墨菲石油 MUR

Murphy Oil Corporation
$36.51 +0.58 (+1.61%) 美东时间 2026-11-12 11:47:11
总市值
$52.34亿
市盈率(TTM)
11.2
市净率
1.02
股息率
3.77%
52 周区间
28.70 – 45.03
今开 / 最高 / 最低
36.08 / 36.57 / 35.57

雪花图

估值6/6未来增长4/6过往业绩0/6财务健康3/6分红4/6

总分 17/30 · 基本面良好

一句话看懂墨菲石油

墨菲石油的强项是估值（6/6），短板是过往业绩（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 173.47，现价低于估值 79.0%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 48.9%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 2.0%。
  • 财务健康 资产负债率 46.7%，有息负债占净资产 43.0%，流动比率 0.85。
  • 分红 当前股息率 3.77%，最近一年派息率 180.6%。

近一年股价

44.3426.572026-012026-042026-072026-10
近一年 +27.8% · 收盘价（按拆股调整）

估值：墨菲石油的股价贵不贵？

6/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 173.47，现价低于估值 79.0%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 79.0%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 79.0%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 11.2 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.23
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.02 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 7.6%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 79.0%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$6.21亿；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$7.46亿$6.83亿
2027$8.95亿$7.50亿
2028$10.74亿$8.25亿
2029$12.89亿$9.06亿
2030$15.46亿$9.96亿
2031$18.02亿$10.62亿
2032$20.36亿$10.99亿
2033$22.29亿$11.02亿
2034$23.63亿$10.70亿
2035$24.22亿$10.04亿
终值$153.67亿

市盈率河流图

6.5 倍18 倍29 倍40 倍50 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看墨菲石油？

4/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 48.9%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 48.9%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 48.9%
  • 高速增长（> 20%） 年化 48.9%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -13.9%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 12.0%
  • 至少 3 份机构预测 5 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
-5.000.005.002020每股收益：-8.1820202021每股收益：-0.4820212022每股收益：6.1320222023每股收益：4.2220232024每股收益：2.7020242025每股收益：0.7220252026E每股收益：4.292026E2027E每股收益：3.652027E2028E每股收益：3.882028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E4.297
2027E3.6510
2028E3.885

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$40.89 一致目标价，较现价高 12.0%

现价 $36.51一致目标价
目标价区间 $35.00 – $47.00（浅色带），中位数 $41.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 9
  • 持有 24
  • 卖出 3
  • 强烈卖出 0

近期 36 次机构评级。

过往业绩：墨菲石油赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 2.0%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -73.3%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 -73.3% vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE 2.0%
  • 净利率同比提升 13.5% → 3.9%
营业收入与净利润 营收净利润
020亿40亿2016营收：18.1亿2016净利润：-2.8亿20162017营收：21亿2017净利润：-3.1亿20172018营收：25.9亿2018净利润：4.1亿20182019营收：28.2亿2019净利润：11.5亿20192020营收：17.5亿2020净利润：-11.5亿20202021营收：28亿2021净利润：-7366万20212022营收：42.2亿2022净利润：9.7亿20222023营收：34.5亿2023净利润：6.6亿20232024营收：30.2亿2024净利润：4.1亿20242025营收：26.9亿2025净利润：1亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
-50%0%2016净利率：-15%2016ROE：-6%20162017净利率：-15%2017ROE：-7%20172018净利率：16%2018ROE：9%20182019净利率：41%2019ROE：21%20192020净利率：-66%2020ROE：-27%20202021净利率：-3%2021ROE：-2%20212022净利率：23%2022ROE：19%20222023净利率：19%2023ROE：12%20232024净利率：13%2024ROE：8%20242025净利率：4%2025ROE：2%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
020亿2016经营现金流：6亿2016自由现金流：-3.3亿20162017经营现金流：6.1亿2017自由现金流：-3亿20172018经营现金流：7.5亿2018自由现金流：-10.6亿20182019经营现金流：14.9亿2019自由现金流：-10.7亿20192020经营现金流：8亿2020自由现金流：-7006万20202021经营现金流：14.2亿2021自由现金流：7.3亿20212022经营现金流：21.7亿2022自由现金流：10.5亿20222023经营现金流：17.5亿2023自由现金流：6.5亿20232024经营现金流：17.3亿2024自由现金流：8.2亿20242025经营现金流：12.5亿2025自由现金流：4亿2025

财务健康：墨菲石油的资产负债表稳不稳？

3/6

资产负债率 46.7%，有息负债占净资产 43.0%，流动比率 0.85。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.85
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 43.0%
  • 负债率较 5 年前下降 93.4% → 43.0%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 56.7%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 46.7%
总资产与总负债 总资产总负债
050亿100亿2016总资产：103亿2016总负债：53.7亿20162017总资产：98.6亿2017总负债：52.4亿20172018总资产：111亿2018总负债：58.5亿20182019总资产：117亿2019总负债：59.1亿20192020总资产：106亿2020总负债：62.3亿20202021总资产：103亿2021总负债：59.8亿20212022总资产：103亿2022总负债：51.6亿20222023总资产：97.7亿2023总负债：42.2亿20232024总资产：96.7亿2024总负债：43.3亿20242025总资产：98.3亿2025总负债：46亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
020亿2016现金：8.7亿2016有息负债：29.9亿20162017现金：9.7亿2017有息负债：29.2亿20172018现金：3.9亿2018有息负债：32.4亿20182019现金：3.1亿2019有息负债：34.2亿20192020现金：3.1亿2020有息负债：39.4亿20202021现金：5.2亿2021有息负债：33.7亿20212022现金：4.9亿2022有息负债：27.9亿20222023现金：3.2亿2023有息负债：20.9亿20232024现金：4.2亿2024有息负债：20.7亿20242025现金：3.8亿2025有息负债：22亿2025

分红：墨菲石油给股东回报多少？

4/6

当前股息率 3.77%，最近一年派息率 180.6%。

  • 派发现金分红 股息率 3.77%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 3.77%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 3.77%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 15.8%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 180.6%，现金派息率 47.0%
每股分红（按财年）
0.000.501.002016每股分红：1.2020162017每股分红：1.0020172018每股分红：1.0020182019每股分红：1.0020192020每股分红：0.6320202021每股分红：0.5020212022每股分红：0.8320222023每股分红：1.1020232024每股分红：1.2020242025每股分红：1.302025
派息率
-100%0%100%2016派息率：-75%20162017派息率：-55%20172018派息率：42%20182019派息率：87%20192020派息率：-8%20202021派息率：-104%20212022派息率：13%20222023派息率：26%20232024派息率：44%20242025派息率：181%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-11-16$0.35季度派息
20262026-08-17$0.35季度派息
20262026-05-18$0.35季度派息
20262026-02-17$0.35季度派息
20252025-11-17$0.33季度派息
20252025-08-18$0.33季度派息
20252025-05-16$0.33季度派息
20252025-02-18$0.33季度派息
20242024-11-18$0.30季度派息
20242024-08-19$0.30季度派息
20242024-05-17$0.30季度派息
20242024-02-16$0.30季度派息

公司概况：墨菲石油

所属行业
能源 · 油气勘探与生产
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1980-03-17
国家/地区
美国
员工人数
813 人
下次财报日
2027-01-27
公司官网
murphyoilcorp.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 00:10 UTC。仅供参考，不构成投资建议。