Kinetik Holdings Inc. KNTK

$54.62 +0.91 (+1.68%) 美东时间 2026-11-12 12:25:12
总市值
$43.93亿
市盈率(TTM)
9.1
市净率
-7.77
股息率
5.93%
52 周区间
31.33 – 58.90
今开 / 最高 / 最低
53.79 / 54.69 / 53.54

雪花图

估值4/6未来增长5/6过往业绩2/6财务健康3/6分红4/6

总分 18/30 · 基本面良好

一句话看懂Kinetik Holdings Inc.

Kinetik Holdings Inc.的强项是未来增长（5/6），短板是过往业绩（2/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 114.54，现价低于估值 52.3%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 29.6%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -93.0%。
  • 财务健康 资产负债率 59.7%，有息负债占净资产 -683.7%，流动比率 0.69。
  • 分红 当前股息率 5.93%，最近一年派息率 118.6%。

近一年股价

58.0931.682026-012026-042026-072026-10
近一年 +39.7% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Kinetik Holdings Inc.的股价贵不贵？

4/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 114.54，现价低于估值 52.3%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 52.3%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 52.3%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 9.1 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.31
  • 市净率低于 3 倍 市净率 -7.77 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 1.7%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 52.3%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$2.30亿；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$2.76亿$2.53亿
2027$3.32亿$2.78亿
2028$3.98亿$3.06亿
2029$4.78亿$3.36亿
2030$5.73亿$3.69亿
2031$6.68亿$3.94亿
2032$7.54亿$4.07亿
2033$8.26亿$4.09亿
2034$8.76亿$3.97亿
2035$8.97亿$3.72亿
终值$56.94亿

市盈率河流图

16 倍245 倍470 倍700 倍925 倍2023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Kinetik Holdings Inc.？

5/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 29.6%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 29.6%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 29.6%
  • 高速增长（> 20%） 年化 29.6%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 13.3%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE -20.3%
  • 至少 3 份机构预测 8 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
-20.000.002020每股收益：-30.5520202021每股收益：0.0420212022每股收益：1.4820222023每股收益：2.5220232024每股收益：1.0220242025每股收益：2.6320252026E每股收益：1.432026E2027E每股收益：1.982027E2028E每股收益：2.422028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E1.433
2027E1.986
2028E2.428

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$57.56 一致目标价，较现价高 5.4%

现价 $54.62一致目标价
目标价区间 $51.00 – $70.00（浅色带），中位数 $57.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 13
  • 持有 3
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 16 次机构评级。

过往业绩：Kinetik Holdings Inc.赚钱能力如何？

2/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -93.0%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +157.8%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 157.8% vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE -93.0%
  • 净利率同比提升 16.5% → 29.8%
营业收入与净利润 营收净利润
-10亿010亿2016营收：02016净利润：-237620162017营收：1514万2017净利润：-1858万20172018营收：5.7亿2018净利润：-1.1亿20182019营收：3.8亿2019净利润：-1.4亿20192020营收：4.1亿2020净利润：-11.6亿20202021营收：6.6亿2021净利润：148万20212022营收：12.1亿2022净利润：1.4亿20222023营收：12.6亿2023净利润：3.9亿20232024营收：14.8亿2024净利润：2.4亿20242025营收：17.6亿2025净利润：5.3亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%10000%2016ROE：-11%20162017净利率：-123%2017ROE：-3%20172018净利率：-19%2018ROE：51%20182019净利率：-38%2019ROE：41%20192020净利率：-282%2020ROE：-111%20202021净利率：0%2021ROE：14820%20212022净利率：11%2022ROE：-16%20222023净利率：31%2023ROE：-73%20232024净利率：16%2024ROE：-8%20242025净利率：30%2025ROE：-93%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
05亿20162017经营现金流：-87万2017自由现金流：-87万20172018经营现金流：-4760万2018自由现金流：-2.1亿20182019经营现金流：4466万2019自由现金流：-3.1亿20192020经营现金流：1亿2020自由现金流：-9696万20202021经营现金流：2.4亿2021自由现金流：1.5亿20212022经营现金流：6.1亿2022自由现金流：3.9亿20222023经营现金流：5.8亿2023自由现金流：2.5亿20232024经营现金流：6.4亿2024自由现金流：3.6亿20242025经营现金流：6亿2025自由现金流：7445万2025

财务健康：Kinetik Holdings Inc.的资产负债表稳不稳？

3/6

资产负债率 59.7%，有息负债占净资产 -683.7%，流动比率 0.69。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.69
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 -683.7%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 15.6%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 59.7%
总资产与总负债 总资产总负债
025亿50亿2016总资产：5万2016总负债：2万20162017总资产：7.1亿2017总负债：1.5亿20172018总资产：18.6亿2018总负债：1.3亿20182019总资产：15亿2019总负债：6亿20192020总资产：36亿2020总负债：25.6亿20202021总资产：35.5亿2021总负债：25.5亿20212022总资产：59.2亿2022总负债：36.5亿20222023总资产：65亿2023总负债：38.7亿20232024总资产：68.1亿2024总负债：38.4亿20242025总资产：72.7亿2025总负债：43.4亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
020亿2016现金：75002016有息负债：2万20162017现金：48万2017有息负债：020172018现金：4.5亿2018有息负债：020182019现金：598万2019有息负债：4.1亿20192020现金：1959万2020有息负债：24.5亿20202021现金：1873万2021有息负债：23.7亿20212022现金：639万2022有息负债：34亿20222023现金：451万2023有息负债：36亿20232024现金：361万2024有息负债：35.3亿20242025现金：395万2025有息负债：38.7亿2025

分红：Kinetik Holdings Inc.给股东回报多少？

4/6

当前股息率 5.93%，最近一年派息率 118.6%。

  • 派发现金分红 股息率 5.93%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 5.93%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 5.93%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 118.6%，现金派息率 337.1%
每股分红（按财年）
0.002.002016每股分红：0.0020162017每股分红：0.0020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：3.0020212022每股分红：2.2520222023每股分红：3.0020232024每股分红：3.0320242025每股分红：3.122025
派息率
0%5000%201620172018201920202021派息率：7653%20212022派息率：152%20222023派息率：119%20232024派息率：297%20242025派息率：119%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-10-23$0.81季度派息
20262026-07-24$0.81季度派息
20262026-04-24$0.81季度派息
20262026-02-06$0.81季度派息
20252025-10-27$0.78季度派息
20252025-07-25$0.78季度派息
20252025-04-25$0.78季度派息
20252025-02-03$0.78季度派息
20242024-10-28$0.78季度派息
20242024-07-29$0.75季度派息
20242024-04-26$0.75季度派息
20242024-02-21$0.75季度派息

公司概况：Kinetik Holdings Inc.

所属行业
能源 · 油气中游
上市地
纽约证券交易所
上市日期
2018-11-13
国家/地区
美国
员工人数
500 人
下次财报日
2027-02-24
公司官网
kinetik.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 14:42 UTC。仅供参考，不构成投资建议。