迪克体育用品 DKS

DICK'S Sporting Goods, Inc.
$147.70 -1.88 (-1.26%) 美东时间 2026-11-12 12:09:55
总市值
$131.34亿
市盈率(TTM)
15.7
市净率
2.37
股息率
3.36%
52 周区间
120.15 – 244.38
今开 / 最高 / 最低
148.77 / 148.77 / 145.83

雪花图

估值2/6未来增长3/6过往业绩2/6财务健康1/6分红2/6

总分 10/30 · 基本面一般

一句话看懂迪克体育用品

迪克体育用品的强项是未来增长（3/6），短板是财务健康（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 124.49，现价高于估值 18.6%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2029 年年化增长 5.3%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 11.8%，最新净资产收益率 15.3%。
  • 财务健康 资产负债率 68.2%，有息负债占净资产 139.8%，流动比率 1.53。
  • 分红 当前股息率 3.36%，最近一年派息率 48.6%。

近一年股价

239.17121.152026-012026-042026-072026-10
近一年 -32.2% · 收盘价（按拆股调整）

估值：迪克体育用品的股价贵不贵？

2/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 124.49，现价高于估值 18.6%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 18.6%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -18.6%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 15.7 倍
  • PEG 低于 1 PEG 2.93
  • 市净率低于 3 倍 市净率 2.37 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 3.0%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

略高于估值 现价高于现金流折现估值 18.6%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$6.16亿；前 5 年增速 5.3%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2027$6.49亿$5.95亿
2028$6.84亿$5.74亿
2029$7.21亿$5.53亿
2030$7.59亿$5.34亿
2031$8.00亿$5.15亿
2032$8.38亿$4.94亿
2033$8.73亿$4.72亿
2034$9.05亿$4.48亿
2035$9.33亿$4.23亿
2036$9.56亿$3.97亿
终值$60.67亿

市盈率河流图

7.5 倍12 倍15 倍19 倍23 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看迪克体育用品？

3/6

机构一致预期每股收益至 2029 年年化增长 5.3%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 5.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 5.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 5.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 11.7%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 18.4%
  • 至少 3 份机构预测 7 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.005.0010.002021每股收益：5.7220212022每股收益：13.8720222023每股收益：10.7820232024每股收益：12.1820242025每股收益：14.0520252026每股收益：9.9720262027E每股收益：11.462027E2028E每股收益：13.032028E2029E每股收益：14.872029E
年度一致预期每股收益分析师人数
2027E11.4615
2028E13.0311
2029E14.877

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$154.84 一致目标价，较现价高 4.8%

现价 $147.70一致目标价
目标价区间 $99.00 – $205.00（浅色带），中位数 $150.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 37
  • 持有 28
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 65 次机构评级。

过往业绩：迪克体育用品赚钱能力如何？

2/6

近 5 年每股收益年化增长 11.8%，最新净资产收益率 15.3%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -29.0%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 11.8%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 11.8%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -29.0% vs 5 年 11.8%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 15.3%
  • 净利率同比提升 8.7% → 4.9%
营业收入与净利润 营收净利润
0100亿2017营收：79.2亿2017净利润：2.9亿20172018营收：85.9亿2018净利润：3.2亿20182019营收：84.4亿2019净利润：3.2亿20192020营收：87.5亿2020净利润：3亿20202021营收：95.8亿2021净利润：5.3亿20212022营收：123亿2022净利润：15.2亿20222023营收：124亿2023净利润：10.4亿20232024营收：130亿2024净利润：10.5亿20242025营收：134亿2025净利润：11.7亿20252026营收：172亿2026净利润：8.5亿2026
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%2017净利率：4%2017ROE：15%20172018净利率：4%2018ROE：17%20182019净利率：4%2019ROE：17%20192020净利率：3%2020ROE：17%20202021净利率：6%2021ROE：23%20212022净利率：12%20222023净利率：8%20232024净利率：8%20242025净利率：9%2025ROE：36%20252026净利率：5%2026ROE：15%2026
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
010亿2017经营现金流：7.6亿2017自由现金流：3.4亿20172018经营现金流：7.5亿2018自由现金流：2.7亿20182019经营现金流：7.1亿2019自由现金流：5.1亿20192020经营现金流：4亿2020自由现金流：1.9亿20202021经营现金流：15.5亿2021自由现金流：13.3亿20212022经营现金流：16.2亿2022自由现金流：13.1亿20222023经营现金流：9.2亿2023自由现金流：5.6亿20232024经营现金流：15.3亿2024自由现金流：9.4亿20242025经营现金流：13.1亿2025自由现金流：5.1亿20252026经营现金流：15.4亿2026自由现金流：4亿2026

财务健康：迪克体育用品的资产负债表稳不稳？

1/6

资产负债率 68.2%，有息负债占净资产 139.8%，流动比率 1.53。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.53
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 139.8%
  • 负债率较 5 年前下降 134.7% → 139.8%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 19.8%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 68.2%
总资产与总负债 总资产总负债
0100亿2017总资产：40.6亿2017总负债：21.3亿20172018总资产：42亿2018总负债：22.6亿20182019总资产：41.9亿2019总负债：22.8亿20192020总资产：66.3亿2020总负债：49亿20202021总资产：77.5亿2021总负债：54.1亿20212022202320242025总资产：105亿2025总负债：72.6亿20252026总资产：174亿2026总负债：119亿2026
现金与有息负债 现金有息负债
050亿2017现金：1.6亿2017有息负债：533万20172018现金：1亿2018有息负债：6529万20182019现金：1.1亿2019有息负债：6004万20192020现金：6933万2020有息负债：31亿20202021现金：16.6亿2021有息负债：31.5亿20212022202320242025现金：16.9亿2025有息负债：44.9亿20252026现金：13.5亿2026有息负债：77.5亿2026

分红：迪克体育用品给股东回报多少？

2/6

当前股息率 3.36%，最近一年派息率 48.6%。

  • 派发现金分红 股息率 3.36%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 3.36%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 3.36%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 31.1%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 48.6%，现金派息率 107.8%
每股分红（按财年）
0.002.505.002017每股分红：0.6020172018每股分红：0.6820182019每股分红：0.9020192020每股分红：1.1020202021每股分红：1.2520212022每股分红：7.1020222023每股分红：1.9520232024每股分红：4.0020242025每股分红：4.4020252026每股分红：4.852026
派息率
0%20%40%2017派息率：24%20172018派息率：23%20182019派息率：28%20192020派息率：33%20202021派息率：22%20212022派息率：51%20222023派息率：18%20232024派息率：33%20242025派息率：31%20252026派息率：49%2026
派息记录
财年除息日每股派息类型
20272026-09-11$1.25季度派息
20272026-06-12$1.25季度派息
20272026-03-27$1.25季度派息
20262025-12-12$1.21季度派息
20262025-09-12$1.21季度派息
20262025-06-13$1.21季度派息
20262025-03-28$1.21季度派息
20252024-12-13$1.10季度派息
20252024-09-20$1.10季度派息
20252024-06-14$1.10季度派息
20252024-03-27$1.10季度派息
20242023-12-14$1.00季度派息

公司概况：迪克体育用品

所属行业
可选消费 · 专业零售
上市地
纽约证券交易所
上市日期
2002-10-16
国家/地区
美国
员工人数
105,200 人
下次财报日
2026-11-24

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2026。页面生成于 2026-11-11 22:12 UTC。仅供参考，不构成投资建议。