Main Street Capital Corporation MAIN

$56.20 -0.47 (-0.83%) 美东时间 2026-11-12 11:48:17
总市值
$52.74亿
市盈率(TTM)
11.9
市净率
1.76
股息率
7.72%
52 周区间
48.95 – 65.23
今开 / 最高 / 最低
56.65 / 56.70 / 55.88

雪花图

估值3/6未来增长1/6过往业绩3/6财务健康1/6分红5/6

总分 13/30 · 基本面一般

一句话看懂Main Street Capital Corporation

Main Street Capital Corporation的强项是分红（5/6），短板是未来增长（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 25.14，现价高于估值 123.6%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 -0.4%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 65.1%，最新净资产收益率 16.5%。
  • 财务健康 资产负债率 47.3%，有息负债占净资产 82.1%，流动比率 0.78。
  • 分红 当前股息率 7.72%，最近一年派息率 76.6%。

近一年股价

64.6049.632026-012026-042026-072026-10
近一年 -1.4% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Main Street Capital Corporation的股价贵不贵？

3/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 25.14，现价高于估值 123.6%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 123.6%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -123.6%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 11.9 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.76 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 6.6%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 123.6%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$1.82亿；前 5 年增速 -0.4%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$1.81亿$1.66亿
2027$1.80亿$1.51亿
2028$1.80亿$1.38亿
2029$1.79亿$1.26亿
2030$1.78亿$1.15亿
2031$1.78亿$1.05亿
2032$1.80亿$9711.95万
2033$1.82亿$9012.53万
2034$1.86亿$8411.52万
2035$1.90亿$7895.43万
终值$12.08亿

市盈率河流图

8 倍30 倍50 倍75 倍95 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Main Street Capital Corporation？

1/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 -0.4%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 -0.4%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -0.4%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -0.4%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 17.6%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 11.6%
  • 至少 3 份机构预测 2 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.002.004.002020每股收益：0.4520202021每股收益：4.8020212022每股收益：3.2420222023每股收益：5.2320232024每股收益：5.8520242025每股收益：5.5220252026E每股收益：3.712026E2027E每股收益：3.802027E2028E每股收益：3.982028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E3.714
2027E3.804
2028E3.982

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$57.75 一致目标价，较现价高 2.8%

现价 $56.20一致目标价
目标价区间 $57.00 – $59.00（浅色带），中位数 $57.50

  • 强烈买入 0
  • 买入 4
  • 持有 11
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 15 次机构评级。

过往业绩：Main Street Capital Corporation赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 65.1%，最新净资产收益率 16.5%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -5.6%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 65.1%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 65.1%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -5.6% vs 5 年 65.1%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 16.5%
  • 净利率同比提升 70.1% → 76.6%
营业收入与净利润 营收净利润
02.5亿5亿2016营收：2亿2016净利润：1.4亿20162017营收：2.6亿2017净利润：1.7亿20172018营收：2.5亿2018净利润：1.7亿20182019营收：2.2亿2019净利润：1.3亿20192020营收：1亿2020净利润：2938万20202021营收：4.7亿2021净利润：3.3亿20212022营收：4亿2022净利润：2.4亿20222023营收：6.1亿2023净利润：4.3亿20232024营收：7.2亿2024净利润：5.1亿20242025营收：6.4亿2025净利润：4.9亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%50%2016净利率：69%2016ROE：12%20162017净利率：65%2017ROE：12%20172018净利率：67%2018ROE：11%20182019净利率：59%2019ROE：8%20192020净利率：29%2020ROE：2%20202021净利率：70%2021ROE：18%20212022净利率：61%2022ROE：11%20222023净利率：70%2023ROE：17%20232024净利率：70%2024ROE：18%20242025净利率：77%2025ROE：16%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
-5亿02016经营现金流：-4273万2016自由现金流：-4273万20162017经营现金流：7290万2017自由现金流：7290万20172018经营现金流：-1.1亿2018自由现金流：-1.1亿20182019经营现金流：-3383万2019自由现金流：-3383万20192020经营现金流：-5408万2020自由现金流：-5408万20202021经营现金流：-5.2亿2021自由现金流：-5.2亿20212022经营现金流：-2.5亿2022自由现金流：-2.5亿20222023经营现金流：2.9亿2023自由现金流：2.9亿20232024经营现金流：-8712万2024自由现金流：-8712万20242025经营现金流：3.5亿2025自由现金流：3.5亿2025

财务健康：Main Street Capital Corporation的资产负债表稳不稳？

1/6

资产负债率 47.3%，有息负债占净资产 82.1%，流动比率 0.78。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.78
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 82.1%
  • 负债率较 5 年前下降 79.8% → 82.1%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 14.1%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 47.3%
总资产与总负债 总资产总负债
020亿40亿2016总资产：20.7亿2016总负债：8.7亿20162017总资产：22.7亿2017总负债：8.9亿20172018总资产：25.5亿2018总负债：10.8亿20182019总资产：27.1亿2019总负债：11.8亿20192020总资产：27.7亿2020总负债：12.5亿20202021总资产：36.9亿2021总负债：19亿20212022总资产：42.4亿2022总负债：21.3亿20222023总资产：44.4亿2023总负债：19.7亿20232024总资产：51.2亿2024总负债：23.2亿20242025总资产：56.8亿2025总负债：26.9亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
010亿20亿2016现金：2448万2016有息负债：8.4亿20162017现金：5153万2017有息负债：8亿20172018现金：5418万2018有息负债：10亿20182019现金：5525万2019有息负债：11.1亿20192020现金：3192万2020有息负债：12.1亿20202021现金：3263万2021有息负债：18亿20212022现金：4912万2022有息负债：20亿20222023现金：6008万2023有息负债：18亿20232024现金：7825万2024有息负债：21.2亿20242025现金：4196万2025有息负债：24.6亿2025

分红：Main Street Capital Corporation给股东回报多少？

5/6

当前股息率 7.72%，最近一年派息率 76.6%。

  • 派发现金分红 股息率 7.72%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 7.72%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 7.72%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 13.4%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 76.6%，现金派息率 114.3%
每股分红（按财年）
0.002.004.002016每股分红：2.7320162017每股分红：2.7920172018每股分红：2.8520182019每股分红：2.9220192020每股分红：2.2620202021每股分红：2.5820212022每股分红：3.1620222023每股分红：3.7020232024每股分红：4.1120242025每股分红：4.232025
派息率
0%200%400%2016派息率：102%20162017派息率：93%20172018派息率：102%20182019派息率：142%20192020派息率：501%20202021派息率：54%20212022派息率：98%20222023派息率：71%20232024派息率：70%20242025派息率：77%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20272027-03-08$0.27月度派息
20272027-02-05$0.27月度派息
20272027-01-08$0.27月度派息
20262026-12-18$0.30不定期派息
20262026-12-08$0.27月度派息
20262026-11-06$0.27月度派息
20262026-10-08$0.27月度派息
20262026-09-21$0.30不定期派息
20262026-09-08$0.27月度派息
20262026-08-07$0.27月度派息
20262026-07-08$0.27月度派息
20262026-06-22$0.30不定期派息

公司概况：Main Street Capital Corporation

所属行业
金融 · 资产管理
上市地
纽约证券交易所
上市日期
2007-10-09
国家/地区
美国
员工人数
110 人
下次财报日
2027-02-25
公司官网
mainstcapital.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 16:12 UTC。仅供参考，不构成投资建议。