陆金所控股 LU

Lufax Holding Ltd
$6.71 -0.35 (-5.03%) 美东时间 2026-11-12 11:46:48
总市值
$58.11亿
市盈率(TTM)
亏损
市净率
0.51
股息率
0.00%
52 周区间
6.60 – 32.10
今开 / 最高 / 最低
6.98 / 6.98 / 6.60

该公司以 HKD 编制财报，已按当前汇率 1 美元 = 7.8456 HKD 折算为美元。

该股在美上市的是存托凭证（ADS），每股数据按 1 ADS = 1/10 股普通股计算。

雪花图

估值4/6未来增长0/6过往业绩1/6财务健康1/6分红0/6

总分 6/30 · 基本面偏弱

一句话看懂陆金所控股

陆金所控股的强项是估值（4/6），短板是未来增长（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 21.88，现价低于估值 69.4%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -2.6%。
  • 财务健康 资产负债率 60.6%，有息负债占净资产 90.1%，流动比率 1.04。
  • 分红 近一年未派发现金分红。

近一年股价

31.207.062026-012026-042026-072026-10
近一年 -74.8% · 收盘价（按拆股调整）

估值：陆金所控股的股价贵不贵？

4/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 21.88，现价低于估值 69.4%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 69.4%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 69.4%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 亏损或无数据
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 0.51 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 29.8%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 69.4%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$12.40亿；前 5 年增速 2.5%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$12.71亿$11.64亿
2027$13.03亿$10.92亿
2028$13.35亿$10.25亿
2029$13.69亿$9.62亿
2030$14.03亿$9.03亿
2031$14.38亿$8.48亿
2032$14.74亿$7.96亿
2033$15.11亿$7.47亿
2034$15.48亿$7.01亿
2035$15.87亿$6.58亿
终值$100.70亿

市盈率河流图

15 倍60 倍105 倍150 倍195 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看陆金所控股？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 —
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 —
  • 高速增长（> 20%） 年化 —
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -26.0%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE -4.3%
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.002.004.002020每股收益：3.1820202021每股收益：4.1120212022每股收益：2.2520222023每股收益：0.2120232024每股收益：-0.7620242025每股收益：-0.3420252026E每股收益：-0.562026E2027E每股收益：0.182027E2028E每股收益：0.302028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E-0.561
2027E0.181
2028E0.301

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$1.40 一致目标价，较现价低 79.1%

现价 $6.71一致目标价
目标价区间 $1.40 – $1.40（浅色带），中位数 $1.40

  • 强烈买入 0
  • 买入 9
  • 持有 3
  • 卖出 1
  • 强烈卖出 0

近期 13 次机构评级。

过往业绩：陆金所控股赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -2.6%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 —
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 — vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE -2.6%
  • 净利率同比提升 -16.0% → -7.8%
营业收入与净利润 营收净利润
050亿100亿2017营收：51.6亿2017净利润：8.8亿20172018营收：67.5亿2018净利润：20.6亿20182019营收：71.5亿2019净利润：19.3亿20192020营收：82亿2020净利润：17.7亿20202021营收：110亿2021净利润：25.8亿20212022营收：92.9亿2022净利润：11.6亿20222023营收：51.3亿2023净利润：1.1亿20232024营收：33.1亿2024净利润：-5.3亿20242025营收：37.6亿2025净利润：-2.9亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%25%2017净利率：17%2017ROE：38%20172018净利率：30%2018ROE：49%20182019净利率：27%2019ROE：32%20192020净利率：22%2020ROE：14%20202021净利率：24%2021ROE：18%20212022净利率：12%2022ROE：9%20222023净利率：2%2023ROE：1%20232024净利率：-16%2024ROE：-5%20242025净利率：-8%2025ROE：-3%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
010亿2017经营现金流：4.2亿2017自由现金流：3.5亿20172018经营现金流：-2.4亿2018自由现金流：-2.8亿20182019经营现金流：3.6亿2019自由现金流：3.3亿20192020经营现金流：10.3亿2020自由现金流：10亿20202021经营现金流：8.6亿2021自由现金流：8.3亿20212022经营现金流：7.4亿2022自由现金流：7.2亿20222023经营现金流：17.5亿2023自由现金流：17.5亿20232024经营现金流：2.5亿2024自由现金流：2.4亿20242025经营现金流：17.4亿2025自由现金流：17.3亿2025

财务健康：陆金所控股的资产负债表稳不稳？

1/6

资产负债率 60.6%，有息负债占净资产 90.1%，流动比率 1.04。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.04
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 90.1%
  • 负债率较 5 年前下降 35.5% → 90.1%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 17.0%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 60.6%
总资产与总负债 总资产总负债
0200亿400亿2017总资产：276亿2017总负债：252亿20172018总资产：171亿2018总负债：129亿20182019总资产：213亿2019总负债：153亿20192020总资产：376亿2020总负债：250亿20202021总资产：562亿2021总负债：415亿20212022总资产：509亿2022总负债：373亿20222023总资产：331亿2023总负债：200亿20232024总资产：276亿2024总负债：163亿20242025总资产：295亿2025总负债：179亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
050亿100亿2017现金：38.5亿2017有息负债：45.6亿20172018现金：38.3亿2018有息负债：43.6亿20182019现金：46.2亿2019有息负债：43亿20192020现金：71.3亿2020有息负债：43.7亿20202021现金：102亿2021有息负债：69.8亿20212022现金：64.5亿2022有息负债：82亿20222023现金：56.6亿2023有息负债：65.2亿20232024现金：40.9亿2024有息负债：79.2亿20242025现金：31.7亿2025有息负债：102亿2025

分红：陆金所控股给股东回报多少？

0/6

近一年未派发现金分红。

  • 派发现金分红 股息率 0.00%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 0.00%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.00%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 -3431.8%，现金派息率 9458.6%
每股分红（按财年）
0.0010.0020.002017每股分红：0.0020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：0.0020212022每股分红：20.4020222023每股分红：3.5620232024每股分红：26.0720242025每股分红：0.002025
派息率
-2000%0%201720182019202020212022派息率：907%20222023派息率：1683%20232024派息率：-3432%20242025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20242024-06-04$23.70特别股息
20242024-06-04$2.37特别股息
20232023-10-11$1.56半年度派息
20232023-04-05$2.00半年度派息
20222022-10-12$6.80半年度派息
20222022-04-07$13.60半年度派息
20012001-02-01$0.80季度派息
20002000-10-27$0.80季度派息
20002000-07-27$0.80季度派息
20002000-04-26$0.80季度派息
20002000-01-27$0.80季度派息
19991999-11-01$0.80季度派息

公司概况：陆金所控股

所属行业
金融 · 信贷与支付服务
上市地
纽约证券交易所
上市日期
2020-10-30
国家/地区
中国
员工人数
33,163 人
下次财报日
2027-02-16
公司官网
lufaxholding.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。数据来源：欧洲央行（参考汇率）。页面生成于 2026-11-11 23:53 UTC。仅供参考，不构成投资建议。