Chemed Corp CHE

Chemed Corporation
$550.25 -0.36 (-0.07%) 美东时间 2026-11-12 11:46:24
总市值
$71.62亿
市盈率(TTM)
25.4
市净率
7.31
股息率
0.45%
52 周区间
365.21 – 562.24
今开 / 最高 / 最低
555.00 / 556.45 / 548.78

雪花图

估值1/6未来增长3/6过往业绩1/6财务健康5/6分红4/6

总分 14/30 · 基本面一般

一句话看懂Chemed Corp

Chemed Corp的强项是财务健康（5/6），短板是估值（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 621.38，现价低于估值 11.4%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 11.4%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -1.1%，最新净资产收益率 27.1%。
  • 财务健康 资产负债率 36.3%，有息负债占净资产 14.7%，流动比率 1.05。
  • 分红 当前股息率 0.45%，最近一年派息率 11.9%。

近一年股价

552.72368.592026-012026-042026-072026-10
近一年 +19.7% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Chemed Corp的股价贵不贵？

1/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 621.38，现价低于估值 11.4%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 11.4%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 11.4%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 25.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 2.23
  • 市净率低于 3 倍 市净率 7.31 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 4.5%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

略低于估值 现价低于现金流折现估值 11.4%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$3.22亿；前 5 年增速 11.4%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$3.59亿$3.29亿
2027$4.00亿$3.35亿
2028$4.45亿$3.42亿
2029$4.96亿$3.49亿
2030$5.52亿$3.56亿
2031$6.05亿$3.57亿
2032$6.52亿$3.52亿
2033$6.92亿$3.42亿
2034$7.21亿$3.27亿
2035$7.40亿$3.07亿
终值$46.92亿

市盈率河流图

22 倍26 倍30 倍34 倍38 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Chemed Corp？

3/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 11.4%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 11.4%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 11.4%
  • 高速增长（> 20%） 年化 11.4%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 5.8%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 34.3%
  • 至少 3 份机构预测 2 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.0020.002020每股收益：19.4820202021每股收益：16.8520212022每股收益：16.5320222023每股收益：17.9320232024每股收益：19.8920242025每股收益：18.4220252026E每股收益：25.782026E2027E每股收益：27.852027E2028E每股收益：30.602028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E25.783
2027E27.853
2028E30.602

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$635.00 一致目标价，较现价高 15.4%

现价 $550.25一致目标价
目标价区间 $620.00 – $650.00（浅色带），中位数 $635.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 5
  • 持有 5
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 10 次机构评级。

过往业绩：Chemed Corp赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 -1.1%，最新净资产收益率 27.1%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -7.4%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -1.1%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -1.1%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -7.4% vs 5 年 -1.1%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 27.1%
  • 净利率同比提升 12.4% → 10.5%
营业收入与净利润 营收净利润
010亿20亿2016营收：15.8亿2016净利润：1.1亿20162017营收：16.7亿2017净利润：9818万20172018营收：17.8亿2018净利润：2.1亿20182019营收：19.4亿2019净利润：2.2亿20192020营收：20.8亿2020净利润：3.2亿20202021营收：21.4亿2021净利润：2.7亿20212022营收：21.3亿2022净利润：2.5亿20222023营收：22.6亿2023净利润：2.7亿20232024营收：24.3亿2024净利润：3亿20242025营收：25.3亿2025净利润：2.7亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2016净利率：7%2016ROE：21%20162017净利率：6%2017ROE：18%20172018净利率：12%2018ROE：35%20182019净利率：11%2019ROE：30%20192020净利率：15%2020ROE：35%20202021净利率：13%2021ROE：43%20212022净利率：12%2022ROE：31%20222023净利率：12%2023ROE：25%20232024净利率：12%2024ROE：27%20242025净利率：10%2025ROE：27%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
02亿4亿2016经营现金流：1.4亿2016自由现金流：9562万20162017经营现金流：1.6亿2017自由现金流：9820万20172018经营现金流：2.9亿2018自由现金流：2.3亿20182019经营现金流：3亿2019自由现金流：2.5亿20192020经营现金流：4.9亿2020自由现金流：4.3亿20202021经营现金流：3.1亿2021自由现金流：2.5亿20212022经营现金流：3.1亿2022自由现金流：2.5亿20222023经营现金流：3.3亿2023自由现金流：2.7亿20232024经营现金流：4.2亿2024自由现金流：3.7亿20242025经营现金流：3.9亿2025自由现金流：3.3亿2025

财务健康：Chemed Corp的资产负债表稳不稳？

5/6

资产负债率 36.3%，有息负债占净资产 14.7%，流动比率 1.05。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.05
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 14.7%
  • 负债率较 5 年前下降 15.0% → 14.7%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 270.1%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 36.3%
总资产与总负债 总资产总负债
010亿2016总资产：8.8亿2016总负债：3.6亿20162017总资产：9.2亿2017总负债：3.8亿20172018总资产：9.8亿2018总负债：3.8亿20182019总资产：12.7亿2019总负债：5.4亿20192020总资产：14.3亿2020总负债：5.3亿20202021总资产：13.4亿2021总负债：7.2亿20212022总资产：14.4亿2022总负债：6.4亿20222023总资产：16.7亿2023总负债：5.6亿20232024总资产：16.7亿2024总负债：5.5亿20242025总资产：15.4亿2025总负债：5.6亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
02亿2016现金：1531万2016有息负债：1.1亿20162017现金：1112万2017有息负债：1亿20172018现金：483万2018有息负债：8920万20182019现金：616万2019有息负债：2.2亿20192020现金：1.6亿2020有息负债：1.4亿20202021现金：3290万2021有息负债：3.2亿20212022现金：7413万2022有息负债：2.5亿20222023现金：2.6亿2023有息负债：1.6亿20232024现金：1.8亿2024有息负债：1.4亿20242025现金：7452万2025有息负债：1.4亿2025

分红：Chemed Corp给股东回报多少？

4/6

当前股息率 0.45%，最近一年派息率 11.9%。

  • 派发现金分红 股息率 0.45%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 0.45%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.45%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 10.8%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 11.9%，现金派息率 8.8%
每股分红（按财年）
0.001.002.002016每股分红：1.0020162017每股分红：1.0820172018每股分红：1.1620182019每股分红：1.2420192020每股分红：1.3220202021每股分红：1.4020212022每股分红：1.4820222023每股分红：1.5620232024每股分红：1.8020242025每股分红：2.202025
派息率
0%10%2016派息率：15%20162017派息率：18%20172018派息率：9%20182019派息率：9%20192020派息率：7%20202021派息率：8%20212022派息率：9%20222023派息率：9%20232024派息率：9%20242025派息率：12%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-11-16$0.70季度派息
20262026-08-17$0.70季度派息
20262026-05-28$0.60季度派息
20262026-02-23$0.60季度派息
20252025-11-17$0.60季度派息
20252025-08-11$0.60季度派息
20252025-05-29$0.50季度派息
20252025-02-24$0.50季度派息
20242024-11-18$0.50季度派息
20242024-08-12$0.50季度派息
20242024-05-30$0.40季度派息
20242024-02-23$0.40季度派息

公司概况：Chemed Corp

所属行业
医疗保健 · 医疗机构
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1973-05-03
国家/地区
美国
员工人数
15,811 人
下次财报日
2027-02-24
公司官网
chemed.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 17:43 UTC。仅供参考，不构成投资建议。