Expand Energy Corporation EXE

$88.58 +0.53 (+0.60%) 美东时间 2026-11-12 11:47:49
总市值
$204.58亿
市盈率(TTM)
7.4
市净率
1.10
股息率
3.25%
52 周区间
83.25 – 126.62
今开 / 最高 / 最低
88.77 / 88.77 / 87.44

雪花图

估值6/6未来增长4/6过往业绩1/6财务健康4/6分红2/6

总分 17/30 · 基本面良好

一句话看懂Expand Energy Corporation

Expand Energy Corporation的强项是估值（6/6），短板是过往业绩（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 138.48，现价低于估值 36.0%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 20.4%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 9.8%。
  • 财务健康 资产负债率 34.3%，有息负债占净资产 27.2%，流动比率 1.01。
  • 分红 当前股息率 3.25%，最近一年派息率 42.1%。

近一年股价

122.8984.092026-012026-042026-072026-10
近一年 -11.9% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Expand Energy Corporation的股价贵不贵？

6/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 138.48，现价低于估值 36.0%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 36.0%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 36.0%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 7.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.36
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.10 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 9.0%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 36.0%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$7.99亿；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$9.59亿$8.78亿
2027$11.51亿$9.65亿
2028$13.81亿$10.61亿
2029$16.57亿$11.66亿
2030$19.89亿$12.81亿
2031$23.17亿$13.67亿
2032$26.18亿$14.14亿
2033$28.67亿$14.18亿
2034$30.39亿$13.76亿
2035$31.15亿$12.92亿
终值$197.65亿

市盈率河流图

1.5 倍4 倍7 倍9.5 倍12 倍20222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Expand Energy Corporation？

4/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 20.4%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 20.4%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 20.4%
  • 高速增长（> 20%） 年化 20.4%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 0.6%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 10.8%
  • 至少 3 份机构预测 6 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
-5000.002020每股收益：-99820202021每股收益：53.6620212022每股收益：33.3620222023每股收益：16.9220232024每股收益：-4.5520242025每股收益：7.5720252026E每股收益：8.672026E2027E每股收益：8.222027E2028E每股收益：10.472028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E8.6710
2027E8.2210
2028E10.476

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$122.36 一致目标价，较现价高 38.1%

现价 $88.58一致目标价
目标价区间 $93.00 – $141.00（浅色带），中位数 $122.50

  • 强烈买入 1
  • 买入 16
  • 持有 5
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 22 次机构评级。

过往业绩：Expand Energy Corporation赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 9.8%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 —
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 — vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE 9.8%
  • 净利率同比提升 -16.9% → 15.6%
营业收入与净利润 营收净利润
0100亿2016营收：78.7亿2016净利润：-43.9亿20162017营收：95亿2017净利润：-5亿20172018营收：102亿2018净利润：2.3亿20182019营收：84.9亿2019净利润：-3.1亿20192020营收：52.1亿2020净利润：-97.3亿20202021营收：73亿2021净利润：63.3亿20212022营收：114亿2022净利润：49.4亿20222023营收：77.8亿2023净利润：24.2亿20232024营收：42.2亿2024净利润：-7.1亿20242025营收：116亿2025净利润：18.2亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%200%2016净利率：-56%2016ROE：330%20162017净利率：-5%2017ROE：102%20172018净利率：2%2018ROE：11%20182019净利率：-4%2019ROE：-7%20192020净利率：-187%2020ROE：182%20202021净利率：87%2021ROE：112%20212022净利率：43%2022ROE：54%20222023净利率：31%2023ROE：23%20232024净利率：-17%2024ROE：-4%20242025净利率：16%2025ROE：10%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
025亿2016经营现金流：-2亿2016自由现金流：-23.2亿20162017经营现金流：7.5亿2017自由现金流：-14.8亿20172018经营现金流：17.3亿2018自由现金流：-2.7亿20182019经营现金流：16.2亿2019自由现金流：-6.4亿20192020经营现金流：11.6亿2020自由现金流：2200万20202021经营现金流：17.9亿2021自由现金流：10.5亿20212022经营现金流：41.3亿2022自由现金流：23亿20222023经营现金流：23.8亿2023自由现金流：5.5亿20232024经营现金流：15.7亿2024自由现金流：800万20242025经营现金流：45.8亿2025自由现金流：18.4亿2025

财务健康：Expand Energy Corporation的资产负债表稳不稳？

4/6

资产负债率 34.3%，有息负债占净资产 27.2%，流动比率 1.01。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.01
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 27.2%
  • 负债率较 5 年前下降 -36.7% → 27.2%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 90.4%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 34.3%
总资产与总负债 总资产总负债
0100亿200亿2016总资产：130亿2016总负债：142亿20162017总资产：124亿2017总负债：128亿20172018总资产：127亿2018总负债：106亿20182019总资产：162亿2019总负债：118亿20192020总资产：65.8亿2020总负债：119亿20202021总资产：110亿2021总负债：53.4亿20212022总资产：155亿2022总负债：63.4亿20222023总资产：144亿2023总负债：36.5亿20232024总资产：279亿2024总负债：103亿20242025总资产：283亿2025总负债：97.1亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
050亿100亿2016现金：8.8亿2016有息负债：104亿20162017现金：500万2017有息负债：99.7亿20172018现金：400万2018有息负债：77.2亿20182019现金：600万2019有息负债：95亿20192020现金：2.8亿2020有息负债：19.6亿20202021现金：9.1亿2021有息负债：23.2亿20212022现金：1.3亿2022有息负债：32.1亿20222023现金：10.8亿2023有息负债：21.3亿20232024现金：3.2亿2024有息负债：58.3亿20242025现金：7亿2025有息负债：50.6亿2025

分红：Expand Energy Corporation给股东回报多少？

2/6

当前股息率 3.25%，最近一年派息率 42.1%。

  • 派发现金分红 股息率 3.25%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 3.25%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 3.25%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 42.1%，现金派息率 40.1%
每股分红（按财年）
0.005.002016每股分红：0.0020162017每股分红：0.0020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：1.1320212022每股分红：9.5920222023每股分红：3.6220232024每股分红：2.4420242025每股分红：3.192025
派息率
-50%0%201620172018201920202021派息率：2%20212022派息率：29%20222023派息率：21%20232024派息率：-54%20242025派息率：42%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-11-12$0.57季度派息
20262026-08-13$0.57季度派息
20262026-05-14$0.57季度派息
20262026-03-05$0.57季度派息
20252025-11-13$0.57半年度派息
20252025-08-14$1.47特别股息
20252025-05-15$0.57不定期派息
20252025-03-11$0.57季度派息
20242024-11-14$0.57季度派息
20242024-08-15$0.57半年度派息
20242024-05-15$0.71特别股息
20242024-03-06$0.57季度派息

公司概况：Expand Energy Corporation

所属行业
能源 · 油气勘探与生产
上市地
纳斯达克
上市日期
2021-02-10
国家/地区
美国
员工人数
1,600 人
下次财报日
2027-02-16
公司官网
expandenergy.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 20:53 UTC。仅供参考，不构成投资建议。