Equitable Holdings, Inc. EQH

$55.98 +0.12 (+0.21%) 美东时间 2026-11-12 12:22:55
总市值
$149.29亿
市盈率(TTM)
9.9
市净率
-201.74
股息率
2.04%
52 周区间
35.20 – 56.83
今开 / 最高 / 最低
56.05 / 56.32 / 55.55

雪花图

估值4/6未来增长4/6过往业绩1/6财务健康3/6分红4/6

总分 16/30 · 基本面良好

一句话看懂Equitable Holdings, Inc.

Equitable Holdings, Inc.的强项是估值（4/6），短板是过往业绩（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 91.98，现价低于估值 39.1%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 23.0%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 1864.9%。
  • 财务健康 资产负债率 99.4%，有息负债占净资产 -8867.6%，流动比率 0.57。
  • 分红 当前股息率 2.04%，最近一年派息率 -21.7%。

近一年股价

56.1235.342026-012026-042026-072026-10
近一年 +15.6% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Equitable Holdings, Inc.的股价贵不贵？

4/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 91.98，现价低于估值 39.1%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 39.1%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 39.1%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 9.9 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.43
  • 市净率低于 3 倍 市净率 -201.74 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 4.5%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 39.1%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$6.13亿；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$7.36亿$6.74亿
2027$8.83亿$7.40亿
2028$10.59亿$8.13亿
2029$12.71亿$8.94亿
2030$15.25亿$9.82亿
2031$17.77亿$10.48亿
2032$20.08亿$10.84亿
2033$21.99亿$10.87亿
2034$23.31亿$10.56亿
2035$23.89亿$9.91亿
终值$151.58亿

市盈率河流图

5 倍7.5 倍9.5 倍12 倍14 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Equitable Holdings, Inc.？

4/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 23.0%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 23.0%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 23.0%
  • 高速增长（> 20%） 年化 23.0%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -2.7%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE -2621.8%
  • 至少 3 份机构预测 5 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.0010.002020每股收益：-1.5620202021每股收益：4.0220212022每股收益：5.4620222023每股收益：3.4820232024每股收益：3.7820242025每股收益：-4.8320252026E每股收益：7.282026E2027E每股收益：8.902027E2028E每股收益：10.482028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E7.288
2027E8.908
2028E10.485

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$64.71 一致目标价，较现价高 15.6%

现价 $55.98一致目标价
目标价区间 $61.00 – $68.00（浅色带），中位数 $65.00

  • 强烈买入 1
  • 买入 19
  • 持有 1
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 21 次机构评级。

过往业绩：Equitable Holdings, Inc.赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 1864.9%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -227.8%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 -227.8% vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE 1864.9%
  • 净利率同比提升 10.5% → -11.8%
营业收入与净利润 营收净利润
050亿100亿2016营收：118亿2016净利润：12.5亿20162017营收：125亿2017净利润：8.3亿20172018营收：121亿2018净利润：18.6亿20182019营收：96.2亿2019净利润：-17.6亿20192020营收：124亿2020净利润：-6.5亿20202021营收：76.1亿2021净利润：17.6亿20212022营收：126亿2022净利润：21.5亿20222023营收：105亿2023净利润：13亿20232024营收：124亿2024净利润：13.1亿20242025营收：117亿2025净利润：-13.8亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%1000%2016净利率：11%2016ROE：11%20162017净利率：7%2017ROE：6%20172018净利率：15%2018ROE：13%20182019净利率：-18%2019ROE：-13%20192020净利率：-5%2020ROE：-4%20202021净利率：23%2021ROE：15%20212022净利率：17%2022ROE：154%20222023净利率：12%2023ROE：49%20232024净利率：11%2024ROE：82%20242025净利率：-12%2025ROE：1865%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
010亿2016经营现金流：-2.4亿2016自由现金流：-3.3亿20162017经营现金流：-2.4亿2017自由现金流：-3.5亿20172018经营现金流：6100万2018自由现金流：-6200万20182019经营现金流：-2.2亿2019自由现金流：-3.1亿20192020经营现金流：-6100万2020自由现金流：-1.7亿20202021经营现金流：-1.9亿2021自由现金流：-3.1亿20212022经营现金流：-2.5亿2022自由现金流：-4.2亿20222023经营现金流：-2.1亿2023自由现金流：-3.3亿20232024经营现金流：16.4亿2024自由现金流：14.8亿20242025经营现金流：7.1亿2025自由现金流：6.8亿2025

财务健康：Equitable Holdings, Inc.的资产负债表稳不稳？

3/6

资产负债率 99.4%，有息负债占净资产 -8867.6%，流动比率 0.57。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.57
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 -8867.6%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 10.9%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 99.4%
总资产与总负债 总资产总负债
02000亿2016总资产：2166亿2016总负债：2017亿20162017总资产：2356亿2017总负债：2185亿20172018总资产：2208亿2018总负债：2052亿20182019总资产：2498亿2019总负债：2344亿20192020总资产：2754亿2020总负债：2581亿20202021总资产：2923亿2021总负债：2787亿20212022总资产：2527亿2022总负债：2491亿20222023总资产：2768亿2023总负债：2717亿20232024总资产：2957亿2024总负债：2922亿20242025总资产：3180亿2025总负债：3162亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
050亿100亿2016现金：56.5亿2016有息负债：81亿20162017现金：48.1亿2017有息负债：79.2亿20172018现金：44.7亿2018有息负债：55.3亿20182019现金：44亿2019有息负债：49.9亿20192020现金：61.8亿2020有息负债：52.8亿20202021现金：51.9亿2021有息负债：58.9亿20212022现金：42.8亿2022有息负债：58.5亿20222023现金：82.4亿2023有息负债：56.3亿20232024现金：69.6亿2024有息负债：59.5亿20242025现金：125亿2025有息负债：65.6亿2025

分红：Equitable Holdings, Inc.给股东回报多少？

4/6

当前股息率 2.04%，最近一年派息率 -21.7%。

  • 派发现金分红 股息率 2.04%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 2.04%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.04%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 9.7%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 -21.7%，现金派息率 41.2%
每股分红（按财年）
0.000.501.002016每股分红：0.0020162017每股分红：0.0020172018每股分红：0.2620182019每股分红：0.5820192020每股分红：0.6620202021每股分红：0.7120212022每股分红：0.7820222023每股分红：0.8620232024每股分红：0.9420242025每股分红：1.052025
派息率
-25%0%201620172018派息率：8%20182019派息率：-17%20192020派息率：-42%20202021派息率：18%20212022派息率：14%20222023派息率：25%20232024派息率：25%20242025派息率：-22%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-08-03$0.30季度派息
20262026-06-01$0.30季度派息
20262026-03-04$0.27季度派息
20252025-11-24$0.27季度派息
20252025-08-05$0.27季度派息
20252025-06-02$0.27季度派息
20252025-03-05$0.24季度派息
20242024-11-26$0.24季度派息
20242024-08-06$0.24季度派息
20242024-06-03$0.24季度派息
20242024-02-23$0.22季度派息
20232023-11-24$0.22季度派息

公司概况：Equitable Holdings, Inc.

所属行业
金融 · 资产管理
上市地
纽约证券交易所
上市日期
2018-05-10
国家/地区
美国
员工人数
8,000 人
下次财报日
2027-02-03

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 23:42 UTC。仅供参考，不构成投资建议。