卡博特 CBT

Cabot Corp.
$72.39 +0.15 (+0.21%) 美东时间 2026-11-12 12:16:04
总市值
$37.16亿
市盈率(TTM)
17.4
市净率
2.27
股息率
2.55%
52 周区间
58.33 – 94.53
今开 / 最高 / 最低
72.82 / 72.82 / 71.47

雪花图

估值5/6未来增长2/6过往业绩0/6财务健康4/6分红4/6

总分 15/30 · 基本面一般

一句话看懂卡博特

卡博特的强项是估值（5/6），短板是过往业绩（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 140.21，现价低于估值 48.4%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2029 年年化增长 7.7%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -1.5%，最新净资产收益率 13.0%。
  • 财务健康 资产负债率 56.0%，有息负债占净资产 76.6%，流动比率 2.16。
  • 分红 当前股息率 2.55%，最近一年派息率 45.9%。

近一年股价

93.4058.712026-012026-042026-072026-10
近一年 +7.4% · 收盘价（按拆股调整）

估值：卡博特的股价贵不贵？

5/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 140.21，现价低于估值 48.4%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 48.4%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 48.4%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 17.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 2.27
  • 市净率低于 3 倍 市净率 2.27 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 5.8%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 48.4%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$3.52亿；前 5 年增速 7.7%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2027$3.79亿$3.47亿
2028$4.08亿$3.42亿
2029$4.39亿$3.37亿
2030$4.73亿$3.33亿
2031$5.09亿$3.28亿
2032$5.43亿$3.20亿
2033$5.74亿$3.10亿
2034$6.00亿$2.97亿
2035$6.21亿$2.81亿
2036$6.37亿$2.64亿
终值$40.39亿

市盈率河流图

10 倍13 倍16 倍19 倍22 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看卡博特？

2/6

机构一致预期每股收益至 2029 年年化增长 7.7%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 7.7%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 7.7%
  • 高速增长（> 20%） 年化 7.7%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -1.6%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 20.8%
  • 至少 3 份机构预测 1 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.005.002021每股收益：4.3420212022每股收益：3.6220222023每股收益：7.7320232024每股收益：6.7220242025每股收益：6.0220252026每股收益：4.0220262027E每股收益：6.632027E2028E每股收益：7.422028E2029E每股收益：7.952029E
年度一致预期每股收益分析师人数
2027E6.632
2028E7.423
2029E7.951

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$94.00 一致目标价，较现价高 29.9%

现价 $72.39一致目标价
目标价区间 $90.00 – $100.00（浅色带），中位数 $92.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 8
  • 持有 7
  • 卖出 1
  • 强烈卖出 0

近期 16 次机构评级。

过往业绩：卡博特赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 -1.5%，最新净资产收益率 13.0%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -33.2%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -1.5%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -1.5%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -33.2% vs 5 年 -1.5%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 13.0%
  • 净利率同比提升 8.9% → 5.7%
营业收入与净利润 营收净利润
020亿40亿2017营收：27.2亿2017净利润：2.4亿20172018营收：32.4亿2018净利润：-1.1亿20182019营收：33.4亿2019净利润：1.6亿20192020营收：26.1亿2020净利润：-2.4亿20202021营收：34.1亿2021净利润：2.5亿20212022营收：43.2亿2022净利润：2.1亿20222023营收：39.3亿2023净利润：4.5亿20232024营收：39.9亿2024净利润：3.8亿20242025营收：37.1亿2025净利润：3.3亿20252026营收：37.4亿2026净利润：2.1亿2026
净利率与净资产收益率 净利率ROE
-25%0%25%2017净利率：9%2017ROE：16%20172018净利率：-3%2018ROE：-10%20182019净利率：5%2019ROE：16%20192020净利率：-9%2020ROE：-34%20202021净利率：7%2021ROE：26%20212022净利率：5%2022ROE：23%20222023净利率：11%2023ROE：35%20232024净利率：10%2024ROE：27%20242025净利率：9%2025ROE：21%20252026净利率：6%2026ROE：13%2026
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
05亿2017经营现金流：3.4亿2017自由现金流：1.9亿20172018经营现金流：3亿2018自由现金流：7000万20182019经营现金流：3.6亿2019自由现金流：1.4亿20192020经营现金流：3.8亿2020自由现金流：1.8亿20202021经营现金流：2.6亿2021自由现金流：6200万20212022经营现金流：1亿2022自由现金流：-1.1亿20222023经营现金流：6亿2023自由现金流：3.5亿20232024经营现金流：6.9亿2024自由现金流：4.5亿20242025经营现金流：6.7亿2025自由现金流：3.9亿20252026经营现金流：4.2亿2026自由现金流：2.1亿2026

财务健康：卡博特的资产负债表稳不稳？

4/6

资产负债率 56.0%，有息负债占净资产 76.6%，流动比率 2.16。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.16
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 76.6%
  • 负债率较 5 年前下降 131.6% → 76.6%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 33.6%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 56.0%
总资产与总负债 总资产总负债
020亿40亿2017总资产：33.1亿2017总负债：17.1亿20172018总资产：32.4亿2018总负债：19.6亿20182019总资产：30亿2019总负债：18.7亿20192020总资产：27.8亿2020总负债：19.7亿20202021总资产：33.1亿2021总负债：22.2亿20212022总资产：35.3亿2022总负债：24.9亿20222023总资产：36亿2023总负债：22亿20232024总资产：37.4亿2024总负债：21.5亿20242025总资产：38.1亿2025总负债：21.1亿20252026总资产：40.3亿2026总负债：22.6亿2026
现金与有息负债 现金有息负债
010亿2017现金：2.8亿2017有息负债：9.2亿20172018现金：1.8亿2018有息负债：10亿20182019现金：1.7亿2019有息负债：10.6亿20192020现金：1.5亿2020有息负债：12亿20202021现金：1.7亿2021有息负债：12.5亿20212022现金：2.1亿2022有息负债：15.3亿20222023现金：2.4亿2023有息负债：13.6亿20232024现金：2.2亿2024有息负债：13.3亿20242025现金：2.6亿2025有息负债：12.2亿20252026现金：2.5亿2026有息负债：12.5亿2026

分红：卡博特给股东回报多少？

4/6

当前股息率 2.55%，最近一年派息率 45.9%。

  • 派发现金分红 股息率 2.55%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 2.55%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.55%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 5.7%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 45.9%，现金派息率 44.3%
每股分红（按财年）
0.001.002017每股分红：1.2320172018每股分红：1.2920182019每股分红：1.3620192020每股分红：1.4020202021每股分红：1.4020212022每股分红：1.4820222023每股分红：1.5420232024每股分红：1.6620242025每股分红：1.7620252026每股分红：1.842026
派息率
-50%0%50%2017派息率：32%20172018派息率：-70%20182019派息率：51%20192020派息率：-35%20202021派息率：32%20212022派息率：41%20222023派息率：20%20232024派息率：25%20242025派息率：29%20252026派息率：46%2026
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-08-28$0.47季度派息
20262026-05-29$0.47季度派息
20262026-02-27$0.45季度派息
20262025-11-28$0.45季度派息
20252025-08-29$0.45季度派息
20252025-05-30$0.45季度派息
20252025-02-28$0.43季度派息
20252024-11-29$0.43季度派息
20242024-08-30$0.43季度派息
20242024-05-31$0.43季度派息
20242024-02-22$0.40季度派息
20242023-11-22$0.40季度派息

公司概况：卡博特

所属行业
基础材料 · 特种化工
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1980-11-05
国家/地区
美国
员工人数
4,064 人
下次财报日
2027-02-02
公司官网
cabotcorp.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2026。页面生成于 2026-11-12 16:52 UTC。仅供参考，不构成投资建议。