克利尔菲尔德通讯 CLFD

Clearfield, Inc.
$30.67 +0.08 (+0.26%) 美东时间 2026-11-12 11:55:07
总市值
$4.17亿
市盈率(TTM)
233.4
市净率
1.70
股息率
0.00%
52 周区间
23.76 – 52.73
今开 / 最高 / 最低
30.26 / 31.04 / 30.26

雪花图

估值4/6未来增长3/6过往业绩1/6财务健康6/6分红0/6

总分 14/30 · 基本面一般

一句话看懂克利尔菲尔德通讯

克利尔菲尔德通讯的强项是财务健康（6/6），短板是分红（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 45.55，现价低于估值 32.7%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2027 年年化增长 339.3%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -37.5%，最新净资产收益率 0.7%。
  • 财务健康 资产负债率 8.4%，有息负债占净资产 3.9%，流动比率 11.25。
  • 分红 近一年未派发现金分红。

近一年股价

51.2626.002026-012026-042026-072026-10
近一年 -16.1% · 收盘价（按拆股调整）

估值：克利尔菲尔德通讯的股价贵不贵？

4/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 45.55，现价低于估值 32.7%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 32.7%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 32.7%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 233.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.69
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.70 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 2.2%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 32.7%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$1546.23万；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2027$1855.48万$1699.16万
2028$2226.58万$1867.21万
2029$2671.89万$2051.87万
2030$3206.27万$2254.81万
2031$3847.52万$2477.81万
2032$4482.36万$2643.45万
2033$5065.07万$2735.44万
2034$5546.25万$2742.95万
2035$5879.03万$2662.58万
2036$6026.00万$2499.21万
终值$3.82亿

市盈率河流图

9.5 倍29 倍45 倍65 倍85 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看克利尔菲尔德通讯？

3/6

机构一致预期每股收益至 2027 年年化增长 339.3%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 339.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 339.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 339.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -12.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 5.0%
  • 至少 3 份机构预测 2 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.002.002021每股收益：1.4720212022每股收益：3.5520222023每股收益：2.1720232024每股收益：-0.8520242025每股收益：-0.5820252026每股收益：0.1420262027E每股收益：0.892027E
年度一致预期每股收益分析师人数
2027E0.892

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$39.00 一致目标价，较现价高 27.2%

现价 $30.67一致目标价
目标价区间 $38.00 – $40.00（浅色带），中位数 $39.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 8
  • 持有 0
  • 卖出 1
  • 强烈卖出 0

近期 9 次机构评级。

过往业绩：克利尔菲尔德通讯赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 -37.5%，最新净资产收益率 0.7%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 —
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -37.5%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -37.5%
  • 增速快于 5 年平均 同比 — vs 5 年 -37.5%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 0.7%
  • 净利率同比提升 -5.4% → 1.2%
营业收入与净利润 营收净利润
01亿2亿2017营收：7395万2017净利润：385万20172018营收：7765万2018净利润：427万20182019营收：8503万2019净利润：457万20192020营收：9307万2020净利润：729万20202021营收：1.4亿2021净利润：2033万20212022营收：2.7亿2022净利润：4936万20222023营收：2.3亿2023净利润：3253万20232024营收：1.3亿2024净利润：-1245万20242025营收：1.5亿2025净利润：-805万20252026营收：1.5亿2026净利润：179万2026
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%2017净利率：5%2017ROE：6%20172018净利率：6%2018ROE：6%20182019净利率：5%2019ROE：6%20192020净利率：8%2020ROE：9%20202021净利率：14%2021ROE：20%20212022净利率：18%2022ROE：33%20222023净利率：14%2023ROE：10%20232024净利率：-10%2024ROE：-5%20242025净利率：-5%2025ROE：-3%20252026净利率：1%2026ROE：1%2026
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
02000万2017经营现金流：630万2017自由现金流：428万20172018经营现金流：455万2018自由现金流：336万20182019经营现金流：1473万2019自由现金流：1222万20192020经营现金流：666万2020自由现金流：485万20202021经营现金流：1090万2021自由现金流：886万20212022经营现金流：100万2022自由现金流：-815万20222023经营现金流：2001万2023自由现金流：1163万20232024经营现金流：2222万2024自由现金流：1266万20242025经营现金流：2945万2025自由现金流：2471万20252026经营现金流：1262万2026自由现金流：902万2026

财务健康：克利尔菲尔德通讯的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 8.4%，有息负债占净资产 3.9%，流动比率 11.25。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 11.25
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 3.9%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 131.5%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 8.4%
总资产与总负债 总资产总负债
02亿2017总资产：6949万2017总负债：497万20172018总资产：7423万2018总负债：535万20182019总资产：8189万2019总负债：696万20192020总资产：9530万2020总负债：1254万20202021总资产：1.3亿2021总负债：2209万20212022总资产：2.3亿2022总负债：8155万20222023总资产：3.6亿2023总负债：4035万20232024总资产：3.2亿2024总负债：3951万20242025总资产：3.1亿2025总负债：5001万20252026总资产：2.7亿2026总负债：2259万2026
现金与有息负债 现金有息负债
02000万2017现金：1854万2017有息负债：020172018现金：855万2018有息负债：020182019现金：1008万2019有息负债：020192020现金：1645万2020有息负债：279万20202021现金：1322万2021有息负债：253万20212022现金：1665万2022有息负债：3685万20222023现金：3783万2023有息负债：1648万20232024现金：1415万2024有息负债：1352万20242025现金：2149万2025有息负债：876万20252026现金：2930万2026有息负债：960万2026

分红：克利尔菲尔德通讯给股东回报多少？

0/6

近一年未派发现金分红。

  • 派发现金分红 股息率 0.00%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 0.00%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.00%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 —，现金派息率 —
每股分红（按财年）
0.000.501.002017每股分红：0.0020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：0.0020212022每股分红：0.0020222023每股分红：0.0020232024每股分红：0.0020242025每股分红：0.0020252026每股分红：0.002026
派息率

暂无数据

公司概况：克利尔菲尔德通讯

所属行业
信息技术 · 通信设备
上市地
纳斯达克
上市日期
1986-08-06
国家/地区
美国
员工人数
243 人
下次财报日
2027-02-03
公司官网
seeclearfield.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2026。页面生成于 2026-11-11 16:53 UTC。仅供参考，不构成投资建议。