Williams-Sonoma, Inc. WSM

$254.67 -7.42 (-2.83%) 美东时间 2026-11-12 12:22:36
总市值
$299.95亿
市盈率(TTM)
25.4
市净率
14.40
股息率
1.15%
52 周区间
165.51 – 274.45
今开 / 最高 / 最低
258.72 / 260.31 / 252.11

雪花图

估值0/6未来增长3/6过往业绩4/6财务健康3/6分红4/6

总分 14/30 · 基本面一般

一句话看懂Williams-Sonoma, Inc.

Williams-Sonoma, Inc.的强项是过往业绩（4/6），短板是估值（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 241.78，现价高于估值 5.3%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2029 年年化增长 9.9%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 15.5%，最新净资产收益率 52.3%。
  • 财务健康 资产负债率 61.5%，有息负债占净资产 70.0%，流动比率 1.39。
  • 分红 当前股息率 1.15%，最近一年派息率 29.9%。

近一年股价

270.08168.642026-012026-042026-072026-10
近一年 +32.2% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Williams-Sonoma, Inc.的股价贵不贵？

0/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 241.78，现价高于估值 5.3%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 5.3%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -5.3%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 25.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 2.56
  • 市净率低于 3 倍 市净率 14.40 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 3.5%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

略高于估值 现价高于现金流折现估值 5.3%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$12.29亿；前 5 年增速 9.9%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2027$13.51亿$12.37亿
2028$14.85亿$12.45亿
2029$16.32亿$12.53亿
2030$17.94亿$12.62亿
2031$19.72亿$12.70亿
2032$21.39亿$12.61亿
2033$22.88亿$12.35亿
2034$24.13亿$11.93亿
2035$25.09亿$11.36亿
2036$25.72亿$10.67亿
终值$163.16亿

市盈率河流图

8 倍13 倍18 倍23 倍29 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Williams-Sonoma, Inc.？

3/6

机构一致预期每股收益至 2029 年年化增长 9.9%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 9.9%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 9.9%
  • 高速增长（> 20%） 年化 9.9%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -3.5%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 53.8%
  • 至少 3 份机构预测 6 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.005.0010.002021每股收益：4.3120212022每股收益：7.3820222023每股收益：8.1620232024每股收益：7.2820242025每股收益：8.7920252026每股收益：8.8420262027E每股收益：9.512027E2028E每股收益：10.512028E2029E每股收益：11.572029E
年度一致预期每股收益分析师人数
2027E9.517
2028E10.5111
2029E11.576

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$249.54 一致目标价，较现价低 2.0%

现价 $254.67一致目标价
目标价区间 $190.00 – $286.00（浅色带），中位数 $259.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 18
  • 持有 32
  • 卖出 6
  • 强烈卖出 0

近期 56 次机构评级。

过往业绩：Williams-Sonoma, Inc.赚钱能力如何？

4/6

近 5 年每股收益年化增长 15.5%，最新净资产收益率 52.3%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +0.6%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 15.5%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 15.5%
  • 增速快于 5 年平均 同比 0.6% vs 5 年 15.5%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 52.3%
  • 净利率同比提升 14.6% → 13.9%
营业收入与净利润 营收净利润
050亿2017营收：50.8亿2017净利润：3.1亿20172018营收：52.9亿2018净利润：2.6亿20182019营收：56.7亿2019净利润：3.3亿20192020营收：59亿2020净利润：3.6亿20202021营收：67.8亿2021净利润：6.8亿20212022营收：82.5亿2022净利润：11.3亿20222023营收：86.7亿2023净利润：11.3亿20232024营收：77.5亿2024净利润：9.5亿20242025营收：77.1亿2025净利润：11.3亿20252026营收：78.1亿2026净利润：10.9亿2026
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2017净利率：6%2017ROE：24%20172018净利率：5%2018ROE：22%20182019净利率：6%2019ROE：29%20192020净利率：6%2020ROE：29%20202021净利率：10%2021ROE：41%20212022净利率：14%20222023净利率：13%20232024净利率：12%20242025净利率：15%20252026净利率：14%2026ROE：52%2026
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
010亿2017经营现金流：5.2亿2017自由现金流：3.3亿20172018经营现金流：5亿2018自由现金流：3.1亿20182019经营现金流：5.9亿2019自由现金流：4亿20192020经营现金流：6.1亿2020自由现金流：4.2亿20202021经营现金流：12.7亿2021自由现金流：11.1亿20212022经营现金流：13.7亿2022自由现金流：11.4亿20222023经营现金流：10.5亿2023自由现金流：7亿20232024经营现金流：16.8亿2024自由现金流：14.9亿20242025经营现金流：13.6亿2025自由现金流：11.4亿20252026经营现金流：13.1亿2026自由现金流：10.6亿2026

财务健康：Williams-Sonoma, Inc.的资产负债表稳不稳？

3/6

资产负债率 61.5%，有息负债占净资产 70.0%，流动比率 1.39。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.39
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 70.0%
  • 负债率较 5 年前下降 92.9% → 70.0%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 90.3%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 61.5%
总资产与总负债 总资产总负债
020亿40亿2017总资产：24.8亿2017总负债：12.3亿20172018总资产：27.9亿2018总负债：15.8亿20182019总资产：28.1亿2019总负债：16.6亿20192020总资产：40.5亿2020总负债：28.2亿20202021总资产：46.6亿2021总负债：30.1亿202120222023202420252026总资产：54.1亿2026总负债：33.3亿2026
现金与有息负债 现金有息负债
010亿2017现金：2.1亿2017有息负债：020172018现金：3.9亿2018有息负债：3亿20182019现金：3.4亿2019有息负债：3亿20192020现金：4.3亿2020有息负债：16.2亿20202021现金：12亿2021有息负债：15.3亿202120222023202420252026现金：10.2亿2026有息负债：14.6亿2026

分红：Williams-Sonoma, Inc.给股东回报多少？

4/6

当前股息率 1.15%，最近一年派息率 29.9%。

  • 派发现金分红 股息率 1.15%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 1.15%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 1.15%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 21.2%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 29.9%，现金派息率 29.5%
每股分红（按财年）
0.001.002.002017每股分红：0.7420172018每股分红：0.7820182019每股分红：0.8620192020每股分红：0.9620202021每股分红：1.0120212022每股分红：1.3020222023每股分红：1.5620232024每股分红：1.8020242025每股分红：2.2720252026每股分红：2.642026
派息率
0%20%40%2017派息率：43%20172018派息率：50%20182019派息率：42%20192020派息率：43%20202021派息率：23%20212022派息率：18%20222023派息率：19%20232024派息率：25%20242025派息率：26%20252026派息率：30%2026
派息记录
财年除息日每股派息类型
20272026-10-16$0.76季度派息
20272026-07-17$0.76季度派息
20272026-04-17$0.76季度派息
20262026-01-16$0.66季度派息
20262025-10-17$0.66季度派息
20262025-07-18$0.66季度派息
20262025-04-17$0.66季度派息
20252025-01-17$0.57季度派息
20252024-10-18$0.57季度派息
20252024-07-19$0.57季度派息
20252024-04-18$0.56季度派息
20242024-01-18$0.45季度派息

公司概况：Williams-Sonoma, Inc.

所属行业
可选消费 · 专业零售
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1983-07-07
国家/地区
美国
员工人数
19,800 人
下次财报日
2026-11-18

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2026。页面生成于 2026-11-11 21:34 UTC。仅供参考，不构成投资建议。