环球烟草 UVV

Universal Corporation
$38.09 +0.14 (+0.37%) 美东时间 2026-11-12 12:01:40
总市值
$9.49亿
市盈率(TTM)
亏损
市净率
0.67
股息率
8.66%
52 周区间
37.38 – 59.38
今开 / 最高 / 最低
38.03 / 38.37 / 37.55

雪花图

估值2/6未来增长0/6过往业绩0/6财务健康2/6分红5/6

总分 9/30 · 基本面偏弱

一句话看懂环球烟草

环球烟草的强项是分红（5/6），短板是未来增长（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 27.23，现价高于估值 39.9%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 -8.3%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -18.1%，最新净资产收益率 2.3%。
  • 财务健康 资产负债率 47.2%，有息负债占净资产 66.4%，流动比率 3.49。
  • 分红 当前股息率 8.66%，最近一年派息率 251.5%。

近一年股价

58.7737.952026-012026-042026-072026-10
近一年 -24.6% · 收盘价（按拆股调整）

估值：环球烟草的股价贵不贵？

2/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 27.23，现价高于估值 39.9%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 39.9%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -39.9%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 亏损或无数据
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 0.67 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 8.5%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 39.9%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$6799.97万；前 5 年增速 -5.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2027$6459.97万$5915.72万
2028$6136.97万$5146.46万
2029$5830.12万$4477.23万
2030$5538.62万$3895.03万
2031$5261.68万$3388.53万
2032$5077.53万$2994.44万
2033$4975.98万$2687.32万
2034$4951.10万$2448.61万
2035$5000.61万$2264.74万
2036$5125.62万$2125.79万
终值$3.25亿

市盈率河流图

9.5 倍15 倍20 倍26 倍31 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看环球烟草？

0/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 -8.3%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 -8.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -8.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -8.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 4.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 5.4%
  • 至少 3 份机构预测 1 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.002.004.002021每股收益：3.5320212022每股收益：3.4720222023每股收益：4.9720232024每股收益：4.7820242025每股收益：3.7820252026每股收益：1.3020262027E每股收益：3.092027E2028E每股收益：3.512028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2027E3.091
2028E3.511

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

  • 强烈买入 0
  • 买入 1
  • 持有 0
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 1 次机构评级。

过往业绩：环球烟草赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 -18.1%，最新净资产收益率 2.3%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -65.6%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -18.1%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -18.1%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -65.6% vs 5 年 -18.1%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 2.3%
  • 净利率同比提升 3.2% → 1.1%
营业收入与净利润 营收净利润
010亿20亿2017营收：20.7亿2017净利润：1.1亿20172018营收：20.3亿2018净利润：1.1亿20182019营收：22.3亿2019净利润：1亿20192020营收：19.1亿2020净利润：7168万20202021营收：19.8亿2021净利润：8741万20212022营收：21亿2022净利润：8658万20222023营收：25.7亿2023净利润：1.2亿20232024营收：27.5亿2024净利润：1.2亿20242025营收：29.5亿2025净利润：9505万20252026营收：29.2亿2026净利润：3264万2026
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%5%2017净利率：5%2017ROE：8%20172018净利率：5%2018ROE：8%20182019净利率：5%2019ROE：8%20192020净利率：4%2020ROE：6%20202021净利率：4%2021ROE：7%20212022净利率：4%2022ROE：6%20222023净利率：5%2023ROE：9%20232024净利率：4%2024ROE：8%20242025净利率：3%2025ROE：7%20252026净利率：1%2026ROE：2%2026
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
02亿2017经营现金流：2.5亿2017自由现金流：2.1亿20172018经营现金流：8325万2018自由现金流：4921万20182019经营现金流：1.6亿2019自由现金流：1.3亿20192020经营现金流：1090万2020自由现金流：-2433万20202021经营现金流：2.2亿2021自由现金流：1.5亿20212022经营现金流：4488万2022自由现金流：-832万20222023经营现金流：-1056万2023自由现金流：-6523万20232024经营现金流：-7463万2024自由现金流：-1.4亿20242025经营现金流：3.3亿2025自由现金流：2.6亿20252026经营现金流：1.3亿2026自由现金流：8027万2026

财务健康：环球烟草的资产负债表稳不稳？

2/6

资产负债率 47.2%，有息负债占净资产 66.4%，流动比率 3.49。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 3.49
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 66.4%
  • 负债率较 5 年前下降 49.5% → 66.4%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 13.7%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 47.2%
总资产与总负债 总资产总负债
010亿20亿2017总资产：21.2亿2017总负债：8亿20172018总资产：21.7亿2018总负债：7.8亿20182019总资产：21.3亿2019总负债：7.5亿20192020总资产：21.2亿2020总负债：8.3亿20202021总资产：23.4亿2021总负债：9.9亿20212022总资产：25.9亿2022总负债：12亿20222023总资产：26.4亿2023总负债：12亿20232024总资产：29.4亿2024总负债：14.6亿20242025总资产：29.9亿2025总负债：14.9亿20252026总资产：27.7亿2026总负债：13.1亿2026
现金与有息负债 现金有息负债
05亿10亿2017现金：2.8亿2017有息负债：4.3亿20172018现金：2.3亿2018有息负债：4.1亿20182019现金：3亿2019有息负债：4.2亿20192020现金：1.1亿2020有息负债：4.8亿20202021现金：2亿2021有息负债：6.5亿20212022现金：8165万2022有息负债：7.4亿20222023现金：6469万2023有息负债：8.5亿20232024现金：5559万2024有息负债：10.6亿20242025现金：2.6亿2025有息负债：11亿20252026现金：6218万2026有息负债：9.4亿2026

分红：环球烟草给股东回报多少？

5/6

当前股息率 8.66%，最近一年派息率 251.5%。

  • 派发现金分红 股息率 8.66%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 8.66%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 8.66%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 1.3%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 251.5%，现金派息率 101.5%
每股分红（按财年）
0.002.002017每股分红：2.1320172018每股分红：2.1720182019每股分红：2.8020192020每股分红：3.0320202021每股分红：3.0720212022每股分红：3.1120222023每股分红：3.1520232024每股分红：3.1920242025每股分红：3.2320252026每股分红：3.272026
派息率
0%100%200%2017派息率：242%20172018派息率：52%20182019派息率：68%20192020派息率：106%20202021派息率：87%20212022派息率：90%20222023派息率：63%20232024派息率：67%20242025派息率：85%20252026派息率：252%2026
派息记录
财年除息日每股派息类型
20272027-01-11$0.83季度派息
20272026-10-09$0.83季度派息
20272026-07-13$0.83季度派息
20272026-04-15$0.82季度派息
20262026-01-12$0.82季度派息
20262025-10-10$0.82季度派息
20262025-07-14$0.82季度派息
20262025-04-14$0.81季度派息
20252025-01-13$0.81季度派息
20252024-10-11$0.81季度派息
20252024-07-08$0.81季度派息
20252024-04-05$0.80季度派息

公司概况：环球烟草

所属行业
必需消费 · 烟草
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1988-01-05
国家/地区
美国
员工人数
11,250 人
下次财报日
2027-02-08

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2026。页面生成于 2026-11-12 00:33 UTC。仅供参考，不构成投资建议。