RLI保险 RLI

RLI Corp.
$69.59 +0.89 (+1.30%) 美东时间 2026-11-12 12:22:17
总市值
$63.86亿
市盈率(TTM)
16.2
市净率
3.59
股息率
6.73%
52 周区间
47.26 – 71.90
今开 / 最高 / 最低
70.25 / 70.49 / 69.39

雪花图

估值1/6未来增长1/6过往业绩5/6财务健康6/6分红5/6

总分 18/30 · 基本面良好

一句话看懂RLI保险

RLI保险的强项是财务健康（6/6），短板是估值（1/6）。

  • 估值 金融企业的经营现金流含存贷款与保费变动，不适用现金流折现模型，估值参考市盈率与市净率。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 -6.1%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 20.3%，最新净资产收益率 22.7%。
  • 财务健康 金融企业采用杠杆与资本类指标：权益乘数 3.5 倍，近 5 年净资产年化增长 9.4%。
  • 分红 当前股息率 6.73%，最近一年派息率 60.3%。

近一年股价

69.7247.772026-012026-042026-072026-10
近一年 +16.7% · 收盘价（按拆股调整）

估值：RLI保险的股价贵不贵？

1/6

金融企业的经营现金流含存贷款与保费变动，不适用现金流折现模型，估值参考市盈率与市净率。

  • 低于现金流折现估值 金融企业不适用
  • 显著低估（折价 > 20%） —
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 16.2 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 3.59 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 金融企业不适用

市盈率河流图

10 倍16 倍21 倍26 倍32 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看RLI保险？

1/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 -6.1%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 -6.1%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -6.1%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -6.1%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 3.5%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 16.6%
  • 至少 3 份机构预测 3 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.002.505.002020每股收益：1.7320202021每股收益：3.0620212022每股收益：6.3720222023每股收益：3.3120232024每股收益：3.7420242025每股收益：4.3620252026E每股收益：3.222026E2027E每股收益：2.802027E2028E每股收益：2.822028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E3.226
2027E2.806
2028E2.823

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$60.00 一致目标价，较现价低 13.8%

现价 $69.59一致目标价
目标价区间 $53.00 – $74.00（浅色带），中位数 $53.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 3
  • 持有 7
  • 卖出 2
  • 强烈卖出 0

近期 12 次机构评级。

过往业绩：RLI保险赚钱能力如何？

5/6

近 5 年每股收益年化增长 20.3%，最新净资产收益率 22.7%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +16.6%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 20.3%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 20.3%
  • 增速快于 5 年平均 同比 16.6% vs 5 年 20.3%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 22.7%
  • 净利率同比提升 19.5% → 21.4%
营业收入与净利润 营收净利润
010亿2016营收：8.2亿2016净利润：1.1亿20162017营收：8亿2017净利润：1.1亿20172018营收：8.2亿2018净利润：6418万20182019营收：10.1亿2019净利润：1.9亿20192020营收：9.9亿2020净利润：1.6亿20202021营收：11.8亿2021净利润：2.8亿20212022营收：17亿2022净利润：5.8亿20222023营收：15.1亿2023净利润：3亿20232024营收：17.7亿2024净利润：3.5亿20242025营收：18.8亿2025净利润：4亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2016净利率：14%2016ROE：14%20162017净利率：13%2017ROE：12%20172018净利率：8%2018ROE：8%20182019净利率：19%2019ROE：19%20192020净利率：16%2020ROE：14%20202021净利率：24%2021ROE：23%20212022净利率：34%2022ROE：50%20222023净利率：20%2023ROE：22%20232024净利率：20%2024ROE：23%20242025净利率：21%2025ROE：23%2025

财务健康：RLI保险的资产负债表稳不稳？

6/6

金融企业采用杠杆与资本类指标：权益乘数 3.5 倍，近 5 年净资产年化增长 9.4%。

  • 权益乘数 < 15 倍 总资产/净资产 3.5 倍
  • 杠杆较 5 年前未上升 3.5 → 3.5 倍
  • 净资产持续增长 5 年年化 9.4%
  • 资本增速不慢于资产扩张 净资产 9.4% vs 总资产 9.4%
  • 净资产收益率 > 8% ROE 22.7%
  • 近 5 年持续盈利 每年净利润为正
总资产与总负债 总资产总负债
025亿50亿2016总资产：27.8亿2016总负债：19.5亿20162017总资产：29.5亿2017总负债：20.9亿20172018总资产：31.1亿2018总负债：23亿20182019总资产：35.5亿2019总负债：25.5亿20192020总资产：39.4亿2020总负债：28亿20202021总资产：45.1亿2021总负债：32.8亿20212022总资产：47.7亿2022总负债：35.9亿20222023总资产：51.8亿2023总负债：37.7亿20232024总资产：56.3亿2024总负债：41.1亿20242025总资产：61.6亿2025总负债：43.8亿2025

分红：RLI保险给股东回报多少？

5/6

当前股息率 6.73%，最近一年派息率 60.3%。

  • 派发现金分红 股息率 6.73%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 6.73%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 6.73%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 22.0%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 60.3%，现金派息率 39.7%
每股分红（按财年）
0.002.004.002016每股分红：1.4020162017每股分红：1.2920172018每股分红：0.9320182019每股分红：0.9520192020每股分红：0.9720202021每股分红：1.5020212022每股分红：4.0120222023每股分红：1.5420232024每股分红：2.5720242025每股分红：2.632025
派息率
0%50%100%2016派息率：108%20162017派息率：109%20172018派息率：131%20182019派息率：45%20192020派息率：56%20202021派息率：49%20212022派息率：63%20222023派息率：46%20232024派息率：69%20242025派息率：60%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-08-31$0.18季度派息
20262026-05-29$2.18季度派息
20262026-03-02$0.16季度派息
20252025-11-28$2.16季度派息
20252025-08-29$0.16季度派息
20252025-05-30$0.16季度派息
20252025-02-28$0.15季度派息
20242024-11-29$2.15季度派息
20242024-08-30$0.14季度派息
20242024-05-31$0.14季度派息
20242024-02-28$0.14半年度派息
20232023-11-29$1.14特别股息

公司概况：RLI保险

所属行业
金融 · 财产与意外险
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1980-03-17
国家/地区
美国
员工人数
1,193 人
下次财报日
2027-01-20
公司官网
rlicorp.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 23:53 UTC。仅供参考，不构成投资建议。