宾士域 BC

Brunswick Corporation
$77.34 -1.04 (-1.33%) 美东时间 2026-11-12 11:46:23
总市值
$49.68亿
市盈率(TTM)
23.5
市净率
3.06
股息率
2.26%
52 周区间
59.06 – 90.25
今开 / 最高 / 最低
78.31 / 79.23 / 77.34

雪花图

估值3/6未来增长4/6过往业绩0/6财务健康2/6分红4/6

总分 13/30 · 基本面一般

一句话看懂宾士域

宾士域的强项是未来增长（4/6），短板是过往业绩（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 229.37，现价低于估值 66.3%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 23.3%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -8.4%。
  • 财务健康 资产负债率 69.4%，有息负债占净资产 149.4%，流动比率 1.44。
  • 分红 当前股息率 2.26%，最近一年派息率 -82.7%。

近一年股价

89.2259.342026-012026-042026-072026-10
近一年 +16.7% · 收盘价（按拆股调整）

估值：宾士域的股价贵不贵？

3/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 229.37，现价低于估值 66.3%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 66.3%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 66.3%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 23.5 倍
  • PEG 低于 1 PEG 1.01
  • 市净率低于 3 倍 市净率 3.06 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 8.0%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 66.3%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$3.68亿；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$4.42亿$4.05亿
2027$5.30亿$4.45亿
2028$6.36亿$4.89亿
2029$7.63亿$5.37亿
2030$9.16亿$5.90亿
2031$10.67亿$6.29亿
2032$12.06亿$6.51亿
2033$13.21亿$6.53亿
2034$14.00亿$6.34亿
2035$14.35亿$5.95亿
终值$91.05亿

市盈率河流图

8.5 倍17 倍25 倍33 倍40 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看宾士域？

4/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 23.3%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 23.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 23.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 23.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -7.7%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 18.3%
  • 至少 3 份机构预测 3 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.005.002020每股收益：4.7020202021每股收益：7.5720212022每股收益：9.0020222023每股收益：5.9620232024每股收益：1.9320242025每股收益：-2.0820252026E每股收益：4.632026E2027E每股收益：5.562027E2028E每股收益：6.112028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E4.6311
2027E5.5612
2028E6.113

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$81.40 一致目标价，较现价高 5.2%

现价 $77.34一致目标价
目标价区间 $66.00 – $94.00（浅色带），中位数 $81.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 22
  • 持有 10
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 32 次机构评级。

过往业绩：宾士域赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -8.4%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -207.8%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 -207.8% vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE -8.4%
  • 净利率同比提升 2.5% → -2.6%
营业收入与净利润 营收净利润
025亿50亿2016营收：44.9亿2016净利润：2.8亿20162017营收：38亿2017净利润：1.5亿20172018营收：41.2亿2018净利润：2.7亿20182019营收：41.1亿2019净利润：-1.3亿20192020营收：43.5亿2020净利润：3.7亿20202021营收：58.5亿2021净利润：5.9亿20212022营收：68.1亿2022净利润：6.8亿20222023营收：64亿2023净利润：4.2亿20232024营收：52.4亿2024净利润：1.3亿20242025营收：53.6亿2025净利润：-1.4亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%2016净利率：6%2016ROE：20%20162017净利率：4%2017ROE：10%20172018净利率：6%2018ROE：17%20182019净利率：-3%2019ROE：-10%20192020净利率：9%2020ROE：25%20202021净利率：10%2021ROE：31%20212022净利率：10%2022ROE：33%20222023净利率：7%2023ROE：20%20232024净利率：2%2024ROE：7%20242025净利率：-3%2025ROE：-8%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
05亿2016经营现金流：4.2亿2016自由现金流：2.3亿20162017经营现金流：4亿2017自由现金流：2.1亿20172018经营现金流：3.4亿2018自由现金流：1.4亿20182019经营现金流：4.3亿2019自由现金流：2亿20192020经营现金流：8亿2020自由现金流：6.2亿20202021经营现金流：5.7亿2021自由现金流：3.1亿20212022经营现金流：5.9亿2022自由现金流：2亿20222023经营现金流：7.3亿2023自由现金流：4.4亿20232024经营现金流：4.3亿2024自由现金流：2.6亿20242025经营现金流：5.6亿2025自由现金流：4亿2025

财务健康：宾士域的资产负债表稳不稳？

2/6

资产负债率 69.4%，有息负债占净资产 149.4%，流动比率 1.44。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.44
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 149.4%
  • 负债率较 5 年前下降 68.9% → 149.4%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 23.1%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 69.4%
总资产与总负债 总资产总负债
025亿50亿2016总资产：32.5亿2016总负债：18.4亿20162017总资产：33.6亿2017总负债：18.8亿20172018总资产：42.9亿2018总负债：27亿20182019总资产：35.6亿2019总负债：22.6亿20192020总资产：37.7亿2020总负债：22.6亿20202021总资产：54.3亿2021总负债：35.1亿20212022总资产：63.2亿2022总负债：42.8亿20222023总资产：62.3亿2023总负债：41.4亿20232024总资产：56.8亿2024总负债：37.9亿20242025总资产：53.1亿2025总负债：36.9亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
010亿20亿2016现金：4.2亿2016有息负债：4.4亿20162017现金：4.5亿2017有息负债：4.4亿20172018现金：2.9亿2018有息负债：12.2亿20182019现金：3.2亿2019有息负债：12亿20192020现金：5.2亿2020有息负债：10.4亿20202021现金：3.5亿2021有息负债：19.2亿20212022现金：6亿2022有息负债：26.3亿20222023现金：4.7亿2023有息负债：25.9亿20232024现金：2.7亿2024有息负债：25.1亿20242025现金：2.7亿2025有息负债：24.3亿2025

分红：宾士域给股东回报多少？

4/6

当前股息率 2.26%，最近一年派息率 -82.7%。

  • 派发现金分红 股息率 2.26%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 2.26%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.26%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 11.7%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 -82.7%，现金派息率 27.9%
每股分红（按财年）
0.001.002016每股分红：0.6120162017每股分红：0.6920172018每股分红：0.7820182019每股分红：0.8720192020每股分红：0.9920202021每股分红：1.2820212022每股分红：1.4620222023每股分红：1.6020232024每股分红：1.6820242025每股分红：1.722025
派息率
0%2016派息率：21%20162017派息率：42%20172018派息率：26%20182019派息率：-56%20192020派息率：21%20202021派息率：17%20212022派息率：16%20222023派息率：27%20232024派息率：87%20242025派息率：-83%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-11-24$0.44季度派息
20262026-08-20$0.44季度派息
20262026-05-18$0.44季度派息
20262026-02-23$0.44季度派息
20252025-11-26$0.43季度派息
20252025-08-20$0.43季度派息
20252025-05-19$0.43季度派息
20252025-02-24$0.43季度派息
20242024-11-20$0.42季度派息
20242024-08-21$0.42季度派息
20242024-05-10$0.42季度派息
20242024-02-23$0.42季度派息

公司概况：宾士域

所属行业
可选消费 · 房车与休闲车
上市地
纽约证券交易所
上市日期
1981-12-31
国家/地区
美国
员工人数
14,000 人
下次财报日
2027-02-04
公司官网
brunswick.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 21:33 UTC。仅供参考，不构成投资建议。