Mediaalpha, Inc. MAX

MediaAlpha, Inc.
$14.99 +0.02 (+0.13%) 美东时间 2026-11-12 11:46:19
总市值
$7.63亿
市盈率(TTM)
7.1
市净率
183.43
股息率
0.00%
52 周区间
7.09 – 15.99
今开 / 最高 / 最低
15.02 / 15.26 / 14.96

雪花图

估值5/6未来增长6/6过往业绩3/6财务健康2/6分红0/6

总分 16/30 · 基本面良好

一句话看懂Mediaalpha, Inc.

Mediaalpha, Inc.的强项是未来增长（6/6），短板是分红（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 34.33，现价低于估值 56.3%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 115.9%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 615.9%。
  • 财务健康 资产负债率 107.6%，有息负债占净资产 3730.9%，流动比率 1.18。
  • 分红 近一年未派发现金分红。

近一年股价

15.157.172026-012026-042026-072026-10
近一年 +22.4% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Mediaalpha, Inc.的股价贵不贵？

5/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 34.33，现价低于估值 56.3%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值低 56.3%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 56.3%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 7.1 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.06
  • 市净率低于 3 倍 市净率 183.43 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 8.6%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著低估 现价低于现金流折现估值 56.3%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$4367.80万；前 5 年增速 20.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$5241.36万$4799.78万
2027$6289.63万$5274.48万
2028$7547.56万$5796.14万
2029$9057.07万$6369.38万
2030$1.09亿$6999.32万
2031$1.27亿$7467.22万
2032$1.43亿$7727.07万
2033$1.57亿$7748.30万
2034$1.66亿$7521.24万
2035$1.70亿$7059.77万
终值$10.80亿

市盈率河流图

16 倍31 倍45 倍60 倍75 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Mediaalpha, Inc.？

6/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 115.9%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 115.9%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 115.9%
  • 高速增长（> 20%） 年化 115.9%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 34.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 1903.8%
  • 至少 3 份机构预测 6 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
-1.000.001.002020每股收益：-0.1420202021每股收益：-0.1920212022每股收益：-1.3720222023每股收益：-0.8920232024每股收益：0.3120242025每股收益：0.3920252026E每股收益：1.562026E2027E每股收益：1.222027E2028E每股收益：1.422028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E1.563
2027E1.224
2028E1.426

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$14.75 一致目标价，较现价低 1.6%

现价 $14.99一致目标价
目标价区间 $11.00 – $18.00（浅色带），中位数 $15.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 4
  • 持有 4
  • 卖出 1
  • 强烈卖出 0

近期 9 次机构评级。

过往业绩：Mediaalpha, Inc.赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 615.9%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +25.8%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 25.8% vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE 615.9%
  • 净利率同比提升 1.9% → 2.3%
营业收入与净利润 营收净利润
05亿10亿2018营收：3亿2018净利润：1813万20182019营收：4.1亿2019净利润：1782万20192020营收：5.8亿2020净利润：1480万20202021营收：6.5亿2021净利润：-528万20212022营收：4.6亿2022净利润：-5767万20222023营收：3.9亿2023净利润：-4042万20232024营收：8.6亿2024净利润：1663万20242025营收：11.1亿2025净利润：2562万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%250%500%2018净利率：6%2018ROE：45%20182019净利率：4%2019ROE：-16%20192020净利率：3%2020ROE：-44%20202021净利率：-1%2021ROE：122%20212022净利率：-13%2022ROE：361%20222023净利率：-10%2023ROE：393%20232024净利率：2%2024ROE：699%20242025净利率：2%2025ROE：616%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
02500万5000万2018经营现金流：2265万2018自由现金流：2201万20182019经营现金流：2214万2019自由现金流：2185万20192020经营现金流：5141万2020自由现金流：5111万20202021经营现金流：2862万2021自由现金流：2797万20212022经营现金流：2827万2022自由现金流：2818万20222023经营现金流：2023万2023自由现金流：2016万20232024经营现金流：4587万2024自由现金流：4562万20242025经营现金流：6560万2025自由现金流：6526万2025

财务健康：Mediaalpha, Inc.的资产负债表稳不稳？

2/6

资产负债率 107.6%，有息负债占净资产 3730.9%，流动比率 1.18。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.18
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 3730.9%
  • 负债率较 5 年前下降 -540.9% → 3730.9%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 42.3%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 107.6%
总资产与总负债 总资产总负债
02亿4亿2018总资产：8737万2018总负债：4689万20182019总资产：1.1亿2019总负债：2.2亿20192020总资产：2.1亿2020总负债：3.2亿20202021总资产：2.9亿2021总负债：3.5亿20212022总资产：1.7亿2022总负债：2.6亿20222023总资产：1.5亿2023总负债：2.5亿20232024总资产：2.6亿2024总负债：3.1亿20242025总资产：3.8亿2025总负债：4.1亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
01亿2018现金：566万2018有息负债：1425万20182019现金：1003万2019有息负债：9754万20192020现金：2355万2020有息负债：1.8亿20202021现金：5056万2021有息负债：1.9亿20212022现金：1454万2022有息负债：1.9亿20222023现金：1727万2023有息负债：1.7亿20232024现金：4327万2024有息负债：1.6亿20242025现金：4688万2025有息负债：1.6亿2025

分红：Mediaalpha, Inc.给股东回报多少？

0/6

近一年未派发现金分红。

  • 派发现金分红 股息率 0.00%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 0.00%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.00%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 —，现金派息率 —
每股分红（按财年）
0.000.501.002018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：0.0020212022每股分红：0.0020222023每股分红：0.0020232024每股分红：0.0020242025每股分红：0.002025
派息率

暂无数据

派息记录
财年除息日每股派息类型
20042004-11-08$5.70特别股息
19971997-07-11$0.03季度派息
19971997-04-12$0.02季度派息
19971997-01-14$0.02季度派息
19961996-10-16$0.02季度派息
19961996-07-17$0.02季度派息
19961996-04-13$0.02季度派息
19961996-01-12$0.01季度派息
19951995-10-17$0.01季度派息
19951995-08-18$0.01特别股息

公司概况：Mediaalpha, Inc.

所属行业
通信服务 · 互联网内容与信息
上市地
纽约证券交易所
上市日期
2020-10-28
国家/地区
美国
员工人数
147 人
下次财报日
2027-02-22
公司官网
mediaalpha.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 22:51 UTC。仅供参考，不构成投资建议。