Astec实业 ASTE

Astec Industries, Inc.
$38.62 +1.14 (+3.04%) 美东时间 2026-11-12 11:52:53
总市值
$8.90亿
市盈率(TTM)
76.7
市净率
1.31
股息率
1.01%
52 周区间
35.05 – 65.69
今开 / 最高 / 最低
37.98 / 39.53 / 37.98

雪花图

估值1/6未来增长2/6过往业绩3/6财务健康2/6分红3/6

总分 11/30 · 基本面一般

一句话看懂Astec实业

Astec实业的强项是过往业绩（3/6），短板是估值（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 7.44，现价高于估值 419.3%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 14.0%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -3.9%，最新净资产收益率 5.7%。
  • 财务健康 资产负债率 50.1%，有息负债占净资产 51.0%，流动比率 2.49。
  • 分红 当前股息率 1.01%，最近一年派息率 31.0%。

近一年股价

65.0235.362026-012026-042026-072026-10
近一年 -20.2% · 收盘价（按拆股调整）

估值：Astec实业的股价贵不贵？

1/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 7.44，现价高于估值 419.3%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 419.3%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -419.3%
  • 市盈率低于市场（22 倍） 市盈率 76.7 倍
  • PEG 低于 1 PEG 5.46
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.31 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 2.4%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 419.3%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）$590.00万；前 5 年增速 14.0%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.5%；折现率 9.2%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026$672.85万$616.16万
2027$767.32万$643.48万
2028$875.07万$672.01万
2029$997.94万$701.80万
2030$1138.07万$732.92万
2031$1271.61万$749.92万
2032$1391.46万$751.47万
2033$1490.48万$737.13万
2034$1562.15万$707.49万
2035$1601.20万$664.08万
终值$1.02亿

市盈率河流图

22 倍80 倍135 倍190 倍250 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看Astec实业？

2/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 14.0%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（4.0%） 年化 14.0%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 14.0%
  • 高速增长（> 20%） 年化 14.0%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 3.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 9.2%
  • 至少 3 份机构预测 2 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.002.004.002020每股收益：2.0520202021每股收益：0.6920212022每股收益：-0.0320222023每股收益：1.4720232024每股收益：0.1920242025每股收益：1.6820252026E每股收益：2.722026E2027E每股收益：3.752027E2028E每股收益：4.552028E
年度一致预期每股收益分析师人数
2026E2.722
2027E3.752
2028E4.552

分析师一致预期均值，多为经调整的每股收益，与财报口径可能不同；预期增速按一致预期之间的变化计算。

分析师目标价与评级

$36.00 一致目标价，较现价低 6.8%

现价 $38.62一致目标价
目标价区间 $36.00 – $36.00（浅色带），中位数 $36.00

  • 强烈买入 0
  • 买入 7
  • 持有 6
  • 卖出 0
  • 强烈卖出 0

近期 13 次机构评级。

过往业绩：Astec实业赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 -3.9%，最新净资产收益率 5.7%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +784.2%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -3.9%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -3.9%
  • 增速快于 5 年平均 同比 784.2% vs 5 年 -3.9%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 5.7%
  • 净利率同比提升 0.3% → 2.8%
营业收入与净利润 营收净利润
05亿10亿2016营收：11.5亿2016净利润：5516万20162017营收：11.8亿2017净利润：3780万20172018营收：11.7亿2018净利润：-6045万20182019营收：11.7亿2019净利润：2230万20192020营收：10.2亿2020净利润：4600万20202021营收：11亿2021净利润：1580万20212022营收：12.7亿2022净利润：-10万20222023营收：13.4亿2023净利润：3350万20232024营收：13.1亿2024净利润：430万20242025营收：14.1亿2025净利润：3880万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
-10%0%2016净利率：5%2016ROE：9%20162017净利率：3%2017ROE：6%20172018净利率：-5%2018ROE：-10%20182019净利率：2%2019ROE：4%20192020净利率：4%2020ROE：7%20202021净利率：1%2021ROE：2%20212022净利率：-0%2022ROE：-0%20222023净利率：3%2023ROE：5%20232024净利率：0%2024ROE：1%20242025净利率：3%2025ROE：6%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
-1亿01亿2016经营现金流：1.3亿2016自由现金流：1.1亿20162017经营现金流：4188万2017自由现金流：2184万20172018经营现金流：-2979万2018自由现金流：-5723万20182019经营现金流：1.1亿2019自由现金流：8907万20192020经营现金流：1.4亿2020自由现金流：1.3亿20202021经营现金流：740万2021自由现金流：-1270万20212022经营现金流：-7390万2022自由现金流：-1.1亿20222023经营现金流：2780万2023自由现金流：-630万20232024经营现金流：2300万2024自由现金流：250万20242025经营现金流：6140万2025自由现金流：2150万2025

财务健康：Astec实业的资产负债表稳不稳？

2/6

资产负债率 50.1%，有息负债占净资产 51.0%，流动比率 2.49。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.49
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 51.0%
  • 负债率较 5 年前下降 0.3% → 51.0%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 17.6%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 50.1%
总资产与总负债 总资产总负债
05亿10亿2016总资产：8.4亿2016总负债：1.9亿20162017总资产：8.9亿2017总负债：2亿20172018总资产：8.6亿2018总负债：2.7亿20182019总资产：8亿2019总负债：2亿20192020总资产：8.5亿2020总负债：2.1亿20202021总资产：9.1亿2021总负债：2.5亿20212022总资产：10.1亿2022总负债：3.9亿20222023总资产：10.6亿2023总负债：4.1亿20232024总资产：10.4亿2024总负债：4.1亿20242025总资产：13.7亿2025总负债：6.9亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
02亿2016现金：8237万2016有息负债：1129万20162017现金：6228万2017有息负债：404万20172018现金：2582万2018有息负债：5971万20182019现金：4890万2019有息负债：200万20192020现金：1.6亿2020有息负债：200万20202021现金：1.3亿2021有息负债：290万20212022现金：6280万2022有息负债：8770万20222023现金：6320万2023有息负债：8310万20232024现金：8830万2024有息负债：1.2亿20242025现金：7200万2025有息负债：3.5亿2025

分红：Astec实业给股东回报多少？

3/6

当前股息率 1.01%，最近一年派息率 31.0%。

  • 派发现金分红 股息率 1.01%
  • 股息率高于储蓄利率（4.0%） 股息率 1.01%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 1.01%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 -1.1%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 31.0%，现金派息率 55.7%
每股分红（按财年）
0.000.200.402016每股分红：0.4020162017每股分红：0.4020172018每股分红：0.4220182019每股分红：0.4420192020每股分红：0.5520202021每股分红：0.4520212022每股分红：0.4920222023每股分红：0.5220232024每股分红：0.5220242025每股分红：0.522025
派息率
-1000%0%2016派息率：17%20162017派息率：25%20172018派息率：-16%20182019派息率：45%20192020派息率：27%20202021派息率：65%20212022派息率：-1863%20222023派息率：35%20232024派息率：274%20242025派息率：31%2025
派息记录
财年除息日每股派息类型
20262026-11-16$0.13季度派息
20262026-08-10$0.13季度派息
20262026-05-13$0.13季度派息
20262026-03-09$0.13季度派息
20252025-11-10$0.13季度派息
20252025-08-11$0.13季度派息
20252025-05-13$0.13季度派息
20252025-03-10$0.13季度派息
20242024-11-13$0.13季度派息
20242024-08-12$0.13季度派息
20242024-05-10$0.13季度派息
20242024-03-08$0.13季度派息

公司概况：Astec实业

所属行业
工业 · 工业机械
上市地
纳斯达克
上市日期
1986-06-18
国家/地区
美国
员工人数
4,468 人
下次财报日
2027-02-24
公司官网
astecindustries.com

同行公司

财务数据依据公司向美国 SEC 提交的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 18:11 UTC。仅供参考，不构成投资建议。