雪花图
总分 9/30 · 基本面偏弱
一句话看懂齐鲁华信
齐鲁华信的强项是财务健康（6/6），短板是未来增长（0/6）。
- 估值 缺少稳定的正自由现金流，估值主要参考市盈率与市净率。
- 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。
- 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -0.8%。
- 财务健康 资产负债率 24.1%，有息负债占净资产 16.0%，流动比率 2.23。
- 分红 当前股息率 1.37%，最近一年派息率 -200.0%。
近一年股价
估值：齐鲁华信的股价贵不贵？
1/6 缺少稳定的正自由现金流，估值主要参考市盈率与市净率。
- – 低于现金流折现估值 缺少自由现金流，无法估值
- – 显著低估（折价 > 20%） —
- – 市盈率低于市场（18 倍） 亏损或无数据
- – PEG 低于 1 增长为负或无数据
- ✓ 市净率低于 3 倍 市净率 1.16 倍
- ✕ 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 2.7%
未来增长：机构怎么看齐鲁华信？
0/6 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。 （估算）
- – 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 —
- – 盈利增速高于市场（10%） 年化 —
- – 高速增长（> 20%） 年化 —
- ✕ 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -11.4%
- – 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
- ✕ 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测） 过往业绩：齐鲁华信赚钱能力如何？
0/6 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -0.8%。
- ✕ 上一财年盈利增长 每股收益同比 -150.0%
- – 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
- – 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
- – 增速快于 5 年平均 同比 -150.0% vs 5 年 —
- ✕ 净资产收益率 > 20% ROE -0.8%
- ✕ 净利率同比提升 2.4% → -1.4%
营业收入与净利润 营收净利润 净利率与净资产收益率 净利率ROE 经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流 财务健康：齐鲁华信的资产负债表稳不稳？
6/6 资产负债率 24.1%，有息负债占净资产 16.0%，流动比率 2.23。
- ✓ 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.23
- ✓ 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 16.0%
- ✓ 负债率较 5 年前下降 16.5% → 16.0%
- ✓ 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 57.9%
- ✓ 现金多于有息负债 净现金
- ✓ 资产负债率 < 60% 资产负债率 24.1%
总资产与总负债 总资产总负债 现金与有息负债 现金有息负债 分红：齐鲁华信给股东回报多少？
2/6 当前股息率 1.37%，最近一年派息率 -200.0%。
- ✓ 派发现金分红 股息率 1.37%
- ✕ 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 1.37%
- ✕ 高股息（> 3.5%） 股息率 1.37%
- ✕ 近 5 年分红稳定 有中断或削减
- ✕ 5 年分红增长 每股分红年化 -4.4%
- ✓ 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 -200.0%，现金派息率 49.8%
每股分红（按财年） 派息率 分红实施记录
财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年
2025。页面生成于
2026-11-12 15:12 UTC。仅供参考，不构成投资建议。
