巨能股份 920578

¥16.72 -0.62 (-3.58%) 2026-11-12 15:32
总市值
¥12.79亿
市盈率(TTM)
403.9
市净率
4.67
股息率
0.00%
52 周区间
15.09 – 28.64
今开 / 最高 / 最低
17.22 / 17.39 / 16.71

雪花图

估值1/6未来增长0/6过往业绩0/6财务健康6/6分红0/6

总分 7/30 · 基本面偏弱

一句话看懂巨能股份

巨能股份的强项是财务健康（6/6），短板是未来增长（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 2.70，现价高于估值 520.2%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -0.8%。
  • 财务健康 资产负债率 31.1%，有息负债占净资产 0.9%，流动比率 2.94。
  • 分红 近一年未派发现金分红。

近一年股价

估值：巨能股份的股价贵不贵？

1/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 2.70，现价高于估值 520.2%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 520.2%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -520.2%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 403.9 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 4.67 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 5.6%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 520.2%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥1313.84万；前 5 年增速 2.0%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥1340.12万¥1235.13万
2027¥1366.92万¥1161.14万
2028¥1394.26万¥1091.58万
2029¥1422.14万¥1026.18万
2030¥1450.59万¥964.71万
2031¥1479.60万¥906.91万
2032¥1509.19万¥852.58万
2033¥1539.37万¥801.50万
2034¥1570.16万¥753.49万
2035¥1601.56万¥708.35万
终值¥1.11亿

未来增长：机构怎么看巨能股份？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 —
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 —
  • 高速增长（> 20%） 年化 —
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -15.5%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.250.502020每股收益：0.6620202021每股收益：0.6620212022每股收益：0.6820222023每股收益：0.3620232024每股收益：-0.0220242025每股收益：-0.032025

过往业绩：巨能股份赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -0.8%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 —
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 — vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE -0.8%
  • 净利率同比提升 -0.5% → -1.3%
营业收入与净利润 营收净利润
01亿2亿2014营收：7516万2014净利润：77万20142015营收：6796万2015净利润：312万20152016营收：8550万2016净利润：740万20162017营收：9300万2017净利润：376万20172018营收：1.4亿2018净利润：2348万20182019营收：1.4亿2019净利润：993万20192020营收：1.5亿2020净利润：3016万20202021营收：2.1亿2021净利润：3016万20212022营收：2.7亿2022净利润：3496万20222023营收：2.2亿2023净利润：2466万20232024营收：2.5亿2024净利润：-115万20242025营收：1.7亿2025净利润：-215万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2014净利率：1%2014ROE：2%20142015净利率：5%2015ROE：7%20152016净利率：9%2016ROE：15%20162017净利率：4%2017ROE：8%20172018净利率：17%2018ROE：34%20182019净利率：7%2019ROE：22%20192020净利率：20%2020ROE：41%20202021净利率：14%2021ROE：30%20212022净利率：13%2022ROE：27%20222023净利率：11%2023ROE：9%20232024净利率：-0%2024ROE：-0%20242025净利率：-1%2025ROE：-1%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
05000万2014经营现金流：-1223万2014自由现金流：-2170万20142015经营现金流：1017万2015自由现金流：988万20152016经营现金流：-136万2016自由现金流：-317万20162017经营现金流：831万2017自由现金流：738万20172018经营现金流：1016万2018自由现金流：813万20182019经营现金流：31万2019自由现金流：-122万20192020经营现金流：1203万2020自由现金流：759万20202021经营现金流：4246万2021自由现金流：2841万20212022经营现金流：2092万2022自由现金流：946万20222023经营现金流：791万2023自由现金流：-64万20232024经营现金流：-2984万2024自由现金流：-3128万20242025经营现金流：7262万2025自由现金流：7133万2025

财务健康：巨能股份的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 31.1%，有息负债占净资产 0.9%，流动比率 2.94。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.94
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 0.9%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 经营现金流远超有息负债
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 31.1%
总资产与总负债 总资产总负债
02亿4亿2014总资产：1.3亿2014总负债：8963万20142015总资产：1.2亿2015总负债：8057万20152016总资产：1.3亿2016总负债：7669万20162017总资产：1.5亿2017总负债：1亿20172018总资产：1.8亿2018总负债：1.1亿20182019总资产：2.2亿2019总负债：1.8亿20192020总资产：3.2亿2020总负债：2.4亿20202021总资产：3.7亿2021总负债：2.7亿20212022总资产：3.2亿2022总负债：1.9亿20222023总资产：4.7亿2023总负债：2亿20232024总资产：4.5亿2024总负债：1.9亿20242025总资产：3.8亿2025总负债：1.2亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
01亿2014现金：1268万2014有息负债：2920万20142015现金：2295万2015有息负债：3200万20152016现金：1418万2016有息负债：2720万20162017现金：1763万2017有息负债：2800万20172018现金：2269万2018有息负债：3000万20182019现金：1624万2019有息负债：3006万20192020现金：1167万2020有息负债：6812万20202021现金：3074万2021有息负债：7345万20212022现金：4095万2022有息负债：5026万20222023现金：1.6亿2023有息负债：6033万20232024现金：1亿2024有息负债：4935万20242025现金：1.4亿2025有息负债：234万2025

分红：巨能股份给股东回报多少？

0/6

近一年未派发现金分红。

  • 派发现金分红 股息率 0.00%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 0.00%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.00%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 187.6%，现金派息率 335.0%
每股分红（按财年）
0.000.501.002014每股分红：0.0020142015每股分红：0.0020152016每股分红：0.2020162017每股分红：0.2020172018每股分红：0.2020182019每股分红：0.1020192020每股分红：0.2020202021每股分红：1.2420212022每股分红：0.0020222023每股分红：0.0020232024每股分红：0.0020242025每股分红：0.002025
派息率
0%100%201420152016派息率：49%20162017派息率：95%20172018派息率：16%20182019派息率：18%20192020派息率：30%20202021派息率：188%20212022202320242025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20212022-03-21¥1.2410送5.895转9.00派12.4465元(含税,扣税后10.61235元)
20202021-05-21¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20192020-06-03¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20182019-06-03¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20172018-05-31¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20162017-07-26¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 14:32 UTC。仅供参考，不构成投资建议。