汇隆活塞 920455

¥6.30 -0.13 (-2.02%) 2026-11-12 15:32
总市值
¥11.18亿
市盈率(TTM)
28.5
市净率
3.15
股息率
2.22%
52 周区间
5.07 – 11.20
今开 / 最高 / 最低
6.44 / 6.44 / 6.25

雪花图

估值0/6未来增长0/6过往业绩0/6财务健康5/6分红2/6

总分 7/30 · 基本面偏弱

一句话看懂汇隆活塞

汇隆活塞的强项是财务健康（5/6），短板是估值（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.42，现价高于估值 1416.2%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -17.8% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -10.4%，最新净资产收益率 7.9%。
  • 财务健康 资产负债率 11.2%，有息负债占净资产 7.2%，流动比率 7.54。
  • 分红 当前股息率 2.22%，最近一年派息率 93.3%。

近一年股价

估值：汇隆活塞的股价贵不贵？

0/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.42，现价高于估值 1416.2%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 1416.2%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -1416.2%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 28.5 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 3.15 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 1.4%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 1416.2%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥668.32万；前 5 年增速 -4.1%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥640.70万¥590.50万
2027¥614.22万¥521.75万
2028¥588.83万¥461.00万
2029¥564.49万¥407.32万
2030¥541.16万¥359.90万
2031¥525.44万¥322.06万
2032¥516.61万¥291.85万
2033¥514.27万¥267.76万
2034¥518.25万¥248.70万
2035¥528.61万¥233.80万
终值¥3668.81万

未来增长：机构怎么看汇隆活塞？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -17.8% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 -17.8%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -17.8%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -17.8%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 4.6%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.100.202020每股收益：0.2620202021每股收益：0.2720212022每股收益：0.2720222023每股收益：0.1820232024每股收益：0.2020242025每股收益：0.152025

过往业绩：汇隆活塞赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 -10.4%，最新净资产收益率 7.9%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -25.0%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -10.4%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -10.4%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -25.0% vs 5 年 -10.4%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 7.9%
  • 净利率同比提升 24.6% → 16.9%
营业收入与净利润 营收净利润
01亿2013营收：5554万2013净利润：-178万20132014营收：6871万2014净利润：545万20142015营收：5286万2015净利润：708万20152016营收：4927万2016净利润：747万20162017营收：1.2亿2017净利润：3111万20172018营收：1.4亿2018净利润：3516万20182019营收：1.4亿2019净利润：3392万20192020营收：1.3亿2020净利润：3363万20202021营收：1.3亿2021净利润：3403万20212022营收：1.4亿2022净利润：3504万20222023营收：1.3亿2023净利润：2773万20232024营收：1.4亿2024净利润：3481万20242025营收：1.6亿2025净利润：2723万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%2013净利率：-3%2013ROE：-2%20132014净利率：8%2014ROE：5%20142015净利率：13%2015ROE：7%20152016净利率：15%2016ROE：7%20162017净利率：25%2017ROE：18%20172018净利率：26%2018ROE：20%20182019净利率：24%2019ROE：19%20192020净利率：26%2020ROE：19%20202021净利率：27%2021ROE：18%20212022净利率：25%2022ROE：18%20222023净利率：21%2023ROE：8%20232024净利率：25%2024ROE：10%20242025净利率：17%2025ROE：8%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
-2500万02500万2013经营现金流：2817万2013自由现金流：2803万20132014经营现金流：934万2014自由现金流：830万20142015经营现金流：578万2015自由现金流：214万20152016经营现金流：1016万2016自由现金流：898万20162017经营现金流：-2242万2017自由现金流：-3235万20172018经营现金流：3818万2018自由现金流：3569万20182019经营现金流：3149万2019自由现金流：2720万20192020经营现金流：4122万2020自由现金流：4040万20202021经营现金流：4029万2021自由现金流：3848万20212022经营现金流：2222万2022自由现金流：1183万20222023经营现金流：1749万2023自由现金流：724万20232024经营现金流：558万2024自由现金流：-265万20242025经营现金流：3552万2025自由现金流：1545万2025

财务健康：汇隆活塞的资产负债表稳不稳？

5/6

资产负债率 11.2%，有息负债占净资产 7.2%，流动比率 7.54。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 7.54
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 7.2%
  • 负债率较 5 年前下降 0.0% → 7.2%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 143.3%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 11.2%
总资产与总负债 总资产总负债
02亿2013总资产：1.4亿2013总负债：4055万20132014总资产：1.4亿2014总负债：3475万20142015总资产：1.3亿2015总负债：2251万20152016总资产：1.2亿2016总负债：1050万20162017总资产：1.9亿2017总负债：2564万20172018总资产：1.9亿2018总负债：1819万20182019总资产：2.2亿2019总负债：3751万20192020总资产：2亿2020总负债：2151万20202021总资产：2.2亿2021总负债：3145万20212022总资产：2.4亿2022总负债：4714万20222023总资产：3.5亿2023总负债：1549万20232024总资产：3.7亿2024总负债：2706万20242025总资产：3.9亿2025总负债：4360万2025
现金与有息负债 现金有息负债
05000万1亿2013现金：576万2013有息负债：280万20132014现金：319万2014有息负债：020142015现金：196万2015有息负债：020152016现金：501万2016有息负债：020162017现金：860万2017有息负债：800万20172018现金：959万2018有息负债：130万20182019现金：1382万2019有息负债：360万20192020现金：1238万2020有息负债：020202021现金：1893万2021有息负债：020212022现金：1721万2022有息负债：1619万20222023现金：4288万2023有息负债：166万20232024现金：1亿2024有息负债：693万20242025现金：1.1亿2025有息负债：2479万2025

分红：汇隆活塞给股东回报多少？

2/6

当前股息率 2.22%，最近一年派息率 93.3%。

  • 派发现金分红 股息率 2.22%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 2.22%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.22%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 -11.6%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 93.3%，现金派息率 160.8%
每股分红（按财年）
0.000.202013每股分红：0.0020132014每股分红：0.0020142015每股分红：0.0620152016每股分红：0.0720162017每股分红：0.2220172018每股分红：0.2420182019每股分红：0.2620192020每股分红：0.2620202021每股分红：0.1820212022每股分红：0.0020222023每股分红：0.3120232024每股分红：0.1820242025每股分红：0.142025
派息率
0%100%201320142015派息率：86%20152016派息率：87%20162017派息率：73%20172018派息率：89%20182019派息率：96%20192020派息率：100%20202021派息率：67%202120222023派息率：172%20232024派息率：90%20242025派息率：93%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-05-18¥0.1410派1.40元(含税,扣税后1.26元)
20242025-06-27¥0.1810派1.80元(含税,扣税后1.62元)
20232024-06-21¥0.1410派1.40元(含税,扣税后1.26元)
20232023-09-22¥0.1710派1.70元(含税,扣税后1.53元)
20212022-05-31¥0.1810派1.80元(含税,扣税后1.62元)
20202021-05-28¥0.2610派2.60元(含税,扣税后2.34元)
20192020-05-28¥0.2610派2.60元(含税,扣税后2.34元)
20182019-05-23¥0.2410派2.40元(含税,扣税后2.16元)
20172018-06-29¥0.2210派2.20元(含税,扣税后1.98元)
20162017-06-02¥0.0710派0.70元(含税,扣税后0.63元)
20152016-07-06¥0.0610派0.60元(含税,扣税后0.54元)

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 03:41 UTC。仅供参考，不构成投资建议。