中寰股份 920260

¥7.35 -0.09 (-1.21%) 2026-11-12 15:32
总市值
¥7.61亿
市盈率(TTM)
21.6
市净率
1.71
股息率
2.72%
52 周区间
6.85 – 15.20
今开 / 最高 / 最低
7.40 / 7.46 / 7.31

雪花图

估值1/6未来增长0/6过往业绩1/6财务健康6/6分红2/6

总分 10/30 · 基本面一般

一句话看懂中寰股份

中寰股份的强项是财务健康（6/6），短板是未来增长（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 6.58，现价高于估值 11.7%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -1.6% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -17.8%，最新净资产收益率 9.4%。
  • 财务健康 资产负债率 28.5%，有息负债占净资产 4.5%，流动比率 3.02。
  • 分红 当前股息率 2.72%，最近一年派息率 48.8%。

近一年股价

估值：中寰股份的股价贵不贵？

1/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 6.58，现价高于估值 11.7%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 11.7%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -11.7%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 21.6 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.71 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 1.6%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

略高于估值 现价高于现金流折现估值 11.7%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥5211.75万；前 5 年增速 -1.2%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥5149.83万¥4746.39万
2027¥5088.65万¥4322.58万
2028¥5028.20万¥3936.62万
2029¥4968.46万¥3585.12万
2030¥4909.44万¥3265.00万
2031¥4882.42万¥2992.65万
2032¥4886.67万¥2760.61万
2033¥4922.09万¥2562.78万
2034¥4989.15万¥2394.19万
2035¥5088.94万¥2250.76万
终值¥3.53亿

未来增长：机构怎么看中寰股份？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -1.6% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 -1.6%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -1.6%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -1.6%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 4.5%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.501.002020每股收益：1.0920202021每股收益：0.4920212022每股收益：0.4320222023每股收益：0.4220232024每股收益：0.4320242025每股收益：0.412025

过往业绩：中寰股份赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 -17.8%，最新净资产收益率 9.4%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -4.7%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -17.8%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -17.8%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -4.7% vs 5 年 -17.8%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 9.4%
  • 净利率同比提升 15.1% → 13.7%
营业收入与净利润 营收净利润
02亿2013营收：8917万2013净利润：3418万20132014营收：8257万2014净利润：2295万20142015营收：6174万2015净利润：1563万20152016营收：4249万2016净利润：998万20162017营收：1.2亿2017净利润：2147万20172018营收：1.4亿2018净利润：2465万20182019营收：2.2亿2019净利润：4323万20192020营收：1.9亿2020净利润：4462万20202021营收：2.1亿2021净利润：4629万20212022营收：2.7亿2022净利润：4464万20222023营收：2.8亿2023净利润：4334万20232024营收：2.9亿2024净利润：4452万20242025营收：3.1亿2025净利润：4203万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%2013净利率：38%2013ROE：39%20132014净利率：28%2014ROE：21%20142015净利率：25%2015ROE：12%20152016净利率：23%2016ROE：7%20162017净利率：17%2017ROE：14%20172018净利率：18%2018ROE：14%20182019净利率：20%2019ROE：20%20192020净利率：24%2020ROE：18%20202021净利率：22%2021ROE：12%20212022净利率：17%2022ROE：11%20222023净利率：15%2023ROE：10%20232024净利率：15%2024ROE：10%20242025净利率：14%2025ROE：9%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
01亿2013经营现金流：2523万2013自由现金流：2217万20132014经营现金流：742万2014自由现金流：646万20142015经营现金流：3416万2015自由现金流：3340万20152016经营现金流：1059万2016自由现金流：793万20162017经营现金流：-395万2017自由现金流：-3137万20172018经营现金流：2375万2018自由现金流：-519万20182019经营现金流：3003万2019自由现金流：737万20192020经营现金流：3756万2020自由现金流：707万20202021经营现金流：-301万2021自由现金流：-1262万20212022经营现金流：1335万2022自由现金流：193万20222023经营现金流：1456万2023自由现金流：763万20232024经营现金流：1.4亿2024自由现金流：1.4亿20242025经营现金流：3307万2025自由现金流：1242万2025

财务健康：中寰股份的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 28.5%，有息负债占净资产 4.5%，流动比率 3.02。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 3.02
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 4.5%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 165.2%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 28.5%
总资产与总负债 总资产总负债
02.5亿5亿2013总资产：1.1亿2013总负债：2545万20132014总资产：1.3亿2014总负债：2269万20142015总资产：1.5亿2015总负债：1483万20152016总资产：1.7亿2016总负债：1750万20162017总资产：2亿2017总负债：3314万20172018总资产：2.6亿2018总负债：7174万20182019总资产：2.9亿2019总负债：8076万20192020总资产：3.1亿2020总负债：6282万20202021总资产：4.7亿2021总负债：9078万20212022总资产：5.6亿2022总负债：1.6亿20222023总资产：5.6亿2023总负债：1.4亿20232024总资产：6亿2024总负债：1.8亿20242025总资产：6.3亿2025总负债：1.8亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
01亿2013现金：341万2013有息负债：020132014现金：44万2014有息负债：020142015现金：37万2015有息负债：020152016现金：973万2016有息负债：020162017现金：1091万2017有息负债：020172018现金：1338万2018有息负债：020182019现金：1164万2019有息负债：020192020现金：5968万2020有息负债：1000万20202021现金：1.7亿2021有息负债：1000万20212022现金：5706万2022有息负债：020222023现金：7042万2023有息负债：3000万20232024现金：1.7亿2024有息负债：4003万20242025现金：1.3亿2025有息负债：2001万2025

分红：中寰股份给股东回报多少？

2/6

当前股息率 2.72%，最近一年派息率 48.8%。

  • 派发现金分红 股息率 2.72%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 2.72%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.72%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 -27.5%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 48.8%，现金派息率 166.8%
每股分红（按财年）
0.000.501.002013每股分红：0.0020132014每股分红：0.0020142015每股分红：0.1320152016每股分红：0.1320162017每股分红：0.1320172018每股分红：0.1320182019每股分红：0.2520192020每股分红：1.0020202021每股分红：0.5020212022每股分红：0.3020222023每股分红：0.3020232024每股分红：0.2020242025每股分红：0.202025
派息率
0%50%100%201320142015派息率：28%20152016派息率：50%20162017派息率：23%20172018派息率：20%20182019派息率：23%20192020派息率：92%20202021派息率：102%20212022派息率：70%20222023派息率：71%20232024派息率：47%20242025派息率：49%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-06-03¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20242025-06-13¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20232024-07-17¥0.3010派3.00元(含税,扣税后2.70元)
20222023-06-01¥0.3010派3.00元(含税,扣税后2.70元)
20212022-06-06¥0.5010转10.00派5.00元(含税,扣税后4.50元)
20202021-04-26¥0.6010派6.00元(含税,扣税后5.40元)
20202020-12-25¥0.4010派4.00元(含税,扣税后3.60元)
20192020-05-28¥0.2510派2.50元(含税,扣税后2.25元)
20182019-07-12¥0.1310派1.25元(含税,扣税后1.125元)
20172018-05-23¥0.1310派1.25元(含税,扣税后1.125元)
20162017-06-16¥0.1310派1.25元(含税,扣税后1.125元)
20152016-05-27¥0.1310派1.25元(含税,扣税后1.125元)

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 03:20 UTC。仅供参考，不构成投资建议。