建邦科技 920242

¥12.61 -0.25 (-1.94%) 2026-11-12 15:32
总市值
¥11.88亿
市盈率(TTM)
15.4
市净率
1.67
股息率
3.97%
52 周区间
12.25 – 22.82
今开 / 最高 / 最低
12.90 / 12.90 / 12.56

雪花图

估值3/6未来增长3/6过往业绩2/6财务健康6/6分红4/6

总分 18/30 · 基本面良好

一句话看懂建邦科技

建邦科技的强项是财务健康（6/6），短板是过往业绩（2/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 4.44，现价高于估值 184.0%。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 4.1%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 12.7%，最新净资产收益率 12.8%。
  • 财务健康 资产负债率 24.0%，有息负债占净资产 0.6%，流动比率 3.39。
  • 分红 当前股息率 3.97%，最近一年派息率 54.3%。

近一年股价

估值：建邦科技的股价贵不贵？

3/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 4.44，现价高于估值 184.0%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 184.0%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -184.0%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 15.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 3.80
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.67 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 5.2%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 184.0%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥2371.86万；前 5 年增速 4.1%（依据机构一致预期），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥2468.01万¥2274.66万
2027¥2568.06万¥2181.45万
2028¥2672.17万¥2092.06万
2029¥2780.50万¥2006.33万
2030¥2893.22万¥1924.12万
2031¥2998.62万¥1837.99万
2032¥3095.55万¥1748.76万
2033¥3182.89万¥1657.23万
2034¥3259.62万¥1564.23万
2035¥3324.81万¥1470.52万
终值¥2.31亿

未来增长：机构怎么看建邦科技？

3/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 4.1%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 4.1%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 4.1%
  • 高速增长（> 20%） 年化 4.1%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 22.6%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 14.2%
  • 至少 3 份机构预测 3 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.001.002020每股收益：0.7120202021每股收益：0.6920212022每股收益：0.8120222023每股收益：1.1020232024每股收益：1.6520242025每股收益：1.2920252026E每股收益：1.012026E2027E每股收益：1.252027E2028E每股收益：1.452028E
年度一致预期每股收益预测份数
2026E1.013
2027E1.253
2028E1.453

近 180 天券商研报预测均值。

过往业绩：建邦科技赚钱能力如何？

2/6

近 5 年每股收益年化增长 12.7%，最新净资产收益率 12.8%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -21.8%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 12.7%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 12.7%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -21.8% vs 5 年 12.7%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 12.8%
  • 净利率同比提升 14.2% → 11.0%
营业收入与净利润 营收净利润
05亿2013营收：9839万2013净利润：8万20132014营收：1.5亿2014净利润：130万20142015营收：1.6亿2015净利润：493万20152016营收：2.3亿2016净利润：2426万20162017营收：2.7亿2017净利润：2894万20172018营收：4.4亿2018净利润：5815万20182019营收：3.8亿2019净利润：4671万20192020营收：3.7亿2020净利润：3746万20202021营收：4.8亿2021净利润：4164万20212022营收：4.2亿2022净利润：5044万20222023营收：5.6亿2023净利润：6965万20232024营收：7.5亿2024净利润：1.1亿20242025营收：7.8亿2025净利润：8559万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2013净利率：0%2013ROE：6%20132014净利率：1%2014ROE：50%20142015净利率：3%2015ROE：37%20152016净利率：11%2016ROE：54%20162017净利率：11%2017ROE：28%20172018净利率：13%2018ROE：36%20182019净利率：12%2019ROE：22%20192020净利率：10%2020ROE：10%20202021净利率：9%2021ROE：10%20212022净利率：12%2022ROE：11%20222023净利率：12%2023ROE：14%20232024净利率：14%2024ROE：18%20242025净利率：11%2025ROE：13%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
01亿2013经营现金流：-1494万2013自由现金流：-1522万20132014经营现金流：1831万2014自由现金流：1774万20142015经营现金流：219万2015自由现金流：183万20152016经营现金流：4098万2016自由现金流：3951万20162017经营现金流：751万2017自由现金流：-1473万20172018经营现金流：1425万2018自由现金流：-590万20182019经营现金流：6954万2019自由现金流：4397万20192020经营现金流：3482万2020自由现金流：1061万20202021经营现金流：1962万2021自由现金流：-503万20212022经营现金流：8354万2022自由现金流：5471万20222023经营现金流：6475万2023自由现金流：3504万20232024经营现金流：4251万2024自由现金流：-2591万20242025经营现金流：1.3亿2025自由现金流：6202万2025

财务健康：建邦科技的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 24.0%，有息负债占净资产 0.6%，流动比率 3.39。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 3.39
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 0.6%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 经营现金流远超有息负债
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 24.0%
总资产与总负债 总资产总负债
05亿2013总资产：6460万2013总负债：6328万20132014总资产：7545万2014总负债：7282万20142015总资产：9430万2015总负债：8107万20152016总资产：1.4亿2016总负债：9482万20162017总资产：2.1亿2017总负债：1.1亿20172018总资产：3.1亿2018总负债：1.4亿20182019总资产：3.3亿2019总负债：1.2亿20192020总资产：5.1亿2020总负债：1.2亿20202021总资产：5.6亿2021总负债：1.4亿20212022总资产：6亿2022总负债：1.4亿20222023总资产：7亿2023总负债：2亿20232024总资产：8.5亿2024总负债：2.5亿20242025总资产：8.9亿2025总负债：2.1亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
02亿2013现金：202万2013有息负债：1912万20132014现金：464万2014有息负债：429万20142015现金：1951万2015有息负债：1149万20152016现金：5509万2016有息负债：020162017现金：6351万2017有息负债：020172018现金：5793万2018有息负债：020182019现金：1.1亿2019有息负债：020192020现金：2.6亿2020有息负债：020202021现金：2.5亿2021有息负债：164万20212022现金：3.1亿2022有息负债：23万20222023现金：3.1亿2023有息负债：206万20232024现金：2.7亿2024有息负债：31万20242025现金：3亿2025有息负债：377万2025

分红：建邦科技给股东回报多少？

4/6

当前股息率 3.97%，最近一年派息率 54.3%。

  • 派发现金分红 股息率 3.97%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 3.97%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 3.97%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 11.8%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 54.3%，现金派息率 106.3%
每股分红（按财年）
0.000.501.001.502013每股分红：0.0020132014每股分红：0.0020142015每股分红：0.0020152016每股分红：0.0020162017每股分红：1.5020172018每股分红：0.2020182019每股分红：0.3020192020每股分红：0.4020202021每股分红：0.2020212022每股分红：0.5020222023每股分红：0.8520232024每股分红：0.2020242025每股分红：0.702025
派息率
0%50%20132014201520162017派息率：39%20172018派息率：11%20182019派息率：20%20192020派息率：56%20202021派息率：29%20212022派息率：62%20222023派息率：77%20232024派息率：12%20242025派息率：54%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-06-22¥0.5010转4股派5.00元(含税,扣税后4.50元)
20252025-09-18¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20242025-06-09¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20232024-06-03¥0.5010派5.00元(含税,扣税后4.50元)
20232023-09-11¥0.3510派3.50元(含税,扣税后3.15元)
20222023-05-29¥0.5010派5.00元(含税,扣税后4.50元)
20212022-06-06¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20212021-10-21¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20202021-05-28¥0.2510转5.00派2.50元(含税,扣税后2.25元)
20202020-09-24¥0.1510派1.50元(含税,扣税后1.35元)
20192020-05-29¥0.3010派3.00元(含税,扣税后2.70元)
20182019-06-12¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-10 00:52 UTC。仅供参考，不构成投资建议。