珈凯生物 920165
¥26.24 -0.35 (-1.32%) 2026-11-12 15:32
- 总市值
- ¥12.67亿
- 市盈率(TTM)
- 17.6
- 市净率
- 2.17
- 股息率
- 2.37%
- 52 周区间
- 25.22 – 60.86
- 今开 / 最高 / 最低
- 26.46 / 26.74 / 26.22
雪花图
总分 17/30 · 基本面良好
估值：珈凯生物的股价贵不贵？
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按现金流折现模型，合理价值约为每股 14.02，现价高于估值 87.1%。
- 低于现金流折现估值 现价比估值高 87.1%
- 显著低估（折价 > 20%） 折价 -87.1%
- 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 17.6 倍
- PEG 低于 1 PEG 3.06
- 市净率低于 3 倍 市净率 2.17 倍
- 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 6.0%
现金流折现（DCF）估值
低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上
显著高估 现价高于现金流折现估值 87.1%
查看估值假设与未来 10 年现金流
起始自由现金流（近 3 年平均）¥3299.63万；前 5 年增速 6.7%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。
| 年份 | 自由现金流 | 现值 |
|---|---|---|
| 2026 | ¥3521.71万 | ¥3245.81万 |
| 2027 | ¥3758.73万 | ¥3192.87万 |
| 2028 | ¥4011.70万 | ¥3140.79万 |
| 2029 | ¥4281.70万 | ¥3089.57万 |
| 2030 | ¥4569.87万 | ¥3039.17万 |
| 2031 | ¥4834.21万 | ¥2963.10万 |
| 2032 | ¥5068.10万 | ¥2863.10万 |
| 2033 | ¥5265.35万 | ¥2741.51万 |
| 2034 | ¥5420.47万 | ¥2601.17万 |
| 2035 | ¥5528.88万 | ¥2445.34万 |
| 终值 | ¥3.84亿 |
未来增长：机构怎么看珈凯生物？
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暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 5.7% 代替。 （估算）
- 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 5.7%
- 盈利增速高于市场（10%） 年化 5.7%
- 高速增长（> 20%） 年化 5.7%
- 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 12.9%
- 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
- 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
过往业绩：珈凯生物赚钱能力如何？
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近 5 年每股收益年化增长 5.7%，最新净资产收益率 15.0%。
- 上一财年盈利增长 每股收益同比 +16.5%
- 5 年盈利增长为正 5 年年化 5.7%
- 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 5.7%
- 增速快于 5 年平均 同比 16.5% vs 5 年 5.7%
- 净资产收益率 > 20% ROE 15.0%
- 净利率同比提升 23.5% → 25.2%
财务健康：珈凯生物的资产负债表稳不稳？
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资产负债率 10.2%，有息负债占净资产 2.4%，流动比率 5.30。
- 流动资产覆盖流动负债 流动比率 5.30
- 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 2.4%
- 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
- 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 经营现金流远超有息负债
- 现金多于有息负债 净现金
- 资产负债率 < 60% 资产负债率 10.2%
分红：珈凯生物给股东回报多少？
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当前股息率 2.37%，最近一年派息率 —。
- 派发现金分红 股息率 2.37%
- 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 2.37%
- 高股息（> 3.5%） 股息率 2.37%
- 近 5 年分红稳定 有中断或削减
- 5 年分红增长 每股分红年化 —
- 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 —，现金派息率 —
暂无数据
分红实施记录
| 报告期 | 除权除息日 | 每股派息(税前) | 方案 |
|---|---|---|---|
| 2026 | 2026-09-24 | ¥0.62 | 10派6.22元(含税,扣税后5.598元) |
财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-10 00:51 UTC。仅供参考，不构成投资建议。