易德龙 603380
¥25.52 -0.48 (-1.85%) 2026-11-12 16:14
- 总市值
- ¥40.94亿
- 市盈率(TTM)
- 21.3
- 市净率
- 2.53
- 股息率
- 2.35%
- 52 周区间
- 23.68 – 48.18
- 今开 / 最高 / 最低
- 26.24 / 26.50 / 25.38
雪花图
总分 17/30 · 基本面良好
估值：易德龙的股价贵不贵？
2/6
按现金流折现模型，合理价值约为每股 23.60，现价高于估值 8.1%。
- 低于现金流折现估值 现价比估值高 8.1%
- 显著低估（折价 > 20%） 折价 -8.1%
- 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 21.3 倍
- PEG 低于 1 PEG 3.53
- 市净率低于 3 倍 市净率 2.53 倍
- 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 6.5%
现金流折现（DCF）估值
低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上
略高于估值 现价高于现金流折现估值 8.1%
查看估值假设与未来 10 年现金流
起始自由现金流（近 3 年平均）¥1.92亿；前 5 年增速 6.1%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。
| 年份 | 自由现金流 | 现值 |
|---|---|---|
| 2026 | ¥2.03亿 | ¥1.87亿 |
| 2027 | ¥2.16亿 | ¥1.83亿 |
| 2028 | ¥2.29亿 | ¥1.79亿 |
| 2029 | ¥2.43亿 | ¥1.75亿 |
| 2030 | ¥2.57亿 | ¥1.71亿 |
| 2031 | ¥2.71亿 | ¥1.66亿 |
| 2032 | ¥2.83亿 | ¥1.60亿 |
| 2033 | ¥2.93亿 | ¥1.53亿 |
| 2034 | ¥3.01亿 | ¥1.45亿 |
| 2035 | ¥3.07亿 | ¥1.36亿 |
| 终值 | ¥21.33亿 |
市盈率河流图
未来增长：机构怎么看易德龙？
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暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 7.2% 代替。 （估算）
- 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 7.2%
- 盈利增速高于市场（10%） 年化 7.2%
- 高速增长（> 20%） 年化 7.2%
- 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 5.1%
- 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
- 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
过往业绩：易德龙赚钱能力如何？
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近 5 年每股收益年化增长 6.0%，最新净资产收益率 14.0%。
- 上一财年盈利增长 每股收益同比 +20.0%
- 5 年盈利增长为正 5 年年化 6.0%
- 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 6.0%
- 增速快于 5 年平均 同比 20.0% vs 5 年 6.0%
- 净资产收益率 > 20% ROE 14.0%
- 净利率同比提升 8.5% → 9.7%
财务健康：易德龙的资产负债表稳不稳？
6/6
资产负债率 26.9%，有息负债占净资产 1.7%，流动比率 2.63。
- 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.63
- 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 1.7%
- 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
- 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 经营现金流远超有息负债
- 现金多于有息负债 净现金
- 资产负债率 < 60% 资产负债率 26.9%
分红：易德龙给股东回报多少？
4/6
当前股息率 2.35%，最近一年派息率 43.5%。
- 派发现金分红 股息率 2.35%
- 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 2.35%
- 高股息（> 3.5%） 股息率 2.35%
- 近 5 年分红稳定 有中断或削减
- 5 年分红增长 每股分红年化 13.4%
- 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 43.5%，现金派息率 36.1%
分红实施记录
| 报告期 | 除权除息日 | 每股派息(税前) | 方案 |
|---|---|---|---|
| 2025 | 2026-06-09 | ¥0.60 | 10派6.00元(含税,扣税后5.40元) |
| 2024 | 2025-06-06 | ¥1.00 | 10派10.00元(含税,扣税后9.00元) |
| 2023 | 2024-07-23 | ¥0.26 | 10派2.60元(含税,扣税后2.34元) |
| 2022 | 2023-07-18 | ¥0.14 | 10派1.40元(含税,扣税后1.26元) |
| 2021 | 2022-06-16 | ¥0.19 | 10派1.90元(含税,扣税后1.71元) |
| 2020 | 2021-07-06 | ¥0.32 | 10派3.20元(含税,扣税后2.88元) |
| 2019 | 2020-07-06 | ¥0.25 | 10派2.50元(含税,扣税后2.25元) |
| 2018 | 2019-06-21 | ¥0.22 | 10派2.20元(含税,扣税后1.98元) |
| 2017 | 2018-06-08 | ¥0.20 | 10派2.00元(含税,扣税后1.80元) |
公司概况：易德龙
- 所属行业
- 信息技术 · 电子设备与元件
- 上市地
- 上海证券交易所
- 上市日期
- 2017-06-22
- 员工人数
- 2,567 人
- 公司官网
- etron.cn
财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-10 14:41 UTC。仅供参考，不构成投资建议。