渝农商行 601077

¥7.21 -0.03 (-0.41%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥818.84亿
市盈率(TTM)
6.3
市净率
0.57
股息率
4.45%
52 周区间
5.80 – 7.43
今开 / 最高 / 最低
7.22 / 7.24 / 7.08

雪花图

估值3/6未来增长2/6过往业绩3/6财务健康6/6分红6/6

总分 20/30 · 基本面良好

一句话看懂渝农商行

渝农商行的强项是财务健康（6/6），短板是未来增长（2/6）。

  • 估值 金融企业的经营现金流含存贷款与保费变动，不适用现金流折现模型，估值参考市盈率与市净率。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 7.5%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 7.2%，最新净资产收益率 8.8%。
  • 财务健康 金融企业采用杠杆与资本类指标：权益乘数 12.1 倍，近 5 年净资产年化增长 8.0%。
  • 分红 当前股息率 4.45%，最近一年派息率 30.6%。

近一年股价

7.335.832026-012026-042026-072026-10
近一年 +3.6% · 前复权收盘价

估值：渝农商行的股价贵不贵？

3/6

金融企业的经营现金流含存贷款与保费变动，不适用现金流折现模型，估值参考市盈率与市净率。

  • 低于现金流折现估值 金融企业不适用
  • 显著低估（折价 > 20%） —
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 6.3 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.84
  • 市净率低于 3 倍 市净率 0.57 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 金融企业不适用

市盈率河流图

3 倍4 倍5 倍6 倍7 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看渝农商行？

2/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 7.5%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 7.5%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 7.5%
  • 高速增长（> 20%） 年化 7.5%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -0.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 9.3%
  • 至少 3 份机构预测 5 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.501.002020每股收益：0.7420202021每股收益：0.8420212022每股收益：0.8920222023每股收益：0.9420232024每股收益：0.9920242025每股收益：1.0520252026E每股收益：1.122026E2027E每股收益：1.212027E2028E每股收益：1.302028E
年度一致预期每股收益预测份数
2026E1.125
2027E1.215
2028E1.305

近 180 天券商研报预测均值。

过往业绩：渝农商行赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 7.2%，最新净资产收益率 8.8%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +6.1%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 7.2%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 7.2%
  • 增速快于 5 年平均 同比 6.1% vs 5 年 7.2%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 8.8%
  • 净利率同比提升 40.7% → 42.3%
营业收入与净利润 营收净利润
0200亿2016营收：217亿2016净利润：79.4亿20162017营收：240亿2017净利润：89.4亿20172018营收：261亿2018净利润：90.6亿20182019营收：266亿2019净利润：97.6亿20192020营收：282亿2020净利润：84亿20202021营收：308亿2021净利润：95.6亿20212022营收：290亿2022净利润：103亿20222023营收：280亿2023净利润：109亿20232024营收：283亿2024净利润：115亿20242025营收：286亿2025净利润：121亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2016净利率：37%2016ROE：15%20162017净利率：37%2017ROE：14%20172018净利率：35%2018ROE：13%20182019净利率：37%2019ROE：11%20192020净利率：30%2020ROE：9%20202021净利率：31%2021ROE：9%20212022净利率：35%2022ROE：9%20222023净利率：39%2023ROE：9%20232024净利率：41%2024ROE：9%20242025净利率：42%2025ROE：9%2025

财务健康：渝农商行的资产负债表稳不稳？

6/6

金融企业采用杠杆与资本类指标：权益乘数 12.1 倍，近 5 年净资产年化增长 8.0%。

  • 权益乘数 < 15 倍 总资产/净资产 12.1 倍
  • 杠杆较 5 年前未上升 12.2 → 12.1 倍
  • 净资产持续增长 5 年年化 8.0%
  • 资本增速不慢于资产扩张 净资产 8.0% vs 总资产 8.0%
  • 净资产收益率 > 8% ROE 8.8%
  • 近 5 年持续盈利 每年净利润为正
总资产与总负债 总资产总负债
01万亿2016总资产：8027亿2016总负债：7490亿20162017总资产：9053亿2017总负债：8405亿20172018总资产：9502亿2018总负债：8785亿20182019总资产：1万亿2019总负债：9404亿20192020总资产：1.1万亿2020总负债：1万亿20202021总资产：1.3万亿2021总负债：1.2万亿20212022总资产：1.4万亿2022总负债：1.2万亿20222023总资产：1.4万亿2023总负债：1.3万亿20232024总资产：1.5万亿2024总负债：1.4万亿20242025总资产：1.7万亿2025总负债：1.5万亿2025

分红：渝农商行给股东回报多少？

6/6

当前股息率 4.45%，最近一年派息率 30.6%。

  • 派发现金分红 股息率 4.45%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 4.45%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 4.45%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 7.6%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 30.6%，现金派息率 —
每股分红（按财年）
0.000.202016每股分红：0.0020162017每股分红：0.0020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.2320192020每股分红：0.2220202021每股分红：0.2520212022每股分红：0.2720222023每股分红：0.2920232024每股分红：0.3020242025每股分红：0.322025
派息率
0%20%2016201720182019派息率：24%20192020派息率：30%20202021派息率：30%20212022派息率：30%20222023派息率：31%20232024派息率：31%20242025派息率：31%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-06-16¥0.1210派1.1755元(含税,扣税后1.058元)
20252026-01-23¥0.2010派2.0336元(含税,扣税后1.8302元)
20242025-06-27¥0.1110派1.102元(含税,扣税后0.9918元)
20242025-01-23¥0.1910派1.944元(含税,扣税后1.7496元)
20232024-06-28¥0.2910派2.885元(含税,扣税后2.5965元)
20222023-06-29¥0.2710派2.714元(含税,扣税后2.4426元)
20212022-06-29¥0.2510派2.525元(含税,扣税后2.2725元)
20202021-06-29¥0.2210派2.22元(含税,扣税后1.998元)
20192020-06-19¥0.2310派2.30元(含税,扣税后2.07元)

公司概况：渝农商行

所属行业
金融 · 地区银行
上市地
上海证券交易所
上市日期
2019-10-29
员工人数
14,266 人
公司官网
cqrcb.com

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 13:12 UTC。仅供参考，不构成投资建议。