中信建投 601066

¥21.72 -0.17 (-0.78%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥1684.75亿
市盈率(TTM)
13.4
市净率
1.87
股息率
1.57%
52 周区间
20.73 – 31.23
今开 / 最高 / 最低
21.84 / 21.99 / 21.66

雪花图

估值3/6未来增长4/6过往业绩3/6财务健康3/6分红3/6

总分 16/30 · 基本面良好

一句话看懂中信建投

中信建投的强项是未来增长（4/6），短板是估值（3/6）。

  • 估值 金融企业的经营现金流含存贷款与保费变动，不适用现金流折现模型，估值参考市盈率与市净率。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 21.3%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -1.9%，最新净资产收益率 7.9%。
  • 财务健康 金融企业采用杠杆与资本类指标：权益乘数 5.7 倍，近 5 年净资产年化增长 11.9%。
  • 分红 当前股息率 1.57%，最近一年派息率 31.2%。

近一年股价

30.0720.802026-012026-042026-072026-10
近一年 -15.8% · 前复权收盘价

估值：中信建投的股价贵不贵？

3/6

金融企业的经营现金流含存贷款与保费变动，不适用现金流折现模型，估值参考市盈率与市净率。

  • 低于现金流折现估值 金融企业不适用
  • 显著低估（折价 > 20%） —
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 13.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.63
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.87 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 金融企业不适用

市盈率河流图

18 倍30 倍40 倍55 倍65 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看中信建投？

4/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 21.3%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 21.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 21.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 21.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -5.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 10.9%
  • 至少 3 份机构预测 3 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.001.002020每股收益：1.2020202021每股收益：1.2520212022每股收益：0.8620222023每股收益：0.7820232024每股收益：0.7920242025每股收益：1.0920252026E每股收益：1.682026E2027E每股收益：1.812027E2028E每股收益：1.942028E
年度一致预期每股收益预测份数
2026E1.683
2027E1.813
2028E1.943

近 180 天券商研报预测均值。

过往业绩：中信建投赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 -1.9%，最新净资产收益率 7.9%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +38.0%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -1.9%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -1.9%
  • 增速快于 5 年平均 同比 38.0% vs 5 年 -1.9%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 7.9%
  • 净利率同比提升 37.9% → 40.5%
营业收入与净利润 营收净利润
0100亿200亿2016营收：133亿2016净利润：52.6亿20162017营收：113亿2017净利润：40.2亿20172018营收：109亿2018净利润：30.9亿20182019营收：137亿2019净利润：55亿20192020营收：234亿2020净利润：95.1亿20202021营收：299亿2021净利润：102亿20212022营收：276亿2022净利润：75.2亿20222023营收：232亿2023净利润：70.3亿20232024营收：191亿2024净利润：72.2亿20242025营收：233亿2025净利润：94.4亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2016净利率：40%2016ROE：13%20162017净利率：36%2017ROE：9%20172018净利率：28%2018ROE：6%20182019净利率：40%2019ROE：10%20192020净利率：41%2020ROE：14%20202021净利率：34%2021ROE：13%20212022净利率：27%2022ROE：8%20222023净利率：30%2023ROE：7%20232024净利率：38%2024ROE：7%20242025净利率：40%2025ROE：8%2025

财务健康：中信建投的资产负债表稳不稳？

3/6

金融企业采用杠杆与资本类指标：权益乘数 5.7 倍，近 5 年净资产年化增长 11.9%。

  • 权益乘数 < 15 倍 总资产/净资产 5.7 倍
  • 杠杆较 5 年前未上升 5.5 → 5.7 倍
  • 净资产持续增长 5 年年化 11.9%
  • 资本增速不慢于资产扩张 净资产 11.9% vs 总资产 12.8%
  • 净资产收益率 > 8% ROE 7.9%
  • 近 5 年持续盈利 每年净利润为正
总资产与总负债 总资产总负债
02500亿5000亿2016总资产：1817亿2016总负债：1404亿20162017总资产：2059亿2017总负债：1619亿20172018总资产：1951亿2018总负债：1472亿20182019总资产：2857亿2019总负债：2288亿20192020总资产：3712亿2020总负债：3032亿20202021总资产：4528亿2021总负债：3728亿20212022总资产：5092亿2022总负债：4159亿20222023总资产：5228亿2023总负债：4252亿20232024总资产：5664亿2024总负债：4599亿20242025总资产：6768亿2025总负债：5577亿2025

分红：中信建投给股东回报多少？

3/6

当前股息率 1.57%，最近一年派息率 31.2%。

  • 派发现金分红 股息率 1.57%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 1.57%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 1.57%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 -1.9%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 31.2%，现金派息率 —
每股分红（按财年）
0.000.202016每股分红：0.0020162017每股分红：0.0020172018每股分红：0.3620182019每股分红：0.2420192020每股分红：0.3820202021每股分红：0.4020212022每股分红：0.2720222023每股分红：0.2520232024每股分红：0.2620242025每股分红：0.342025
派息率
0%50%201620172018派息率：95%20182019派息率：35%20192020派息率：31%20202021派息率：32%20212022派息率：31%20222023派息率：32%20232024派息率：32%20242025派息率：31%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-08-20¥0.1710派1.75元(含税,扣税后1.575元)
20252026-01-08¥0.1610派1.65元(含税,扣税后1.485元)
20242025-08-21¥0.1610派1.65元(含税,扣税后1.485元)
20242024-12-27¥0.0910派0.90元(含税,扣税后0.81元)
20232024-08-22¥0.2510派2.50元(含税,扣税后2.25元)
20222023-08-22¥0.2710派2.70元(含税,扣税后2.43元)
20212022-08-18¥0.4010派3.95元(含税,扣税后3.555元)
20202021-08-19¥0.3810派3.75元(含税,扣税后3.375元)
20192020-06-30¥0.2410派2.35元(含税,扣税后2.115元)
20182019-08-09¥0.1810派1.80元(含税,扣税后1.62元)
20182018-12-04¥0.1810派1.80元(含税,扣税后1.62元)

公司概况：中信建投

所属行业
金融 · 证券与资本市场
上市地
上海证券交易所
上市日期
2018-06-27
员工人数
12,618 人
公司官网
csc108.com

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 10:32 UTC。仅供参考，不构成投资建议。