晋亿实业 601002

¥4.66 -0.10 (-2.10%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥44.81亿
市盈率(TTM)
12.3
市净率
1.00
股息率
2.79%
52 周区间
4.11 – 6.68
今开 / 最高 / 最低
4.78 / 4.79 / 4.65

雪花图

估值3/6未来增长3/6过往业绩3/6财务健康6/6分红4/6

总分 19/30 · 基本面良好

一句话看懂晋亿实业

晋亿实业的强项是财务健康（6/6），短板是估值（3/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 4.36，现价高于估值 6.8%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 27.7% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -14.9%，最新净资产收益率 5.6%。
  • 财务健康 资产负债率 17.4%，有息负债占净资产 0.0%，流动比率 3.85。
  • 分红 当前股息率 2.79%，最近一年派息率 32.0%。

近一年股价

6.554.232026-012026-042026-072026-10
近一年 -6.2% · 前复权收盘价

估值：晋亿实业的股价贵不贵？

3/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 4.36，现价高于估值 6.8%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 6.8%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -6.8%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 12.3 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.00 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 6.3%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

略高于估值 现价高于现金流折现估值 6.8%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥4.00亿；前 5 年增速 -5.0%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥3.80亿¥3.50亿
2027¥3.61亿¥3.06亿
2028¥3.43亿¥2.68亿
2029¥3.26亿¥2.35亿
2030¥3.09亿¥2.06亿
2031¥2.98亿¥1.83亿
2032¥2.92亿¥1.65亿
2033¥2.89亿¥1.51亿
2034¥2.91亿¥1.40亿
2035¥2.97亿¥1.31亿
终值¥20.60亿

市盈率河流图

8 倍16 倍23 倍31 倍38 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看晋亿实业？

3/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 27.7% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 27.7%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 27.7%
  • 高速增长（> 20%） 年化 27.7%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -4.9%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.200.402020每股收益：0.5620202021每股收益：0.2220212022每股收益：0.1220222023每股收益：-0.0220232024每股收益：0.1420242025每股收益：0.252025

过往业绩：晋亿实业赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 -14.9%，最新净资产收益率 5.6%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +78.6%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -14.9%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -14.9%
  • 增速快于 5 年平均 同比 78.6% vs 5 年 -14.9%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 5.6%
  • 净利率同比提升 5.5% → 10.4%
营业收入与净利润 营收净利润
020亿2016营收：22.8亿2016净利润：7119万20162017营收：29.7亿2017净利润：1.5亿20172018营收：34.7亿2018净利润：1.8亿20182019营收：29.5亿2019净利润：1.4亿20192020营收：25.2亿2020净利润：5亿20202021营收：28.7亿2021净利润：2.2亿20212022营收：27.2亿2022净利润：1.1亿20222023营收：23.1亿2023净利润：-1929万20232024营收：23.7亿2024净利润：1.3亿20242025营收：23.4亿2025净利润：2.4亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%10%2016净利率：3%2016ROE：3%20162017净利率：5%2017ROE：6%20172018净利率：5%2018ROE：7%20182019净利率：5%2019ROE：5%20192020净利率：20%2020ROE：13%20202021净利率：7%2021ROE：5%20212022净利率：4%2022ROE：3%20222023净利率：-1%2023ROE：-0%20232024净利率：5%2024ROE：3%20242025净利率：10%2025ROE：6%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
05亿2016经营现金流：3.1亿2016自由现金流：1.8亿20162017经营现金流：1.2亿2017自由现金流：-5651万20172018经营现金流：3.4亿2018自由现金流：2.2亿20182019经营现金流：4.3亿2019自由现金流：2.9亿20192020经营现金流：4.8亿2020自由现金流：3.6亿20202021经营现金流：9095万2021自由现金流：-3亿20212022经营现金流：-2.5亿2022自由现金流：-5亿20222023经营现金流：3.6亿2023自由现金流：3.3亿20232024经营现金流：6.3亿2024自由现金流：5.9亿20242025经营现金流：3.7亿2025自由现金流：2.8亿2025

财务健康：晋亿实业的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 17.4%，有息负债占净资产 0.0%，流动比率 3.85。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 3.85
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 0.0%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 无有息负债
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 17.4%
总资产与总负债 总资产总负债
020亿40亿2016总资产：42.4亿2016总负债：17.1亿20162017总资产：44.5亿2017总负债：17.4亿20172018总资产：47.4亿2018总负债：19.2亿20182019总资产：42.3亿2019总负债：12.8亿20192020总资产：49.6亿2020总负债：9.9亿20202021总资产：53.7亿2021总负债：12.2亿20212022总资产：52.6亿2022总负债：9.8亿20222023总资产：52.2亿2023总负债：10.5亿20232024总资产：51.8亿2024总负债：10亿20242025总资产：52.6亿2025总负债：9.2亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
02.5亿5亿2016现金：2.4亿2016有息负债：1.4亿20162017现金：8872万2017有息负债：1.3亿20172018现金：2.2亿2018有息负债：5000万20182019现金：1.7亿2019有息负债：2306万20192020现金：4323万2020有息负债：020202021现金：2.9亿2021有息负债：956万20212022现金：1.1亿2022有息负债：1.2亿20222023现金：1.5亿2023有息负债：145万20232024现金：5.3亿2024有息负债：020242025现金：6.2亿2025有息负债：02025

分红：晋亿实业给股东回报多少？

4/6

当前股息率 2.79%，最近一年派息率 32.0%。

  • 派发现金分红 股息率 2.79%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 2.79%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.79%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 9.9%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 32.0%，现金派息率 27.2%
每股分红（按财年）
0.000.050.102016每股分红：0.0020162017每股分红：0.1020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0520202021每股分红：0.0020212022每股分红：0.1020222023每股分红：0.1020232024每股分红：0.1020242025每股分红：0.082025
派息率
-400%-200%0%20162017派息率：53%2017201820192020派息率：9%202020212022派息率：83%20222023派息率：-500%20232024派息率：71%20242025派息率：32%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20262026-10-15¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20252026-05-12¥0.0810派0.80元(含税,扣税后0.72元)
20242025-06-05¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20232024-06-20¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20222023-07-07¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20202021-06-30¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20172018-06-14¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20142015-07-10¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20132014-06-27¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20102011-06-03¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20092010-06-07¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20062007-06-28¥0.1910派1.90元(含税,扣税后1.71元)

公司概况：晋亿实业

所属行业
工业 · 金属加工
上市地
上海证券交易所
上市日期
2007-01-26
员工人数
2,214 人
公司官网
gem-year.com

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 03:40 UTC。仅供参考，不构成投资建议。