五洲交通 600368

¥4.35 +0.04 (+0.93%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥70.02亿
市盈率(TTM)
13.0
市净率
0.94
股息率
3.20%
52 周区间
3.25 – 4.46
今开 / 最高 / 最低
4.32 / 4.35 / 4.29

雪花图

估值2/6未来增长1/6过往业绩0/6财务健康3/6分红3/6

总分 9/30 · 基本面偏弱

一句话看懂五洲交通

五洲交通的强项是财务健康（3/6），短板是过往业绩（0/6）。

  • 估值 缺少稳定的正自由现金流，估值主要参考市盈率与市净率。
  • 未来增长 机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 2.3%。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -7.2%，最新净资产收益率 7.7%。
  • 财务健康 资产负债率 39.0%，有息负债占净资产 50.6%，流动比率 0.97。
  • 分红 当前股息率 3.20%，最近一年派息率 40.2%。

近一年股价

4.413.332026-012026-042026-072026-10
近一年 +5.6% · 前复权收盘价

估值：五洲交通的股价贵不贵？

2/6

缺少稳定的正自由现金流，估值主要参考市盈率与市净率。

  • 低于现金流折现估值 缺少自由现金流，无法估值
  • 显著低估（折价 > 20%） —
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 13.0 倍
  • PEG 低于 1 PEG 5.67
  • 市净率低于 3 倍 市净率 0.94 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 -15.6%

市盈率河流图

2.5 倍4.5 倍7 倍9 倍11 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看五洲交通？

1/6

机构一致预期每股收益至 2028 年年化增长 2.3%。

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 2.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 2.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 2.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -3.6%
  • 预期净资产收益率 > 20% 预期 ROE 7.6%
  • 至少 3 份机构预测 1 份预测
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.250.502020每股收益：0.5020202021每股收益：0.6220212022每股收益：0.5220222023每股收益：0.5320232024每股收益：0.4320242025每股收益：0.3520252026E每股收益：0.342026E2027E每股收益：0.352027E2028E每股收益：0.372028E
年度一致预期每股收益预测份数
2026E0.341
2027E0.351
2028E0.371

近 180 天券商研报预测均值。

过往业绩：五洲交通赚钱能力如何？

0/6

近 5 年每股收益年化增长 -7.2%，最新净资产收益率 7.7%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -20.3%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -7.2%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -7.2%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -20.3% vs 5 年 -7.2%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 7.7%
  • 净利率同比提升 44.7% → 41.4%
营业收入与净利润 营收净利润
010亿20亿2016营收：12.9亿2016净利润：2.2亿20162017营收：17.9亿2017净利润：3.7亿20172018营收：18.2亿2018净利润：4.2亿20182019营收：21.5亿2019净利润：8.8亿20192020营收：17.2亿2020净利润：5.6亿20202021营收：18.3亿2021净利润：7亿20212022营收：15亿2022净利润：5.8亿20222023营收：16.2亿2023净利润：6.6亿20232024营收：15.6亿2024净利润：7亿20242025营收：13.5亿2025净利润：5.6亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%20%40%2016净利率：17%2016ROE：7%20162017净利率：21%2017ROE：11%20172018净利率：23%2018ROE：12%20182019净利率：41%2019ROE：20%20192020净利率：33%2020ROE：12%20202021净利率：38%2021ROE：13%20212022净利率：39%2022ROE：10%20222023净利率：41%2023ROE：10%20232024净利率：45%2024ROE：10%20242025净利率：41%2025ROE：8%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
020亿2016经营现金流：10.7亿2016自由现金流：10.3亿20162017经营现金流：13.7亿2017自由现金流：13.4亿20172018经营现金流：15亿2018自由现金流：14.8亿20182019经营现金流：9.3亿2019自由现金流：8.4亿20192020经营现金流：7.8亿2020自由现金流：7.3亿20202021经营现金流：16亿2021自由现金流：15.9亿20212022经营现金流：20.1亿2022自由现金流：13.8亿20222023经营现金流：9.9亿2023自由现金流：7.4亿20232024经营现金流：10.8亿2024自由现金流：3.1亿20242025经营现金流：8.5亿2025自由现金流：-11亿2025

财务健康：五洲交通的资产负债表稳不稳？

3/6

资产负债率 39.0%，有息负债占净资产 50.6%，流动比率 0.97。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.97
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 50.6%
  • 负债率较 5 年前下降 97.0% → 50.6%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 23.3%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 39.0%
总资产与总负债 总资产总负债
050亿100亿2016总资产：114亿2016总负债：83.6亿20162017总资产：107亿2017总负债：74.4亿20172018总资产：106亿2018总负债：70.7亿20182019总资产：109亿2019总负债：66.9亿20192020总资产：105亿2020总负债：57.4亿20202021总资产：96.2亿2021总负债：43.5亿20212022总资产：98亿2022总负债：41.7亿20222023总资产：94.6亿2023总负债：32.4亿20232024总资产：96.2亿2024总负债：28.3亿20242025总资产：117亿2025总负债：45.6亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
025亿50亿2016现金：5.5亿2016有息负债：68.4亿20162017现金：5.5亿2017有息负债：60.2亿20172018现金：8.4亿2018有息负债：55.1亿20182019现金：6.1亿2019有息负债：51.4亿20192020现金：5亿2020有息负债：46.5亿20202021现金：5.5亿2021有息负债：33.8亿20212022现金：9.4亿2022有息负债：29.8亿20222023现金：7.2亿2023有息负债：20.8亿20232024现金：4.6亿2024有息负债：17.4亿20242025现金：6.1亿2025有息负债：36.5亿2025

分红：五洲交通给股东回报多少？

3/6

当前股息率 3.20%，最近一年派息率 40.2%。

  • 派发现金分红 股息率 3.20%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 3.20%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 3.20%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 -1.6%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 40.2%，现金派息率 -20.4%
每股分红（按财年）
0.000.102016每股分红：0.0820162017每股分红：0.1520172018每股分红：0.1120182019每股分红：0.0820192020每股分红：0.1520202021每股分红：0.1920212022每股分红：0.0520222023每股分红：0.1120232024每股分红：0.1320242025每股分红：0.142025
派息率
0%20%40%2016派息率：30%20162017派息率：34%20172018派息率：30%20182019派息率：10%20192020派息率：30%20202021派息率：30%20212022派息率：10%20222023派息率：20%20232024派息率：30%20242025派息率：40%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-06-30¥0.1410派1.39元(含税,扣税后1.251元)
20242025-06-20¥0.1310派1.31元(含税,扣税后1.179元)
20232024-06-20¥0.1110送3股派1.07元(含税,扣税后0.663元)
20222023-06-14¥0.0510送1.00派0.52元(含税,扣税后0.368元)
20212022-06-27¥0.1910派1.88元(含税,扣税后1.692元)
20202021-06-25¥0.1510派1.51元(含税,扣税后1.359元)
20192020-07-21¥0.0810派0.80元(含税,扣税后0.72元)
20182019-06-05¥0.1110派1.14元(含税,扣税后1.026元)
20172018-05-21¥0.1510送3.50派1.50元(含税,扣税后1.00元)
20162017-04-28¥0.0810派0.80元(含税,扣税后0.72元)
20132014-07-07¥0.0210派0.21元(含税,扣税后0.189元)
20122013-05-20¥0.0310派0.30元(含税,扣税后0.27元)

公司概况：五洲交通

所属行业
工业 · 铁路运输
上市地
上海证券交易所
上市日期
2000-12-21
员工人数
770 人
公司官网
gxjttzjt.com

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 20:02 UTC。仅供参考，不构成投资建议。