金道科技 301279

¥22.52 -0.57 (-2.47%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥37.95亿
市盈率(TTM)
52.0
市净率
2.73
股息率
1.11%
52 周区间
14.41 – 29.06
今开 / 最高 / 最低
23.16 / 23.53 / 22.45

雪花图

估值1/6未来增长0/6过往业绩3/6财务健康6/6分红1/6

总分 11/30 · 基本面一般

一句话看懂金道科技

金道科技的强项是财务健康（6/6），短板是未来增长（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.05，现价高于估值 45256.1%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -17.5% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -12.0%，最新净资产收益率 4.7%。
  • 财务健康 资产负债率 23.0%，有息负债占净资产 3.6%，流动比率 2.39。
  • 分红 当前股息率 1.11%，最近一年派息率 50.0%。

近一年股价

28.0415.832026-012026-042026-072026-10
近一年 +35.7% · 前复权收盘价

估值：金道科技的股价贵不贵？

1/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.05，现价高于估值 45256.1%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 45256.1%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -45256.1%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 52.0 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 2.73 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 1.0%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 45256.1%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥66.97万；前 5 年增速 -2.0%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥65.64万¥60.50万
2027¥64.35万¥54.66万
2028¥63.08万¥49.38万
2029¥61.83万¥44.62万
2030¥60.61万¥40.31万
2031¥59.89万¥36.71万
2032¥59.66万¥33.71万
2033¥59.91万¥31.19万
2034¥60.63万¥29.10万
2035¥61.84万¥27.35万
终值¥429.22万

市盈率河流图

12 倍26 倍40 倍55 倍70 倍2023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看金道科技？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -17.5% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 -17.5%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -17.5%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -17.5%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 2.1%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.501.002020每股收益：0.9520202021每股收益：1.0620212022每股收益：0.8920222023每股收益：0.4920232024每股收益：0.3320242025每股收益：0.502025

过往业绩：金道科技赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 -12.0%，最新净资产收益率 4.7%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +51.5%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -12.0%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -12.0%
  • 增速快于 5 年平均 同比 51.5% vs 5 年 -12.0%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 4.7%
  • 净利率同比提升 6.9% → 9.3%
营业收入与净利润 营收净利润
02.5亿5亿2017营收：3.6亿2017净利润：4865万20172018营收：4.5亿2018净利润：6087万20182019营收：4.5亿2019净利润：5182万20192020营收：5.3亿2020净利润：7126万20202021营收：6.4亿2021净利润：7955万20212022营收：6.5亿2022净利润：8164万20222023营收：6.5亿2023净利润：4910万20232024营收：6.2亿2024净利润：4270万20242025营收：6.9亿2025净利润：6449万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%10%2017净利率：13%2017ROE：17%20172018净利率：13%2018ROE：19%20182019净利率：12%2019ROE：14%20192020净利率：13%2020ROE：16%20202021净利率：12%2021ROE：15%20212022净利率：12%2022ROE：6%20222023净利率：8%2023ROE：4%20232024净利率：7%2024ROE：3%20242025净利率：9%2025ROE：5%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
-1亿01亿2017经营现金流：4353万2017自由现金流：2678万20172018经营现金流：4010万2018自由现金流：1396万20182019经营现金流：5626万2019自由现金流：-5633万20192020经营现金流：1.1亿2020自由现金流：-1981万20202021经营现金流：5382万2021自由现金流：-9354万20212022经营现金流：6695万2022自由现金流：-1.6亿20222023经营现金流：1.4亿2023自由现金流：-3228万20232024经营现金流：6455万2024自由现金流：-505万20242025经营现金流：7247万2025自由现金流：3934万2025

财务健康：金道科技的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 23.0%，有息负债占净资产 3.6%，流动比率 2.39。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.39
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 3.6%
  • 负债率较 5 年前下降 基本无有息负债
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 146.7%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 23.0%
总资产与总负债 总资产总负债
010亿2017总资产：4.7亿2017总负债：1.9亿20172018总资产：5.8亿2018总负债：2.5亿20182019总资产：6.2亿2019总负债：2.4亿20192020总资产：8亿2020总负债：3.4亿20202021总资产：9.9亿2021总负债：4.6亿20212022总资产：16.9亿2022总负债：3.7亿20222023总资产：16.9亿2023总负债：3.7亿20232024总资产：16.6亿2024总负债：3.4亿20242025总资产：17.7亿2025总负债：4.1亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
02亿2017现金：2485万2017有息负债：2000万20172018现金：5869万2018有息负债：1191万20182019现金：2090万2019有息负债：2503万20192020现金：9123万2020有息负债：9546万20202021现金：6270万2021有息负债：1.6亿20212022现金：3.7亿2022有息负债：1592万20222023现金：3.8亿2023有息负债：1670万20232024现金：2.3亿2024有息负债：4459万20242025现金：2.5亿2025有息负债：4940万2025

分红：金道科技给股东回报多少？

1/6

当前股息率 1.11%，最近一年派息率 50.0%。

  • 派发现金分红 股息率 1.11%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 1.11%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 1.11%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 50.0%，现金派息率 107.1%
每股分红（按财年）
0.000.200.402017每股分红：0.0020172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：0.0020212022每股分红：0.5020222023每股分红：0.3020232024每股分红：0.2620242025每股分红：0.252025
派息率
0%50%201720182019202020212022派息率：56%20222023派息率：61%20232024派息率：79%20242025派息率：50%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-05-06¥0.2510转3股派2.50元(含税,扣税后2.25元)
20242025-05-29¥0.2610转3股派2.60元(含税,扣税后2.34元)
20232024-05-27¥0.3010派3.00元(含税,扣税后2.70元)
20222023-05-29¥0.5010派5.00元(含税,扣税后4.50元)

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 05:31 UTC。仅供参考，不构成投资建议。