节能铁汉 300197

¥1.78 -0.03 (-1.66%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥52.78亿
市盈率(TTM)
亏损
市净率
-2.59
股息率
0.00%
52 周区间
1.54 – 3.22
今开 / 最高 / 最低
1.80 / 1.83 / 1.78

雪花图

估值0/6未来增长0/6过往业绩1/6财务健康0/6分红1/6

总分 2/30 · 基本面偏弱

一句话看懂节能铁汉

节能铁汉的强项是过往业绩（1/6），短板是估值（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.25，现价高于估值 600.8%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -301.8%。
  • 财务健康 资产负债率 95.9%，有息负债占净资产 1258.9%，流动比率 0.42。
  • 分红 近一年未派发现金分红。

近一年股价

3.021.552026-012026-042026-072026-10
近一年 -14.2% · 前复权收盘价

估值：节能铁汉的股价贵不贵？

0/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.25，现价高于估值 600.8%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 600.8%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -600.8%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 亏损或无数据
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 -2.59 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 1.9%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 600.8%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥4799.79万；前 5 年增速 2.0%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥4895.78万¥4512.24万
2027¥4993.70万¥4241.92万
2028¥5093.57万¥3987.80万
2029¥5195.44万¥3748.90万
2030¥5299.35万¥3524.31万
2031¥5405.34万¥3313.18万
2032¥5513.45万¥3114.69万
2033¥5623.71万¥2928.10万
2034¥5736.19万¥2752.68万
2035¥5850.91万¥2587.77万
终值¥4.06亿

市盈率河流图

12 倍15 倍19 倍22 倍26 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看节能铁汉？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 — 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 —
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 —
  • 高速增长（> 20%） 年化 —
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -31.4%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.001.002020每股收益：-0.0020202021每股收益：-0.1520212022每股收益：-0.3320222023每股收益：-0.5420232024每股收益：-0.9020242025每股收益：-0.722025

过往业绩：节能铁汉赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 —，最新净资产收益率 -301.8%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 —
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 —
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 —
  • 增速快于 5 年平均 同比 — vs 5 年 —
  • 净资产收益率 > 20% ROE -301.8%
  • 净利率同比提升 -248.2% → -230.5%
营业收入与净利润 营收净利润
050亿2016营收：45.7亿2016净利润：5.2亿20162017营收：81.9亿2017净利润：7.6亿20172018营收：77.5亿2018净利润：3亿20182019营收：50.7亿2019净利润：-9.1亿20192020营收：42.1亿2020净利润：5881万20202021营收：26.6亿2021净利润：-3.5亿20212022营收：27.9亿2022净利润：-8.7亿20222023营收：14.2亿2023净利润：-14.8亿20232024营收：10.5亿2024净利润：-26亿20242025营收：9亿2025净利润：-20.7亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
-200%0%2016净利率：11%2016ROE：10%20162017净利率：9%2017ROE：13%20172018净利率：4%2018ROE：5%20182019净利率：-18%2019ROE：-14%20192020净利率：1%2020ROE：1%20202021净利率：-13%2021ROE：-5%20212022净利率：-31%2022ROE：-13%20222023净利率：-105%2023ROE：-28%20232024净利率：-248%2024ROE：-96%20242025净利率：-230%2025ROE：-302%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
-10亿010亿2016经营现金流：-6.3亿2016自由现金流：-9.8亿20162017经营现金流：-8.5亿2017自由现金流：-10.7亿20172018经营现金流：3.9亿2018自由现金流：3.1亿20182019经营现金流：10.9亿2019自由现金流：10亿20192020经营现金流：-1.6亿2020自由现金流：-1.7亿20202021经营现金流：-3.4亿2021自由现金流：-4.5亿20212022经营现金流：-3亿2022自由现金流：-3.3亿20222023经营现金流：-1.3亿2023自由现金流：-1.4亿20232024经营现金流：1.8亿2024自由现金流：1.8亿20242025经营现金流：1亿2025自由现金流：1亿2025

财务健康：节能铁汉的资产负债表稳不稳？

0/6

资产负债率 95.9%，有息负债占净资产 1258.9%，流动比率 0.42。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.42
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 1258.9%
  • 负债率较 5 年前下降 246.4% → 1258.9%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 1.2%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 95.9%
总资产与总负债 总资产总负债
0200亿2016总资产：114亿2016总负债：61.9亿20162017总资产：203亿2017总负债：139亿20172018总资产：247亿2018总负债：179亿20182019总资产：293亿2019总负债：224亿20192020总资产：302亿2020总负债：234亿20202021总资产：309亿2021总负债：230亿20212022总资产：319亿2022总负债：248亿20222023总资产：304亿2023总负债：245亿20232024总资产：268亿2024总负债：237亿20242025总资产：247亿2025总负债：237亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
0100亿2016现金：12.8亿2016有息负债：38.2亿20162017现金：38.3亿2017有息负债：81.6亿20172018现金：18.2亿2018有息负债：96.3亿20182019现金：41亿2019有息负债：129亿20192020现金：33.5亿2020有息负债：153亿20202021现金：31.3亿2021有息负债：152亿20212022现金：27.9亿2022有息负债：164亿20222023现金：27.1亿2023有息负债：167亿20232024现金：9.6亿2024有息负债：115亿20242025现金：8.8亿2025有息负债：86.5亿2025

分红：节能铁汉给股东回报多少？

1/6

近一年未派发现金分红。

  • 派发现金分红 股息率 0.00%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 0.00%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.00%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 —
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 11.5%，现金派息率 14.4%
每股分红（按财年）
0.000.020.042016每股分红：0.0520162017每股分红：0.0520172018每股分红：0.0120182019每股分红：0.0020192020每股分红：0.0020202021每股分红：0.0020212022每股分红：0.0020222023每股分红：0.0020232024每股分红：0.0020242025每股分红：0.002025
派息率
0%10%2016派息率：14%20162017派息率：15%20172018派息率：12%20182019202020212022202320242025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20182019-07-25¥0.0110派0.15元(含税,扣税后0.135元)
20172018-05-24¥0.0510转5.00派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20162017-06-23¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20152016-05-19¥0.1010转1.00派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20142015-05-19¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20132014-05-20¥0.1010转6.00派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20122013-05-13¥0.1510转5.00派1.50元(含税,扣税后1.35元)
20112012-05-03¥0.3010转8.00派3.00元(含税,扣税后2.70元)

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 13:12 UTC。仅供参考，不构成投资建议。