威星智能 002849

¥14.59 -0.43 (-2.86%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥32.19亿
市盈率(TTM)
868.6
市净率
2.36
股息率
0.27%
52 周区间
12.01 – 25.47
今开 / 最高 / 最低
15.01 / 15.20 / 14.58

雪花图

估值1/6未来增长1/6过往业绩3/6财务健康6/6分红3/6

总分 14/30 · 基本面一般

一句话看懂威星智能

威星智能的强项是财务健康（6/6），短板是估值（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 4.89，现价高于估值 198.6%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -7.2% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -17.8%，最新净资产收益率 4.0%。
  • 财务健康 资产负债率 49.0%，有息负债占净资产 9.5%，流动比率 1.60。
  • 分红 当前股息率 0.27%，最近一年派息率 16.7%。

近一年股价

24.7513.002026-012026-042026-072026-10
近一年 +5.3% · 前复权收盘价

估值：威星智能的股价贵不贵？

1/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 4.89，现价高于估值 198.6%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 198.6%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -198.6%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 868.6 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 2.36 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 2.8%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 198.6%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥1.03亿；前 5 年增速 -5.0%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥9760.87万¥8996.20万
2027¥9272.83万¥7876.86万
2028¥8809.19万¥6896.79万
2029¥8368.73万¥6038.66万
2030¥7950.29万¥5287.31万
2031¥7664.08万¥4697.66万
2032¥7495.47万¥4234.39万
2033¥7435.51万¥3871.44万
2034¥7480.12万¥3589.56万
2035¥7629.72万¥3374.52万
终值¥5.30亿

市盈率河流图

13 倍40 倍65 倍95 倍120 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看威星智能？

1/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -7.2% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 -7.2%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -7.2%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -7.2%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 20.2%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.250.502020每股收益：0.6420202021每股收益：0.3920212022每股收益：0.3020222023每股收益：0.1520232024每股收益：0.1520242025每股收益：0.242025

过往业绩：威星智能赚钱能力如何？

3/6

近 5 年每股收益年化增长 -17.8%，最新净资产收益率 4.0%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +60.0%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -17.8%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -17.8%
  • 增速快于 5 年平均 同比 60.0% vs 5 年 -17.8%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 4.0%
  • 净利率同比提升 2.6% → 3.3%
营业收入与净利润 营收净利润
010亿2016营收：3.9亿2016净利润：5223万20162017营收：5亿2017净利润：5320万20172018营收：7.9亿2018净利润：6303万20182019营收：10.7亿2019净利润：6518万20192020营收：12亿2020净利润：8377万20202021营收：11.5亿2021净利润：5198万20212022营收：9.5亿2022净利润：5944万20222023营收：12.4亿2023净利润：3396万20232024营收：13亿2024净利润：3363万20242025营收：16.5亿2025净利润：5395万2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%10%2016净利率：13%2016ROE：19%20162017净利率：11%2017ROE：10%20172018净利率：8%2018ROE：10%20182019净利率：6%2019ROE：10%20192020净利率：7%2020ROE：11%20202021净利率：5%2021ROE：6%20212022净利率：6%2022ROE：5%20222023净利率：3%2023ROE：3%20232024净利率：3%2024ROE：3%20242025净利率：3%2025ROE：4%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
02亿2016经营现金流：4112万2016自由现金流：837万20162017经营现金流：2107万2017自由现金流：-2655万20172018经营现金流：3396万2018自由现金流：83万20182019经营现金流：2327万2019自由现金流：-6676万20192020经营现金流：1.2亿2020自由现金流：3672万20202021经营现金流：3880万2021自由现金流：-551万20212022经营现金流：-8069万2022自由现金流：-1.2亿20222023经营现金流：2亿2023自由现金流：1.9亿20232024经营现金流：4973万2024自由现金流：3109万20242025经营现金流：1.4亿2025自由现金流：9157万2025

财务健康：威星智能的资产负债表稳不稳？

6/6

资产负债率 49.0%，有息负债占净资产 9.5%，流动比率 1.60。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 1.60
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 9.5%
  • 负债率较 5 年前下降 18.2% → 9.5%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 105.8%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 49.0%
总资产与总负债 总资产总负债
010亿20亿2016总资产：4.7亿2016总负债：1.9亿20162017总资产：8.9亿2017总负债：3.3亿20172018总资产：12.7亿2018总负债：6.4亿20182019总资产：15.4亿2019总负债：8.1亿20192020总资产：18.5亿2020总负债：10.1亿20202021总资产：17.5亿2021总负债：8.5亿20212022总资产：21.6亿2022总负债：8.8亿20222023总资产：23.6亿2023总负债：10.5亿20232024总资产：24.2亿2024总负债：10.7亿20242025总资产：27.9亿2025总负债：13.7亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
02.5亿5亿2016现金：1.2亿2016有息负债：1500万20162017现金：3亿2017有息负债：020172018现金：3.6亿2018有息负债：4060万20182019现金：3.4亿2019有息负债：9583万20192020现金：3.9亿2020有息负债：1.4亿20202021现金：3.4亿2021有息负债：1.3亿20212022现金：5.8亿2022有息负债：1.6亿20222023现金：6.1亿2023有息负债：1.5亿20232024现金：6亿2024有息负债：1.6亿20242025现金：6亿2025有息负债：1.3亿2025

分红：威星智能给股东回报多少？

3/6

当前股息率 0.27%，最近一年派息率 16.7%。

  • 派发现金分红 股息率 0.27%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 0.27%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 0.27%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 -4.4%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 16.7%，现金派息率 9.6%
每股分红（按财年）
0.000.050.102016每股分红：0.1120162017每股分红：0.1220172018每股分红：0.0520182019每股分红：0.0520192020每股分红：0.0520202021每股分红：0.0520212022每股分红：0.0420222023每股分红：0.0420232024每股分红：0.0420242025每股分红：0.042025
派息率
0%10%20%2016派息率：14%20162017派息率：29%20172018派息率：10%20182019派息率：10%20192020派息率：8%20202021派息率：13%20212022派息率：13%20222023派息率：27%20232024派息率：27%20242025派息率：17%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-07-14¥0.0410派0.40元(含税,扣税后0.36元)
20242025-06-23¥0.0410派0.40元(含税,扣税后0.36元)
20232024-06-04¥0.0410派0.40元(含税,扣税后0.36元)
20222023-06-01¥0.0410转4.00派0.40元(含税,扣税后0.36元)
20212022-07-06¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20202021-07-16¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20192020-07-20¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20182019-07-04¥0.0510派0.50元(含税,扣税后0.45元)
20172018-06-11¥0.1210转5.00派1.20元(含税,扣税后1.08元)
20162017-06-02¥0.1110派1.10元(含税,扣税后0.99元)

公司概况：威星智能

所属行业
工业 · 电气设备
上市地
深圳证券交易所
上市日期
2017-02-17
员工人数
1,104 人
公司官网
viewshine.cn

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-12 11:11 UTC。仅供参考，不构成投资建议。