新朋股份 002328

¥6.47 -0.17 (-2.56%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥49.93亿
市盈率(TTM)
15.9
市净率
1.47
股息率
2.01%
52 周区间
5.85 – 13.45
今开 / 最高 / 最低
6.64 / 6.70 / 6.45

雪花图

估值2/6未来增长0/6过往业绩1/6财务健康5/6分红5/6

总分 13/30 · 基本面一般

一句话看懂新朋股份

新朋股份的强项是财务健康（5/6），短板是未来增长（0/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 5.04，现价高于估值 28.4%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -24.0% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 -1.1%，最新净资产收益率 4.2%。
  • 财务健康 资产负债率 29.8%，有息负债占净资产 10.5%，流动比率 2.48。
  • 分红 当前股息率 2.01%，最近一年派息率 78.9%。

近一年股价

13.275.832026-012026-042026-072026-10
近一年 +13.9% · 前复权收盘价

估值：新朋股份的股价贵不贵？

2/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 5.04，现价高于估值 28.4%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 28.4%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -28.4%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 15.9 倍
  • PEG 低于 1 增长为负或无数据
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.47 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 3.4%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 28.4%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥2.87亿；前 5 年增速 -0.6%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥2.85亿¥2.63亿
2027¥2.84亿¥2.41亿
2028¥2.82亿¥2.21亿
2029¥2.80亿¥2.02亿
2030¥2.79亿¥1.85亿
2031¥2.79亿¥1.71亿
2032¥2.80亿¥1.58亿
2033¥2.83亿¥1.47亿
2034¥2.87亿¥1.38亿
2035¥2.93亿¥1.29亿
终值¥20.32亿

市盈率河流图

9.5 倍18 倍26 倍35 倍45 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看新朋股份？

0/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 -24.0% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 -24.0%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 -24.0%
  • 高速增长（> 20%） 年化 -24.0%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 -14.0%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.200.402020每股收益：0.1920202021每股收益：0.5220212022每股收益：0.4120222023每股收益：0.2520232024每股收益：0.2020242025每股收益：0.182025

过往业绩：新朋股份赚钱能力如何？

1/6

近 5 年每股收益年化增长 -1.1%，最新净资产收益率 4.2%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 -10.0%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 -1.1%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 -1.1%
  • 增速快于 5 年平均 同比 -10.0% vs 5 年 -1.1%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 4.2%
  • 净利率同比提升 3.1% → 3.7%
营业收入与净利润 营收净利润
025亿50亿2016营收：39.6亿2016净利润：9541万20162017营收：39.5亿2017净利润：9206万20172018营收：40.8亿2018净利润：1亿20182019营收：36亿2019净利润：1.1亿20192020营收：42.5亿2020净利润：1.4亿20202021营收：47.2亿2021净利润：4亿20212022营收：60.5亿2022净利润：3.1亿20222023营收：58.2亿2023净利润：1.9亿20232024营收：50.2亿2024净利润：1.5亿20242025营收：38.4亿2025净利润：1.4亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%5%10%2016净利率：2%2016ROE：4%20162017净利率：2%2017ROE：4%20172018净利率：2%2018ROE：4%20182019净利率：3%2019ROE：4%20192020净利率：3%2020ROE：6%20202021净利率：8%2021ROE：14%20212022净利率：5%2022ROE：10%20222023净利率：3%2023ROE：6%20232024净利率：3%2024ROE：5%20242025净利率：4%2025ROE：4%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
02.5亿5亿2016经营现金流：5.8亿2016自由现金流：2.4亿20162017经营现金流：4亿2017自由现金流：2亿20172018经营现金流：3.3亿2018自由现金流：4156万20182019经营现金流：3.4亿2019自由现金流：1.9亿20192020经营现金流：2.2亿2020自由现金流：1.5亿20202021经营现金流：1.9亿2021自由现金流：6696万20212022经营现金流：1.4亿2022自由现金流：4721万20222023经营现金流：5.4亿2023自由现金流：1.4亿20232024经营现金流：7亿2024自由现金流：5.5亿20242025经营现金流：2.8亿2025自由现金流：1.7亿2025

财务健康：新朋股份的资产负债表稳不稳？

5/6

资产负债率 29.8%，有息负债占净资产 10.5%，流动比率 2.48。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 2.48
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 10.5%
  • 负债率较 5 年前下降 4.4% → 10.5%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 79.5%
  • 现金多于有息负债 净现金
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 29.8%
总资产与总负债 总资产总负债
025亿50亿2016总资产：40.4亿2016总负债：13.2亿20162017总资产：40亿2017总负债：11.5亿20172018总资产：39.4亿2018总负债：10亿20182019总资产：40亿2019总负债：10亿20192020总资产：47.4亿2020总负债：16.6亿20202021总资产：54.5亿2021总负债：20.7亿20212022总资产：58亿2022总负债：21.6亿20222023总资产：60.1亿2023总负债：22.3亿20232024总资产：58.9亿2024总负债：20.6亿20242025总资产：54.8亿2025总负债：16.3亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
010亿2016现金：3.6亿2016有息负债：898万20162017现金：3.3亿2017有息负债：898万20172018现金：2.9亿2018有息负债：2932万20182019现金：5.4亿2019有息负债：4000万20192020现金：9.9亿2020有息负债：1.2亿20202021现金：9.1亿2021有息负债：3.3亿20212022现金：14.5亿2022有息负债：4.3亿20222023现金：15.6亿2023有息负债：4.8亿20232024现金：17.4亿2024有息负债：4.9亿20242025现金：16.5亿2025有息负债：3.5亿2025

分红：新朋股份给股东回报多少？

5/6

当前股息率 2.01%，最近一年派息率 78.9%。

  • 派发现金分红 股息率 2.01%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 2.01%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 2.01%
  • 近 5 年分红稳定 连续派息且无大幅削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 1.8%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 78.9%，现金派息率 65.0%
每股分红（按财年）
0.000.050.102016每股分红：0.0420162017每股分红：0.0420172018每股分红：0.1120182019每股分红：0.1320192020每股分红：0.1320202021每股分红：0.1320212022每股分红：0.1320222023每股分红：0.1320232024每股分红：0.1420242025每股分红：0.142025
派息率
0%50%2016派息率：21%20162017派息率：21%20172018派息率：86%20182019派息率：93%20192020派息率：68%20202021派息率：25%20212022派息率：32%20222023派息率：52%20232024派息率：71%20242025派息率：79%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20262026-09-21¥0.0110派0.14元(含税,扣税后0.126元)
20252026-05-29¥0.1210派1.16元(含税,扣税后1.044元)
20252025-09-26¥0.0310派0.26元(含税,扣税后0.234元)
20242025-06-10¥0.1210派1.16元(含税,扣税后1.044元)
20242024-11-29¥0.0310派0.26元(含税,扣税后0.234元)
20232024-06-26¥0.1310派1.30元(含税,扣税后1.17元)
20222023-05-30¥0.1310派1.30元(含税,扣税后1.17元)
20212022-05-27¥0.1310派1.30元(含税,扣税后1.17元)
20202021-05-27¥0.1310派1.30元(含税,扣税后1.17元)
20192020-05-27¥0.1310派1.30元(含税,扣税后1.17元)
20182019-06-12¥0.1110转7.00派1.12元(含税,扣税后1.008元)
20172018-06-25¥0.0410派0.45元(含税,扣税后0.405元)

公司概况：新朋股份

所属行业
工业 · 金属加工
上市地
深圳证券交易所
上市日期
2009-12-30
员工人数
870 人
公司官网
xinpeng.com

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-11 17:41 UTC。仅供参考，不构成投资建议。