诺普信 002215

¥7.40 -0.46 (-5.85%) 2026-11-12 16:14
总市值
¥74.32亿
市盈率(TTM)
10.4
市净率
1.65
股息率
4.05%
52 周区间
7.39 – 12.89
今开 / 最高 / 最低
7.87 / 7.88 / 7.39

雪花图

估值3/6未来增长4/6过往业绩4/6财务健康1/6分红4/6

总分 16/30 · 基本面良好

一句话看懂诺普信

诺普信的强项是未来增长（4/6），短板是财务健康（1/6）。

  • 估值 按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.12，现价高于估值 6214.0%。
  • 未来增长 暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 25.3% 代替。
  • 过往业绩 近 5 年每股收益年化增长 28.9%，最新净资产收益率 15.6%。
  • 财务健康 资产负债率 63.3%，有息负债占净资产 93.9%，流动比率 0.75。
  • 分红 当前股息率 4.05%，最近一年派息率 45.4%。

近一年股价

12.518.232026-012026-042026-072026-10
近一年 -29.2% · 前复权收盘价

估值：诺普信的股价贵不贵？

3/6

按现金流折现模型，合理价值约为每股 0.12，现价高于估值 6214.0%。

  • 低于现金流折现估值 现价比估值高 6214.0%
  • 显著低估（折价 > 20%） 折价 -6214.0%
  • 市盈率低于市场（18 倍） 市盈率 10.4 倍
  • PEG 低于 1 PEG 0.36
  • 市净率低于 3 倍 市净率 1.65 倍
  • 自由现金流收益率 > 5% 自由现金流收益率 3.2%

现金流折现（DCF）估值

低估 20% 以上 ±20% 合理区间 高估 20% 以上

显著高估 现价高于现金流折现估值 6214.0%

查看估值假设与未来 10 年现金流

起始自由现金流（近 3 年平均）¥427.68万；前 5 年增速 12.0%（依据历史净利润增速），之后 5 年线性回落至永续增长率 2.0%；折现率 8.5%（无风险利率 + 股权风险溢价）。

年份自由现金流现值
2026¥479.01万¥441.48万
2027¥536.49万¥455.72万
2028¥600.87万¥470.42万
2029¥672.97万¥485.60万
2030¥753.73万¥501.26万
2031¥829.10万¥508.19万
2032¥895.43万¥505.85万
2033¥949.15万¥494.19万
2034¥987.12万¥473.70万
2035¥1006.86万¥445.32万
终值¥6988.10万

市盈率河流图

13 倍19 倍25 倍31 倍37 倍202120222023202420252026
黑线为周收盘价；色带为「最新已披露年报每股收益 × 市盈率倍数」，倍数取该股自身历史市盈率区间。 股价越靠近上沿，估值越贵。

未来增长：机构怎么看诺普信？

4/6

暂无机构一致预期，以近 3 年每股收益年化增速 25.3% 代替。 （估算）

  • 盈利增速高于储蓄利率（1.5%） 年化 25.3%
  • 盈利增速高于市场（10%） 年化 25.3%
  • 高速增长（> 20%） 年化 25.3%
  • 营收增速 > 10% 近 3 年营收年化 10.7%
  • 预期净资产收益率 > 20% 无分析师预期
  • 至少 3 份机构预测 暂无机构一致预期
每股收益（斜线为机构预测）
0.000.250.502020每股收益：0.1920202021每股收益：0.3420212022每股收益：0.3420222023每股收益：0.2420232024每股收益：0.5920242025每股收益：0.662025

过往业绩：诺普信赚钱能力如何？

4/6

近 5 年每股收益年化增长 28.9%，最新净资产收益率 15.6%。

  • 上一财年盈利增长 每股收益同比 +12.6%
  • 5 年盈利增长为正 5 年年化 28.9%
  • 5 年盈利年化 > 10% 5 年年化 28.9%
  • 增速快于 5 年平均 同比 12.6% vs 5 年 28.9%
  • 净资产收益率 > 20% ROE 15.6%
  • 净利率同比提升 11.1% → 11.2%
营业收入与净利润 营收净利润
025亿50亿2016营收：19.6亿2016净利润：-2.8亿20162017营收：28.2亿2017净利润：3.1亿20172018营收：40.1亿2018净利润：3.3亿20182019营收：40.6亿2019净利润：2.4亿20192020营收：41.3亿2020净利润：1.7亿20202021营收：45亿2021净利润：3.1亿20212022营收：42.7亿2022净利润：3.3亿20222023营收：41.2亿2023净利润：2.4亿20232024营收：52.9亿2024净利润：5.8亿20242025营收：57.8亿2025净利润：6.5亿2025
净利率与净资产收益率 净利率ROE
0%2016净利率：-14%2016ROE：-17%20162017净利率：11%2017ROE：16%20172018净利率：8%2018ROE：15%20182019净利率：6%2019ROE：10%20192020净利率：4%2020ROE：7%20202021净利率：7%2021ROE：10%20212022净利率：8%2022ROE：9%20222023净利率：6%2023ROE：6%20232024净利率：11%2024ROE：15%20242025净利率：11%2025ROE：16%2025
经营现金流与自由现金流 经营现金流自由现金流
010亿2016经营现金流：-3.8亿2016自由现金流：-4.2亿20162017经营现金流：-4.4亿2017自由现金流：-5.1亿20172018经营现金流：8025万2018自由现金流：-2886万20182019经营现金流：1.8亿2019自由现金流：-1.2亿20192020经营现金流：5.4亿2020自由现金流：2.9亿20202021经营现金流：4.2亿2021自由现金流：-8468万20212022经营现金流：1.7亿2022自由现金流：-7.3亿20222023经营现金流：6.4亿2023自由现金流：-3.4亿20232024经营现金流：13.1亿2024自由现金流：1.2亿20242025经营现金流：14.8亿2025自由现金流：2.4亿2025

财务健康：诺普信的资产负债表稳不稳？

1/6

资产负债率 63.3%，有息负债占净资产 93.9%，流动比率 0.75。

  • 流动资产覆盖流动负债 流动比率 0.75
  • 有息负债/净资产 < 40% 负债权益比 93.9%
  • 负债率较 5 年前下降 47.0% → 93.9%
  • 经营现金流覆盖有息负债 > 20% 覆盖率 37.8%
  • 现金多于有息负债 净负债
  • 资产负债率 < 60% 资产负债率 63.3%
总资产与总负债 总资产总负债
050亿100亿2016总资产：31.5亿2016总负债：14.1亿20162017总资产：45.4亿2017总负债：23亿20172018总资产：55.2亿2018总负债：28亿20182019总资产：58.8亿2019总负债：30.1亿20192020总资产：59.7亿2020总负债：30.1亿20202021总资产：78.1亿2021总负债：41.9亿20212022总资产：97.9亿2022总负债：55.2亿20222023总资产：109亿2023总负债：66.4亿20232024总资产：112亿2024总负债：71.5亿20242025总资产：119亿2025总负债：75.2亿2025
现金与有息负债 现金有息负债
020亿2016现金：5.7亿2016有息负债：2.1亿20162017现金：6亿2017有息负债：6.2亿20172018现金：8.1亿2018有息负债：9.4亿20182019现金：7.5亿2019有息负债：13.9亿20192020现金：7.5亿2020有息负债：11亿20202021现金：12.1亿2021有息负债：16.3亿20212022现金：12.5亿2022有息负债：27.5亿20222023现金：13.2亿2023有息负债：37.6亿20232024现金：14.4亿2024有息负债：39.8亿20242025现金：11.8亿2025有息负债：39.1亿2025

分红：诺普信给股东回报多少？

4/6

当前股息率 4.05%，最近一年派息率 45.4%。

  • 派发现金分红 股息率 4.05%
  • 股息率高于储蓄利率（1.5%） 股息率 4.05%
  • 高股息（> 3.5%） 股息率 4.05%
  • 近 5 年分红稳定 有中断或削减
  • 5 年分红增长 每股分红年化 24.6%
  • 分红由盈利和现金流覆盖 派息率 45.4%，现金派息率 125.7%
每股分红（按财年）
0.000.202016每股分红：0.0020162017每股分红：0.1520172018每股分红：0.0020182019每股分红：0.1520192020每股分红：0.1020202021每股分红：0.2020212022每股分红：0.1520222023每股分红：0.1520232024每股分红：0.3520242025每股分红：0.302025
派息率
0%25%50%20162017派息率：44%201720182019派息率：57%20192020派息率：54%20202021派息率：59%20212022派息率：45%20222023派息率：62%20232024派息率：60%20242025派息率：45%2025
分红实施记录
报告期除权除息日每股派息(税前)方案
20252026-06-01¥0.3010派3.00元(含税,扣税后2.70元)
20242025-05-30¥0.3510派3.50元(含税,扣税后3.15元)
20232024-06-07¥0.1510派1.50元(含税,扣税后1.35元)
20222023-06-07¥0.1510派1.50元(含税,扣税后1.35元)
20212022-06-08¥0.2010派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20202021-06-17¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20192020-05-29¥0.1510派1.50元(含税,扣税后1.35元)
20172018-06-06¥0.1510派1.50元(含税,扣税后1.35元)
20152016-05-27¥0.1010派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20142015-05-25¥0.1010转3.00派1.00元(含税,扣税后0.90元)
20132014-05-20¥0.2010转3.00派2.00元(含税,扣税后1.80元)
20122013-05-29¥0.1010转5.00派1.00元(含税,扣税后0.90元)

公司概况：诺普信

所属行业
基础材料 · 农用化学品
上市地
深圳证券交易所
上市日期
2008-02-18
员工人数
3,830 人
公司官网
noposion.com

财务数据依据公司在沪深北交易所披露的年报整理，为年报口径，最新财年 2025。页面生成于 2026-11-09 18:31 UTC。仅供参考，不构成投资建议。